AUD/USD: ¿se está construyendo el potencial alcista?

Panorama:
Todo el mundo sigue mirando la guerra comercial entre Estados Unidos y China o el posible próximo cierre del gobierno o algún otro evento de Gran Trato para explicar el aumento del dólar durante 8 días seguidos y un máximo de 6 semanas, pero quizás todo lo que tenemos que hacer es mirar el Diferenciales de rendimiento. Al mercado no le gustaba la Fed de halcones, por lo que la Fed se volvió dócil justo a tiempo para obtener datos sólidos sobre las nóminas (y fingió que no estaba borrando el huevo de la cara).

Solo unos pocos días antes de que empezáramos a escuchar que los próximos oradores de la Fed podrían estar sonando menos amables y más agudos. Tal vez accidental o inadvertidamente, la Reserva Federal ha creado un estado de confusión acerca de la perspectiva de la tasa tan exhaustiva que puede contar cualquier historia que le guste y no parecer un idiota. Y muchos comentaristas están haciendo precisamente eso. Pero debajo de todo esto, los Estados Unidos son el único país con una tasa de retorno real positiva y un mercado gigantesco, también, con mucha variedad. Muchos otros países tienen una buena tasa real, pero carecen del tamaño del mercado o la confianza en el soberano o tienen algún otro inconveniente. Australia tiene China. México tiene Pemex y (posiblemente) demasiados pinkos.

Canadá tiene ... nosotros. Los diferenciales de rendimiento son un determinante efectivo de ** solo algunas veces. Pero hay que admitir que esos negativos alemanes son impresionantes. Seguimos pensando que el euro debería aparecer después de haber sido profundamente sobrevendido, pero cambiando nuestra melodía sobre qué tan lejos y por cuánto tiempo. En este punto, parece que el dólar puede sobrellevar incluso un mal resultado comercial de Estados Unidos y China y otro cierre. Esto es demasiado malo en el sentido de que alienta al imbécil en jefe, pero también aclara las prioridades del mercado de divisas.

Una implicación importante es que el mercado de divisas es en realidad relativamente indiferente a la guerra comercial entre Estados Unidos y China, al menos con respecto a los Estados Unidos y la zona euro . Esos rendimientos de 2.4-3% son una ventaja real y pueden recibir una paliza.

AUDUSD
Un nivel de resistencia formado por un punto de pivote mensual tradicional en 0.7105 impidió que el dólar australiano hiciera un movimiento alcista contra el dólar estadounidense el viernes.

Si el tipo de cambio supera el PP mensual como se mencionó anteriormente, el próximo objetivo para los operadores alcistas estará cerca de un grupo de resistencia formado por el promedio móvil simple de 100 horas y el punto de pivote semanal en el área de 0.7139.

Sin embargo, si el PPP mensual continúa, se podría esperar una ruptura a través del límite inferior de un patrón de canal ascendente a mediano plazo durante la siguiente sesión de negociación.

Los comerciantes australianos y kiwi estarán observando esta semana los nuevos desarrollos con respecto a las relaciones comerciales entre Estados Unidos y China, ya que las negociaciones comenzarán esta semana. Los comerciantes están nerviosos porque la semana pasada, el asesor económico de la Casa Blanca, Larry Kudlow, dijo que hay "una distancia bastante grande para recorrer" antes de que China y Estados Unidos lleguen a un acuerdo. También hubo un informe que dijo que el presidente estadounidense Trump y el presidente chino Xi Jinping no se reunirán antes de la fecha límite del 2 de marzo para concretar un acuerdo.

Además, el Wall Street Journal informó el viernes pasado que los dos países aún no han elaborado un borrador sobre los asuntos que están de acuerdo o en desacuerdo. Esto sirve como evidencia adicional de que las dos partes aún están lejos de llegar a un acuerdo.

Los operadores pueden dejar de lado las negociaciones comerciales por unos días esta semana mientras los inversores se preparan para la primera decisión de la tasa de interés del miércoles por el RBNZ desde noviembre. Se espera que el banco central mantenga su tasa de interés de referencia sin cambios, pero los operadores ya están valorando un 42% de posibilidades de un recorte de tasas en junio de 2019.

