EUR/USD todavía atrapado dentro de rango lateral

EUR/USD tratando de hacer una reclamación en 1.1600

El euro se está aplanando antes de la sesión del mercado de Asia del martes después de un sorprendente cambio en el comienzo bajista de la semana.
La debilidad del dólar estadounidense podría ser el principal impulsor del par principal, y no se puede descartar una mayor debilidad del euro.
El EUR/USD está probando cerca de 1.1585 después de retroceder ligeramente desde el pico de 1.1606 del lunes debido a la mayor debilidad del dólar estadounidense, y los toros del Euro intentan juntar un piso para un segundo lanzamiento en un territorio más alto después de levantar el par de la apertura de la semana mínimos de 1.1535.

El euro experimentó una firme recuperación en la acción del lunes después de un comienzo bajista de la semana comercial, y el debilitamiento de las posiciones de los compradores de Greenback ha ayudado a que Fiber revierta la reciente acción bajista para hacer retroceder al terreno alcista.

Los datos de la balanza comercial europea caerán más tarde el martes, pero es poco probable que el indicador de nivel bajo tenga un impacto significativo, ya que los titulares de Italia continúan dominando el espacio del euro.

Italia siguió adelante con un presupuesto del gobierno que viola intencionalmente los deseos de Brussel, ampliando el déficit presupuestario y ejerciendo una mayor presión sobre la pila de deuda italiana, que ya está presionando hacia el 130% del PIB. Se puede esperar que continúen los enfrentamientos sobre el presupuesto de Italia en un futuro próximo, lo que podría resultar ser un viento de frente considerable para el EUR ya que la Unión Europea fiscalmente conservadora trata de mirar hacia abajo al gobierno italiano con un gasto feliz.

Niveles EUR/USD a seguir.

La carta de fibra está preparada para una continuación alcista, pero el impulso sigue siendo débil y los oferentes podrían encontrarse en una trampa de volatilidad, según la propia Valeria Bednarik de **Street : "el par colocó un puñado de puntos por debajo de su máximo diario y alrededor del 38,2% de retroceso de el descenso diario de 1.1814 / 1.1431 en 1.1575. En el gráfico de 4 horas, el par no pudo sostener ganancias por encima de un SMA bajista de 100, pero cotiza por encima de un SMA alcista de 20, con la fuerte pendiente ascendente del más corto manteniendo el riesgo sesgado al indicadores técnicosen la tabla mencionada se mantuvo en terreno positivo, pero sin fuerza direccional. Un área de resistencia dura es alrededor de 1.1620 / 30, donde el par tiene el 50% de retroceso del declive mencionado y el 200 SMA en el gráfico mencionado. El riesgo girará hacia el sur en una ruptura por debajo de 1.1530, el mínimo establecido el viernes pasado ".

Niveles de soporte: 1.1575 1.1530 1.1500

Niveles de resistencia: 1.1620 1.1660 1.1700

El euro rompió a la baja durante la sesión de América del Norte del viernes, pero, como puede ver, tenemos mucho soporte justo debajo. Creo que en este punto es probable que el nivel de 1.15 sea psicológicamente importante y también hemos visto una recuperación masiva por debajo. Veo esto como una oportunidad para quizás aprovechar un poco de valor, pero en general creo que el mercado finalmente verá que los cazadores de valor vuelven al mercado.

Hay muchas preocupaciones sobre la deuda italiana, pero, en última instancia, creo que eso se resolverá por sí solo. En general, creo que el mercado finalmente dará un giro y alcanzará el nivel de 1.16, pero esperaría algún tipo de vela de soporte. El nivel de 1.1450 ofrece el “piso” en este mercado. En general, creo que el mercado ofrecerá una oportunidad para los traders que sean lo suficientemente pacientes y, personalmente, dejaría que el mercado rebote antes de entrar; desde luego, no querría intentar anticiparme al movimiento y, por supuesto, menos de cara al fin de semana, ya que podremos ver al mercado simplemente rendirse en el corto plazo. En general, es probable que el mercado se muestre un poco cauteloso a la hora de mantener mucho riesgo durante el fin de semana. Sin embargo, creo que, para cuando lleguemos al comienzo de la semana, es probable que veamos a los traders dispuestos a comprar el par, a menos que, por supuesto, ocurriese algo drástico durante el fin de semana.

Próximas 1 a 3 semanas: "El EUR alcanzó ayer un máximo de 1.1606, manteniendo unos pocos pips por debajo del máximo de 1.1610 del viernes pasado antes de disminuir ligeramente más alto (cierre de NY de 1.1577, + 0.12%). La acción del precio no es sorprendente, como señalamos ayer (15 de octubre, spot en 1.1555), "los indicadores neutrales a corto plazo podrían llevar a un par de días de consolidación". Como se destacó, aún existe la posibilidad de que el EUR se rompa por encima de 1.1620 y esto sugeriría un margen para una mayor fortaleza del EUR hacia 1.1700. Solo una ruptura de 1.1520 ('soporte clave' anteriormente en 1.1500) indicaría que la presión alcista actual se ha aliviado ”.

“Las tendencias a corto plazo se ven bastante planas para el EURUSD. El EUR ha analizado un par de veces el área de 1.16 en los últimos días, pero hay pocas señales de que haya suficiente impulso para desafiar realmente la resistencia clave en los 1.16s bajos (resistencia de retroceso en 1.1623 y el MA de 40 días en 1.1619). El fracaso en el progreso corre el riesgo de volver a poner el punto por debajo de 1.1570 para volver a realizar la prueba a 1.1520 / 40 a corto plazo, según creemos. Fuera de 1.1500 / 1.1625 se necesita para inculcar un poco más de impulso direccional en este mercado ”.

La moneda común continúa siendo socavada por las malas noticias económicas de la zona euro después de que la encuesta ZEW mostró un empeoramiento de la confianza empresarial en la zona euro en medio de las preocupaciones presupuestarias italianas y las crecientes tensiones comerciales. Al momento de escribir este artículo, el par EURUSD se negocia a 1.1558 por 0.14% en el día. Mientras tanto, las perspectivas divergentes de la política monetaria entre ambos continentes siguen siendo positivas para el USD, especialmente con las actas de la reunión de política monetaria de la Fed de septiembre que probablemente muestren que la Fed seguirá encaminada para cuatro alzas de tasas el próximo año. Además, los fundamentos estadounidenses más sólidos y el sólido desempeño en Wall Street durante la noche elevan el sentimiento alrededor del dólar.

Los indicadores muestran señales mixtas en los tres rangos de tiempo para el euro / dólar, pero el interbancario corto del 17% es bajista. Los modelos por hora de libra / dólar apuntan en su mayoría hacia el sur. Los modelos a medio plazo son neutrales y 5 estudios son verdes en el gráfico diario. La postura interbancaria es neutral, al igual que los estudios de 4 horas. Dólar / Yen tiene 4 señales de venta en el gráfico horario. Los indicadores a medio plazo son neutrales y el rango diario muestra resultados mixtos. El sentimiento interbancario es alcista con una longitud del 32%. Los estudios por hora de Libra / Yen son en su mayoría rojos. Los gráficos a medio y largo plazo tienen 5 y 6 valores neutrales respectivamente, lo que está en línea con el único interbancario de 4% de largo. Las señales se mezclan en la escala horaria euro / yen. A medio y largo plazo, ambos tienen 6 indicaciones neutrales. El interbanco corto de menos del 5% coincide con los técnicos de mediano y largo plazo.

El EUR / USD se negocia en un tramo bajista por debajo de su promedio móvil simple (SMA) de 200 períodos después del lanzamiento de las actas del FOMC.
Los osos EUR / USD actualmente mantienen el precio por debajo del nivel clave de 1.1530, ya que el RSI, el MACD y el estocástico se han tornado bajistas, lo que sugiere que el camino de menor resistencia podría ser a la baja.
La siguiente resistencia clave para romper para los osos será la cifra de 1.1500, seguida de un mínimo de 1.1463 el 4 de octubre.
Tasa de incidencia: 1.1515
Cambio relativo: -0.52%
Alta: 1.1581
Baja: 1.1507

Tendencia principal: bajista.