El deporte sigue bajo presión en los niveles sub-0.7100.
AUD sigue deprimido tras el discurso de Lowe's de RBA la semana pasada.
NAB Business Confidence, Home Loans siguiente en el expediente.
El dólar australiano está alternando las ganancias con las pérdidas al comienzo de la semana, y ahora lleva AUD / USD a la región de 0.7080 después de tocar alrededor de 0.7060 durante la semana pasada.

AUD / USD busca comercio, datos

El par ahora está ganando algo de tracción al alza en la región 0.7080 a pesar de la nota más firme alrededor del dólar y las subidas y bajadas en el estado de ánimo que rodea a los activos más riesgosos.

Se espera que la AUD permanezca bajo presión a la luz de las próximas negociaciones comerciales entre Estados Unidos y China programadas para la segunda mitad de la semana en Beijing, todas en medio de una pierna más amplia después de los comentarios moderados del Gobernador P.Lowe la semana pasada.

Vale la pena recordar que el gobernador Lowe ahora ve las posibilidades de un recorte de tasas uniformemente equilibrado, revirtiendo el anterior mensaje 'no tan moderado' del banco central en su reunión del martes.

Qué buscar alrededor de AUD

La postura neutral confirmada del RBA parece haber asustado a los compradores de AUD por el momento. Además, vale la pena señalar que el banco central recortó sus proyecciones de crecimiento sobre la posible desaceleración en China, la corrección en el sector doméstico y la creciente inquietud comercial. El RBA ahora espera que la economía se expanda 2.5% desde 3.5% anterior en un año que termina en junio.

AUD / USD niveles para ver

En este momento, el par ha subido un 0,02% a 0.7085 y una ruptura de 0.7169 (SMA a 55 días) expondría a 0.7283 (SMA a 200 días) y luego a 0.7295 (máximo 2019 en enero 31). En el lado negativo, el siguiente soporte se ubica en 0.7060 (mínimo 8 de febrero) seguido de 0.7021 (mínimo mensual 26 de octubre de 2018) y finalmente 0.7000 (nivel psicológico).

Los datos de Australia publicados al comienzo del día fueron mixtos, ya que las cifras relacionadas con la vivienda fueron bastante decepcionantes, con los préstamos hipotecarios cayendo un 6.1% en diciembre y los préstamos de inversión para viviendas cayeron un 4.4% en el mismo mes. Según la NAB, la confianza empresarial y las condiciones comerciales mejoraron en enero, imprimiendo 4 y 7 respectivamente, disminuyendo el riesgo de una desaceleración en la contratación y la inversión en los próximos meses. Sin embargo, el informe agrega que ha habido una clara pérdida de impulso para el sector empresarial, lo que hizo que el banco dijera que ahora existe una mayor probabilidad de que el RBA recorte las tasas. El calendario macroeconómico será mayormente ligero a lo largo de las sesiones europeas y americanas, y los eventos más relevantes serán los discursos de BOE Carney y Fed Powell.

Explicamos los movimientos del mercado y su próximo movimiento potencial para ayudarlo y guiarlo para que posiblemente tome la decisión correcta sobre cuándo ingresar, aplique stop loss para proteger su capital, obtenga ganancias y salga de su posición.

Las conversaciones se están acelerando antes de la fecha límite del 1 de marzo de Trump para más que duplicar los aranceles en $ 200 B de importaciones chinas, aunque el Presidente recientemente sugirió que podría posponer esa decisión por otros 60 días si está satisfecho con el progreso de esta semana.

En última instancia, es casi seguro que será necesaria otra cumbre entre los presidentes Trump y Xi para llegar a un acuerdo oficial, y lo más pronto que podrían reunirse de manera realista en este momento sería a mediados de marzo. Dicho esto, la extensión de las conversaciones de la semana pasada y el diálogo en curso esta semana ha hecho que los operadores que esperan que el aumento de las tarifas se retrase a fines de la próxima semana, con algún tipo de acuerdo a fines de marzo o principios de abril. Por supuesto, los mercados se han visto descarrilados por los acontecimientos políticos en innumerables ocasiones en los últimos trimestres, por lo que los comerciantes permanecerán pegados a sus monitores para los titulares fuera de Washington en los próximos días.