Resistencia 1: 1.1530 Agosto 23 oscilación baja (nivel clave)
Resistencia 2: 1.1569 28 de septiembre baja
Resistencia 3: 1.1600 figura
Resistencia 4: 1.1630 Agosto 8 nivel de clave alta
Resistencia 5: 1.1654 27 de agosto alta

Soporte 1: figura 1.1500 y oscilación baja del
2 de octubre Soporte 2: 1.1463 baja del 4 de octubre
Soporte 3: 1.1430 baja del 9 de octubre

El repunte en el EUR/USD parece haberse estancado antes de la Cumbre de la Unión Europea (UE) en Bruselas cuando los funcionarios dirigen su atención al Brexit , pero la reunión puede hacer poco para sacudir a las monedas europeas mientras el jefe de operaciones, Michel Barnier, argumenta que " Necesitamos más tiempo para alcanzar un acuerdo global '.

Mientras tanto, el Acta del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) puede aumentar el atractivo del dólar estadounidense ya que el banco central parece estar en un curso preestablecido para normalizar la política monetaria, y el Presidente Jerome Powell & Co. puede continuar dando un tono de broma a próxima reunión en noviembre, especialmente porque el Comité espera que los aumentos graduales adicionales en el rango meta para la tasa de fondos federales sean consistentes con la expansión sostenida de la actividad
económica, las fuertes condiciones del mercado laboral y la inflación cerca del objetivo simétrico del 2 por ciento del Comité sobre el término medio. '

A su vez, los Futuros de Fondos de la Fed pueden seguir reflejando las expectativas de un alza en las tasas de diciembre, ya que la economía de los EE. UU. Se encuentra en pleno empleo, mientras que el gasto de consumo personal (PCE), el indicador preferido de la Fed para la inflación, sube por encima del objetivo del 2%. y la línea dura con visión de orientación de la política monetaria puede seguir fomentando una perspectiva bajista a largo plazo para el EUR/USD sobre todo porque el B central Europeo un nk (BCE) se mantiene no tiene prisa por alejarse de su ciclo de flexibilización.

La Unión Europea en general, y el Euro en particular, han recibido críticas desde su inicio.
Brexit y la disputa sobre el presupuesto italiano han vuelto a plantear preocupaciones.
Desde una perspectiva de inversión a largo plazo, podrían obstaculizar el euro.
Incluso desde una perspectiva comercial a corto plazo, deben tenerse en cuenta.

Mientras el Reino Unido y la Unión Europea discuten sobre el Brexit, y Bruselas choca con Roma por el presupuesto italiano, la estabilidad futura de la UE y el Euro vuelve a ser el centro de atención. Si bien la posibilidad de un daño duradero en la moneda única probablemente sea una preocupación para los inversionistas a largo plazo en lugar de los comerciantes a corto plazo, incluso los comerciantes diurnos serían prudentes para no ignorarlos.

En el corazón del argumento, desde el primer día, se criticó que la unión monetaria no funcionará sin una unión fiscal, una unión política y un prestamista de última instancia. Así las cosas, las tasas de interés y la política monetaria en general son decididas por el Banco Central Europeo. Sin embargo, las políticas fiscales (impuestos, gasto y endeudamiento) no se deciden de manera centralizada sino por los gobiernos individuales de la UE.

CRÍTICA DE LA UE Y DEL EURO
Como era de esperar, esto ha sido destacado por economistas de izquierda, como el profesor Joseph Stiglitz de la Universidad de Columbia, que ha escrito un libro titulado El euro: cómo una moneda común amenaza el futuro de Europa . De manera menos predecible, incluso el ex presidente de la Comisión Europea, Jacques Delors, arquitecto de la moneda única, dijo al periódico The Daily Telegraph de Londres en 2011 que el proyecto del Euro estaba condenado desde el principio y que la actual generación de líderes europeos no había abordado su problema. problemas fundamentales.

EUR / USD: Ventas minoristas en los Estados Unidos
La moneda única europea se depreció frente al dólar estadounidense , luego de la publicación de los datos de ventas minoristas en Estados Unidos el lunes a las 12:30 GMT. El tipo de cambio EUR / USD perdió 6 pips o 0.05% durante un minuto, justo después del lanzamiento. La moneda única europea siguió subiendo después del lanzamiento de los datos para continuar operando en el área de 1.1625.

La Oficina del Censo dio a conocer datos de ventas minoristas en los EE. UU. Que superaron lo esperado en un 0,1% en comparación con el 0,7% previsto.

Ellen Zentner, economista jefe de Morgan Stanley en Nueva York, dijo: "Las ventas minoristas de servicios de comida y bebederos pueden haberse visto afectadas por el huracán en septiembre, ya que la confianza del consumidor se mantuvo sólida durante el mes, lo que a nuestro juicio sugiere que la demanda subyacente del consumidor debe permanecer intacto, ".

PUNTOS DE CONVERSACIÓN DEL DÓLAR ESTADOUNIDENSE:
- Después de establecer un nuevo mínimo en octubre mientras probaba un área clave de soporte ayer por la mañana, el dólar estadounidense ha retrocedido al nivel de 95.50. Esto ha ayudado a que tanto el EUR/USD como el GBP/USD vuelvan a los niveles clave de soporte que se examinaron la semana pasada . Hoy a las 2:00 pm, hora del este, marca la publicación de las actas de las reuniones del FOMC a partir de la decisión de la tasa del banco en septiembre.

RETIRO DE LAS ACCIONES ESTADOUNIDENSES DE LA RAMPA DE AYER; SOPORTE DE PRUEBA EUR/USD, GBP/USD
Las acciones están experimentando un poco de retroceso después del repunte de ayer, y esto viene acompañado de un alza en el dólar estadounidense después de que la moneda probara por debajo del nivel psicológico de 95.00 de ayer. Esto tiene a muchos al borde de sus asientos, ya que otra ola de debilidad en las acciones para amenazar los mínimos de la semana pasada podría generar la posibilidad de un tema más profundo y prolongado de aversión al riesgo. En esta etapa, la venta masiva de la semana pasada se puede descartar como un retroceso en lo que se había convertido en una tendencia de sobrecompra en la parte superior. Pero si vemos que los vendedores regresan para atacar la oferta con agresión , como ya habíamos visto en la primera parte de la semana pasada, el miedo impregnará la atmósfera, ya que varios temas principales se moverán bajo el microscopio.

El analista jefe de Danske Bank, Christin Tuxen, cree que el par podría avanzar más hacia la región de 1.25 dentro de un año.

Cotizaciones clave

"La fuerte economía de los EE. UU. Mantendrá a la Fed en el juego de excursionismo por el momento y se sumará al soporte de acarreo para el USD, a pesar de los recientes pedidos de Trump para frenar el ritmo de endurecimiento".

“Junto con el riesgo de contratiempos en las negociaciones con Italia y Brexit, esto debería dejar al EUR / USD en un rango de alrededor de 1.15 en un horizonte de 3M. Si bien el BCE está cada vez más confiado con respecto a las perspectivas de inflación, creemos que Draghi y sus colegas no tienen ninguna prisa por impulsar una "normalización" rápida de la política monetaria ".

“Sin embargo, a medio plazo, las salidas de capital del euro de los últimos años se desvanecerán a medida que se acerque la primera subida del BCE. Junto con la valoración, esto está configurado para soportar EUR / USD en 6-12M ”.