El perverso comercio de hoy en día indica indecisión de los inversores sobre la política monetaria del Banco de Australia de Reserva. Aunque hubiera sido bueno ver una caída en la tasa de desempleo, el crecimiento sostenido de los empleos sugiere que aún hay poca necesidad de que el RBA reduzca las tasas de interés en el corto plazo. Sin embargo, la caída de los precios de la vivienda y la debilidad en el sector de servicios compensa estas ganancias. Por lo tanto, es fácil concluir por qué el RBA cambió la orientación hacia un ajuste más neutral.

El enfoque para los comerciantes australianos y kiwi ahora es probable que cambie a las relaciones comerciales entre Estados Unidos y China. Sobre la base de la acción del precio inicial, la dirección del AUD / USD durante el resto de la sesión probablemente estará determinada por la reacción del comerciante al ángulo de Gann de tendencia alcista en .7114.

Además, el informe mostró que se crearon 65.4K puestos nuevos a tiempo completo, mientras que el empleo a tiempo parcial disminuyó en 26.3K. Más tarde, durante la sesión asiática, las noticias llegaron a los cables anunciando que uno de los puertos más grandes de China ha prohibido las importaciones de carbón australiano, y limitará las importaciones de carbón para este año en 12 millones de toneladas. El mal desempeño de Wall Street mantuvo a la pareja en mínimos diarios durante la tarde estadounidense. RBA El gobernador Lowe debe declarar ante el Comité Permanente de Economía de la Cámara de Representantes, en Sydney el viernes temprano, sin ningún otro evento relevante programado en Australia.

El dólar australiano está cotizando un poco al alza frente al USD a principios de semana. El australiano se está recuperando lentamente después de pérdidas bastante significativas antes. La semana pasada, el servicio de aduanas chino en Dàlián impuso restricciones a la importación de bobinas australianas y anunció sus intenciones de limitar significativamente la importación total de bobinas que vienen de Australia hasta finales de 2019. El alcance de las limitaciones es de aproximadamente 12 millones de toneladas. Aparte de esto, se supo acerca de posibles retrasos en el procesamiento de la bobina en Australia por parte de la aduana, que ahora podría demorar hasta 40 días.

Desde el punto de vista fundamental, esta noticia es horrible para Australia y el australiano, porque agrega aún más complicaciones a las tensiones políticas actuales entre China y Australia. China siempre ha sido el socio comercial y económico clave para el continente verde y cualquier deterioro en sus relaciones es una bomba de tiempo real.

El punto es que Australia anterior rechazó una oferta de China, lo que implicó la adquisición de una gran empresa australiana por parte de sus socios de China. Otra cosa es que incluso antes de eso, en agosto de 2018, Australia dejó de comprar equipos para redes móviles 5G producidas por Huawei y ZTE, porque creía que no era seguro desde el punto de vista de la seguridad global en el país. China respondió a esto de la manera habitual, lo cual fue realmente bueno: inició una investigación sobre los esquemas de dumping de la cebada australiana y luego se convirtió en una bobina.

De hecho, eso es sólo la punta del iceberg. La bobina australiana importada cubre solo una parte de las necesidades de los chinos. No importa cuán importante sea China para Australia, la importación de bobinas a China fue solo del 22% del total el año pasado. Entonces, se puede decir que existe algún tipo de conflicto entre estos dos países, pero no es muy grave. Hasta aquí.

En el gráfico H4, AUDUSD está formando un impulso ascendente, pero el par está operando dentro del canal descendente hasta el momento. El objetivo al alza más cercano está en 0.7212, que está un poco por debajo del nivel de resistencia del canal a medio plazo. Después de llegar a esta área, el instrumento tendrá que decidir qué hacer a continuación: romperlo y continuar creciendo hacia el gravamen de resistencia proyectado en 0.7355, o probar el área, recuperarse y continuar cayendo hacia el nivel de soporte en 0.7077 o incluso 0.6977.