USD: El dólar de EE.UU. está investigando más alta por delante de las FOMC minutos, comentarios recientes de funcionarios de la Fed había sido un tanto agresiva y, como tal, la última versión minutos podría, aún más, el billete verde. Esto es a pesar de la retórica negativa del presidente Trump, quien afirmó que la Reserva Federal es su mayor amenaza, dado que están subiendo demasiado rápido. Sin embargo, el presidente reconoció que respeta su independencia. El nivel de 95 se mantiene firme para el dólar, mientras que las ventas en libras esterlinas y en euros también ayudan a mantener a flote el dólar.

EUR: la acción del precio italiano continúa impulsando el euro, que ha caído un 0,4%. Los últimos informes sugieren que la Comisión de la UE debe rechazar el plan de presupuesto
italiano, lo que no es una gran sorpresa, dado que la UE ha expresado sus preocupaciones anteriormente, destacando que no cumple con las normas presupuestarias de la UE. En consecuencia, esto aumentará la probabilidad de que Italia y la UE estén en curso de colisión en el futuro previsible. En otra parte, un funcionario gubernamental señaló que Italia no puede descartar la posibilidad de una rebaja de la deuda soberana de cualquiera de S & P (octubre 26 de º ) o Moody (finales de octubre), que a su vez vio el Bund-BTP extendió ampliar.

GBPUSD: los datos de los comerciantes minoristas muestran que el 56.2% de los operadores tienen una duración neta, con una proporción de operadores de largo a corto de 1.28 a 1. De hecho, los operadores han permanecido netos desde el 20 de septiembre cuando el GBPUSD cotizó cerca de 1.31492; El precio ha subido un 0,2% desde entonces. El número de traders de largo neto es 1.0% más bajo que ayer y 16.2% más bajo que la semana pasada, mientras que el número de traders net-short es 4.5% más alto que ayer y 22.3% más alto que la semana pasada.

Puntos de conversación:

- Un alto funcionario del gobierno italiano advirtió que el nuevo presupuesto podría ser rechazado por la Comisión Europea nuevamente, señalando que podría seguir una baja en la calificación crediticia soberana.

- Los rendimientos de BTP italianos están aumentando una vez más, pesando sobre el EUR/USD antes de las actas de la reunión de septiembre del FOMC más tarde hoy.

Es posible que el dólar estadounidense (a través del Índice DXY ) no haya visto muchos cambios netos durante la semana pasada, pero el precio de hoy está probando los máximos de la semana pasada, ya que la saga del presupuesto italiano ha dado otro giro. Ayer mismo, las señales indicaban que se estaba asegurando un acuerdo, lo que permitió al euro un respiro a medida que caían los rendimientos de BTP de Italia.

Pero con la caída de los precios de los bonos italianos, el euro se ha disparado antes de la apertura del efectivo en Estados Unidos el miércoles. Anteriormente, un alto funcionario del gobierno italiano advirtió que el nuevo presupuesto aprobado por Roma podría ser rechazado por la Comisión Europea nuevamente. Del mismo modo, con las agencias de calificación revisando la calificación crediticia soberana de Italia, el funcionario también dijo que la calificación a la baja podría seguir.

El euro cayó inicialmente durante las operaciones del miércoles, alcanzando el nivel de soporte. En general, creo que hay mucha presión de compra por debajo, ya que continuamos viendo este mercado tratando de mantenerse dentro del área de consolidación anterior. El nivel de 1.15 debajo debe ser un área donde los compradores regresen, al igual que el nivel de 1.18 arriba es una resistencia masiva. El mercado debería seguir avanzando en este rango general, y creo que el soporte se extiende hasta el nivel de 1.1450. Si cayéramos por debajo de ese nivel, el mercado podría bajar mucho más.

En general, creo que esta fue una ruptura que ahora se ha retirado para encontrar algún tipo de apoyo, y por lo tanto, creo que es solo un momento importante antes de que volvamos al nivel de 1.16 nuevamente. Si podemos romper allí, el mercado podría ir al nivel de 1.17 después de eso. Este mercado es muy técnico y, por lo tanto, es probable que continuemos moviéndonos entre estos puntos de control hasta que tengamos algún tipo de claridad con el Brexit, y por supuesto, la situación de la deuda italiana tiene mucha gente nerviosa cuando se trata de negociar el euro. . En última instancia, creo que el mercado seguirá siendo un poco boyante, pero obviamente estaría mirando gráficos en marcos de tiempo más cortos en lugar de buscar movimientos más largos.

Mientras tanto, en el otro lado de Atlántico, además de la actualización del FOMC, también tenemos los datos de viviendas iniciadas y de permisos de construcción y también los datos de inventario de petróleo crudo. Mirando el par desde el punto de vista técnico, en el gráfico de 4 horas, una SMA 20 alcista converge con una SMA 100 bajista un par de pips por debajo del nivel actual, y en torno al retroceso del 38,2% de la misma caída, lo que refleja la ausencia de fuerza direccional. El indicador de Momentum avanza alrededor de su línea media, mientras que el indicador RSI continúa consolidando alrededor de 58, inclinando el riesgo al alza, a pesar de la falta de impulso direccional. El soporte y la resistencia esperados para el par están en 1.1550, 1.1530, 1.1500 y 1.1620, 1.1660, 1.1700, respectivamente.

EUR/USD Precio actual: 1.1509
Los datos de EE. UU. Superaron las expectativas, pero no lo suficiente como para impulsar al dólar.
Interés especulativo que lucha con cómo interpretar las últimas Minutas del FOMC.

Archivo adjunto 2647

El par EUR/USD se negocia justo por encima del nivel de 1.1500, retrocediendo desde un máximo en 1.1526, mientras que el ánimo positivo que envió a las acciones europeas al alza en la apertura disminuyó. Las reglas de incertidumbre después de la publicación de los Minutos de la Reunión del FOMC apuntan a más aumentos de tasas en el futuro, ya que el interés especulativo todavía está tratando de decidir si es una buena noticia o no. Una postura cautelosa prevalece a medida que los rendimientos de T avanzan con la declaración de la Fed, aunque aún están lejos de los picos de varios años alcanzados a principios de este mes.

Alemania publicó un informe macroeconómico menor, el índice de precios al por mayor de septiembre, un 0,4% intermensual como se esperaba, y un 3,5% interanual, que no afectó el precio del euro. En los EE. UU., Los datos recientemente publicados fueron alentadores, ya que las solicitudes iniciales de desempleo cayeron a 210 mil en la semana que terminó el 12 de octubre, mientras que la encuesta de manufactura de la Fed de Filadelfia de octubre llegó a 22,2, superando las estimaciones del mercado de 20,0.

El par se está retirando de un fuerte soporte estático, el 23.6% de retroceso de su último declive diario, sigue siendo una resistencia inmediata a corto plazo. En el gráfico de 4 horas, el par se mantiene por debajo de 20 y 100 SMA fuertemente bajista, ambos alrededor de 1.1560, mientras que el siguiente nivel de Fibonacci y la zona de comodidad de la semana temprana para el par es de 1.1575, aunque ahora parece poco probable que el par pueda alcanzar un nivel tan alto hoy. Los indicadores técnicos en la tabla mencionada están reanudando sus disminuciones en territorio negativo y luego de corregir las lecturas de sobreventa, en línea con diapositivas adicionales por delante.

Niveles de soporte: 1.1490 1.1460 1.1420

Niveles de resistencia: 1.1525 1.1575 1.1620

Los analistas de CIBC consideran que, a largo plazo, los riesgos para el EUR / USD son al alza, considerando la cuenta corriente de EZ y el futuro ajuste del Banco Central Europeo. Ven el par EUR / USD a 1.18 en el cuarto trimestre y a 1.23 en el segundo trimestre de 2019.

Cotizaciones clave:

“Nuestro mensaje a los toros EUR es simple, la paciencia es una virtud. Llevamos un tiempo en el registro con nuestra llamada de que es probable que el repunte del EUR se suspenda hasta principios de 2019. Eso refleja la divergencia en curso entre las perspectivas de crecimiento de EE. UU. Y Europa, y la suavidad en el
IPC del núcleo del euro . Además, la situación en Italia debería seguir demorándose unos meses, ya que se espera que la Comisión de la UE considere que el presupuesto de Italia no cumple, lo que lleva a unos pocos meses de negociaciones, luchas internas y titulares que amplían los diferenciales de BTP-Bund ".