El par detuvo su reciente impulso positivo, apoyado por el optimismo sobre las negociaciones comerciales entre Estados Unidos y China, y se reunió con un suministro nuevo para romper dos días consecutivos de racha ganadora el martes.

Una nueva ola de comercio de aversión al riesgo, desencadenada por la tensión geopolítica en el continente asiático, fue vista como uno de los factores clave que benefician el estado de refugio seguro del dólar estadounidense frente a su contraparte australiana.

Además del estado de ánimo de riesgo que prevalece, el reposicionamiento del comercio antes del evento clave de hoy, el testimonio semestral del presidente de la Fed, Jerome Powell, ante el Congreso, colaboró ​​aún más con la debilidad de la pareja.

En la primera comparecencia de dos días ante los legisladores, Powell declarará ante el Comité de Bancos del Senado más tarde el martes y sus comentarios serán analizados de cerca por la opinión del banco central sobre la política monetaria.

AUDUSD

El Aussie fue ligeramente más alto en las operaciones asiáticas tardías después de que el RBA mantuvo las tasas de interés sin cambios en niveles récord, pero mantuvo una visión optimista y esperaba que el crecimiento económico repuntara en 2019 después de disminuir en la segunda mitad de 2018.

El AUD/USD cae a su nivel más bajo desde el 4 de enero en el PIB australiano Q4 inferior al pronóstico

Una lectura del PIB del 4T australiano más débil de lo esperado está empujando a la baja AUD/USD.
Los datos sombríos validan la reciente decisión de RBA de alejarse del sesgo de ajuste prolongado y podría obligar al banco central a adoptar un lenguaje moderado.
Según los informes, Australia ha entrado en recesión "per cápita".
El tono ofrecido alrededor del dólar australiano se fortaleció, presionando a AUD/USD a 0.7052, el nivel más bajo desde el 4 de enero, después de la lectura del PIB del 4T australiano impresa por debajo de las estimaciones.

Los datos publicados por la Oficina de Estadísticas de Australia poco antes del tiempo de publicación mostraron que la economía creció un 0,2 por ciento intertrimestral en el cuarto trimestre, perdiendo la previsión de un crecimiento de 0,3 por ciento. La tasa de crecimiento anualizada se enfrió a 2.3 por ciento desde la impresión del trimestre anterior de 2.8 por ciento.

Un PIB por debajo del pronóstico valida la reciente decisión de RBA de abandonar su predicción de larga data de que el próximo movimiento en las tasas de interés probablemente sea al alza.

Como resultado, es probable que el AUD / USD permanezca a la defensiva durante el día siguiente, más aún, ya que, según informes, Australia ha entrado en recesión "per cápita". El PIB per cápita cayó 0.2 por ciento, habiendo registrado una disminución de 0.1 por ciento y 0.2 por ciento, respectivamente, en los trimestres anteriores.

En el momento de la publicación, el par de divisas se cotiza a 0.7058. Técnicamente hablando, un cierre diario por debajo de 0.7054 validaría la vela de reversión exterior bajista creada el 21 de febrero y podría producir una caída sostenida por debajo de 0.70. En el camino más bajo, el par puede encontrar soporte en 0.7021 (mínimo del 26 de octubre).

Para respaldar ese caso bajista están los promedios móviles descendentes de 5 y 10 días (MA) y los valores inferiores a 50 en el índice de resistencia relativa de 14 días.

El siguiente es el gráfico diario del AUDUSD . El EMA naranja de 13 días ha cruzado por encima del EMA negro de 34 días (elipse verde). Esto efectivamente ha puesto a los EMA en una pila alcista. Es decir, el EMA verde de 5 días está por encima del EMA naranja de 13 días, y el EMA naranja de 13 días está por encima del EMA negro de 34 días. El RSI (9) también se ha movido por encima de 50 y es indicativo de un impulso alcista subyacente (rectángulo azul). Si los EMA desarrollan ángulo y separación, sugerirá que este impulso alcista está ganando fuerza.