De acuerdo con esta teoría, también denominada divergencia bajista, el EUR/USD podría empezar a caer pronto a medida que la fuerza vendedora cobre vigor, aunque es importante esperar confirmación antes de entrar al mercado con una posición corta en el instrumento. Esto se podría dar con una ruptura del soporte en los 1.1534, nivel definido por el mínimo del 12 de octubre. Una perforación de este terreno de apoyo reforzaría el sesgo bajista y pondría en juego la región de los 1.1450/1.1434, área donde convergen el mínimo de octubre y el retroceso de Fibonacci de 50% del desplazamiento ascendente de enero de 2017 a febrero de 2018.

Por otra parte, si el par sorprende positivamente y continúa su recuperación, una ruptura de la resistencia en los 1.1625 (máximo de octubre) invalidaría, de manera temporal, el sesgo bajista.

Alemania publicó un informe macroeconómico menor, el índice de precios al por mayor de septiembre, un 0,4% intermensual como se esperaba, y un 3,5% interanual, que no afectó el precio del euro. En los EE. UU., Los datos recientemente publicados fueron alentadores, ya que las solicitudes iniciales de desempleo cayeron a 210 mil en la semana que terminó el 12 de octubre, mientras que la encuesta de manufactura de la Fed de Filadelfia de octubre llegó a 22,2, superando las estimaciones del mercado de 20,0.

En general, creo que esta fue una ruptura que ahora muestra un retroceso para encontrar algún tipo de apoyo y, por lo tanto, creo que es solo una cuestión de tiempo antes de que volvamos al nivel de 1.16 nuevamente. Si podemos romper por encima de allí, el mercado podría seguir al nivel de 1.17. Este mercado es muy técnico y, por lo tanto, es probable que continuemos moviéndonos entre estos niveles clave hasta que tengamos algún tipo de claridad con el Brexit y, por supuesto, la situación de la deuda italiana tiene a mucha gente nerviosa cuando se trata de negociar el euro. En última instancia, creo que el mercado seguirá a flote, pero obviamente estaría siguiendo los gráficos más cortos en lugar de buscar movimientos más largos.

"Esto debería mantener a los tipos de interés de EE. UU. Y el mercado continuará adivinando dónde está el máximo para el ciclo de los Fondos de la Reserva Federal . Los tipos de interés más altos de los EE. UU. También están haciendo que la cobertura del USD sea excepcionalmente cara para las empresas europeas y probablemente vería índices de cobertura de USD más bajos de lo que hubiera sido el caso. caso."

"Para el euro, la próxima semana será en gran medida sobre el presupuesto italiano y el BCE. En el primero, se espera un mayor diálogo entre Bruselas y Roma a través de la semana, aunque parece poco probable que los políticos italianos estén preparados para retirarse de las promesas de manifiesto. Moody's podría estar degradando al soberano italiano en cualquier momento (actualmente con calificación Baa2 en vigilia negativa). Pero el evento principal aquí será si las calificaciones de S&P simplemente cambian su perspectiva de estable a negativa u optan por una baja de calificación el próximo viernes (26) que no 'Creo que el precio está en. En el BCE, nuestro equipo cree que la conferencia de prensa podría ser un poco más moderada, pero no alterará la visión central de que QE finalizará en diciembre. Y, de hecho, nos preocupan más las señales de que Estados Unidos: la distensión comercial de la UE está llegando a su fin. "Los aranceles estadounidenses sobre las importaciones de automóviles en Europa ciertamente no están incluidos en el EUR, y cualquier indicación de que el Presidente Trump está perdiendo la paciencia con la UE sería mal recibida".