AUDUSD

El dólar australiano avanza con fuerza el viernes y busca una nueva prueba de los máximos miércoles / jueves (0.7175 / 71), luego de un viaje lleno de baches en los últimos dos días cuando el par avanzó 0.66% y cayó en el mismo porcentaje al día siguiente.
Los toros no alcanzaron las barreras clave en 0.7183 / 96 (Fibo 61.8% de 0.7295 / 0.7003 / 200SMA) a pesar de las tecnologías alcistas.
El rechazo repetido por delante de estas barreras suavizaría el tono y arriesgaría una nueva debilidad, ya que la nube diaria se reduce y se tuerce el próximo viernes, lo que podría ser magnético para el precio.
La ruptura sostenida por encima de 0.7200 de la zona indicaría la continuación de la recuperación de 0.7000 base y expondría los objetivos a 0.7226 (Fibo 76.4%) y alta del 6 de febrero antes de la caída diaria del 1.8%).
Broken 100SMA ofrece soporte inicial en 0.7141, protegiendo un soporte más significativo de 0.7120 (base de congestión de tres días, reforzado por 55SMA).

Res: 0.7175; 0.7183; 0.7196; 0.7226
Sup: 0.7141; 0.7120; 0.7110; 0.7095

El dólar australiano cayó con fuerza durante la sesión de negociación del jueves, chocando contra la EMA de 50 días. En última instancia, creo que habrá compradores por debajo, como hemos visto más de una vez. Este es un mercado que tiene muchos compradores por debajo, así que me gusta la idea de comprar estas caídas, ya que nos dan la oportunidad de adquirir valor en un mercado que parece estar intentando establecer una base. De hecho, ya tenemos una orden de compra fija en el nivel de 0.7050. No será hasta que rompamos por debajo del nivel de 0.68 que cambiaré mi análisis para este par, por lo que en este momento creo que es muy probable que continúe siendo un mercado en el que podremos aprovechar un nivel de soporte tan conocido. Si conseguimos que los números económicos de China se recuperen y, por supuesto, claridad para la situación comercial de Estados Unidos con China, eso también podría ser bueno para este par.

• La subida de los precios del petróleo / el optimismo comercial entre EE. UU. Y China continúa respaldando al australiano.
• Los toros del USD no logran capitalizar el último aumento en los rendimientos de los bonos estadounidenses.
• El estado de ánimo de riesgo prevalente ahora parecía mantener un límite en cualquier rally de fuga.


El par AUD / USD continuó ganando tracción positiva por segunda sesión consecutiva el martes y ascendió a máximos de dos semanas, alrededor de mediados de 0.7100 en la última hora.

Una combinación de factores de apoyo ayudó al par a desarrollar el rebote de buena calidad durante la noche desde el nivel sub-0.7100 y finalmente romper la zona de suministro de 0.7130. El continuo aumento de los precios del petróleo crudo , apoyado por las tensiones geopolíticas de Libia, apuntalaron la demanda de monedas vinculadas a los productos básicos, incluido el Aussie.

Esto, junto con el predominante sesgo de venta del dólar estadounidense , a pesar de la última etapa de un alza en los rendimientos de los bonos del Tesoro de los EE. UU. , Y el optimismo más reciente sobre las conversaciones comerciales entre los EE. UU. dólar australiano proxy.

El movimiento positivo fue respaldado aún más por los datos de préstamos hipotecarios australianos, mejores de lo esperado, de hoy, aunque un ligero deterioro en el apetito de los inversionistas por activos más riesgosos, como lo muestra un tono más débil alrededor de los mercados de valores, mantuvo un límite en cualquier rally de fuga, al menos para de momento.

Ahora sería interesante ver si la pareja puede capitalizar el impulso positivo o los toros optan por aligerar sus posiciones en medio de la ausencia de datos económicos en movimiento del mercado el martes y antes de las importantes publicaciones del miércoles de las actas de las reuniones del FOMC y el último consumidor de EE. UU. Las cifras de inflación.

Mientras tanto, los discursos programados por funcionarios influyentes de la Fed y el Gobernador Adjunto de RBA, Guy Debelle, podrían generar algunas oportunidades comerciales a corto plazo durante la última sesión de comercio de Estados Unidos el martes / sesión de Asia temprana el miércoles.

Niveles técnicos a seguir.

Una compra de seguimiento tiene el potencial de elevar el par más allá de la resistencia intermedia 0.7175-80 en ruta la muy importante SMA de 200 días cerca de la marca de la figura redonda de 0.7200. Por otro lado, cualquier retroceso significativo por debajo de la región 0.7130 ahora parece encontrar un soporte decente cerca del mango de 0.7100, por debajo del cual es probable que el par acelere la diapositiva hacia la prueba del área de soporte de 0.7075-70.

Después de ganar casi 70 pips la semana pasada y cerrar en 0.7172, el par AUD / USD subió más en la sesión asiática, pero tuvo dificultades para ganar impulso. Al momento de escribir, el par estaba publicando pequeñas ganancias diarias en 0.7177.

Mientras hablaba con reporteros al margen de las reuniones de primavera del FMI y el Banco Mundial en Washington durante el fin de semana, "tenemos la esperanza de que nos estamos acercando a la ronda final de los problemas finales", dijo el secretario del Tesoro de EE. UU. Conflicto comercial de China y dio un impulso al apetito de riesgo al comienzo de la semana.

Sin embargo, antes de que el Banco de la Reserva de Australia publique las actas de su reunión de abril en la sesión asiática del martes, los inversores se abstuvieron de hacer grandes apuestas. Además, las ventas minoristas, la producción industrial y los datos del PIB de China el miércoles se vigilarán muy de cerca para ver si la economía china se está acelerando, como lo indican las optimistas cifras del PMI publicadas a principios de este mes.

Por otro lado, el índice del dólar estadounidense continúa moviéndose lateralmente en su estrecho rango diario por debajo del nivel de 97, lo que no permite que el par gire hacia el sur. Los únicos datos de los EE. UU. De hoy mostraron que el Índice Empire State Manufacturing de la Fed de Nueva York mejoró a 10,1 en abril desde 3,7 en marzo, pero los participantes lo ignoraron en gran medida.

Niveles técnicos a tener en cuenta.

El par podría enfrentar la resistencia inicial en 0.7190 / 0.7200 (12 de abril / nivel psicológico) por delante de 0.7245 (máximo del 6 de febrero) y 0.7295 (máximo del 31 de enero). En el lado negativo, los soportes se ubican en 0.7160 (mínimo diario), 0.7110 / 15 (20-DMA / 50-DMA) y 0.7050 (mínimo del 3 de abril al 2 de abril).

Los comerciantes pueden seguir los titulares relativos a las discusiones comerciales entre Estados Unidos y China considerando que el énfasis reciente en la aplicación de la ley es positivo. Sin embargo, es probable que la parte crucial de la manipulación de la moneda se siga hablando y lo mismo podría impulsar los desarrollos en ambos sentidos.

En el frente de datos, el índice de manufactura de Empire State de NY parece ser la única cifra disponible. El indicador de fabricación podría mejorar a 6.0 desde 3.7 anteriormente.

AUDUSD, "Dólar australiano vs dólar estadounidense"
AUDUSD se negocia a 0.7147; El instrumento se está moviendo sobre la Nube Ichimoku, lo que indica una tendencia ascendente. Los mercados podrían indicar que el precio puede probar el borde superior de la nube en 0.7130 y luego reanudar el movimiento hacia arriba para llegar a 0.7245. Otra señal para confirmar un mayor movimiento ascendente es el rebote del precio desde el borde inferior del canal. Sin embargo, el escenario que implica un mayor crecimiento puede cancelarse si el precio rompe el borde negativo de la nube y se corrige por debajo de 0.7090. En este caso, el par puede seguir cayendo hacia 0.7015.