El dólar, por otro lado, fue levantado por una Reserva Federal desafiante, que parece poco preocupada por lo que piensa el presidente Trump de los Estados Unidos. El Banco Central de los EE. UU. Ha presentado el documento con el trasfondo de su última reunión de políticas, lo que indica que están firmemente decididos a seguir aumentando las tasas . Los formuladores de políticas incluso discutieron la necesidad de elevar la tasa de referencia por encima de lo que considerarían un nivel neutral, actualmente en 3.0%, para mantener la inflación bajo control. Como sucede con otras economías, la Reserva Federal también cree que existe un riesgo a la baja proveniente de la política comercial de los Estados Unidos.

La próxima semana traerá algunos lanzamientos macroeconómicos interesantes, con el PMI Markit preliminar de octubre que se destaca como barómetros de la salud económica. El BCE celebrará una reunión de política monetaria el próximo jueves, que arrojará algo de luz sobre los próximos movimientos, aunque parece poco probable que el banco central ponga algo nuevo sobre la mesa. En cuanto a los Estados Unidos, los pedidos de bienes duraderos y la primera estimación del PIB del tercer trimestre, previsto en el 3,3% frente al 4,2% anterior, ocuparán un lugar central al final de la semana.

Los rendimientos y las tensiones políticas provenientes de diferentes frentes continuarán siendo el motor principal de la pareja.

El acta de la reserva federal de la reunión de septiembre mostró que la mayoría de los miembros desea continuar elevando las tasas de interés hasta que la economía de los Estados Unidos muestre señales de desaceleración. Sin embargo, la duración de una política más estricta sigue sin estar clara, ya que las actas indicaron que "existe una incertidumbre considerable en torno a todas las estimaciones de la tasa de fondos federales neutrales". Esto probablemente rondará el nivel del 3 por ciento, que no se alcanzará hasta el segundo. la mitad de 2019, ya que la Fed ha indicado que elevará las tasas tres veces el año próximo. En la reunión de septiembre, la Reserva Federal eliminó la frase "la postura de la política monetaria sigue siendo acomodaticia", que se consideró obsoleta, dada la política de alzas de tasas estables. A medida que las tasas se acercan a la "tasa neutral", podríamos ver más cambios en el lenguaje en las próximas reuniones de políticas.

Análisis técnico del par EUR/USD: es una sorpresa el viernes, ya que los toros del euro superan la cifra de 1.1500 y borran las pérdidas del jueves

El EUR/USD se negocia por debajo de su promedio móvil simple de 200 períodos.
El EUR/USD se está recuperando después de encontrar soporte en los mínimos de la semana pasada. El mercado se está rompiendo actualmente por encima de 1.1500 cifra. Los toros intentarán mantener el mercado por encima de 1.1463 (mínimo del 4 de octubre). El indicador RSI está en 49, mientras que el indicador estocástico está a punto de cruzar la línea 50. El MACD está teniendo un cruce, lo que sugiere que los precios más altos están potencialmente por delante de nosotros.
Los objetivos clave al alza probablemente estén ubicados cerca de 1.1530 (baja del 23 de agosto) y 1.1600. Una ruptura por debajo de 1.1463 (mínimo del 4 de octubre) invalidaría el sesgo alcista actual.
Gráfico de 4 horas de EUR/USD

Archivo adjunto 2684

Tarifa spot: 1.1515
Cambio relativo: 0.55%
Alta: 1.1517
Baja: 1.1433

Tendencia principal: bajista a
corto plazo: alcista por encima de 1.1463

Resistencia 1: 1.1530 23 de agosto oscilación baja (nivel clave)
Resistencia 2: 1.1569 28 de septiembre baja
Resistencia 3: 1.1600 figura
Resistencia 4: 1.1630 agosto 8 nivel clave
Resistencia 5: 1.1654 27 de agosto alta

Soporte 1: figura 1.1500 y oscilación baja del
2 de octubre Soporte 2: 1.1463 baja del 4 de octubre
Soporte 3: 1.1430 9 de octubre baja
figura del soporte 4: 1.1400

Para cumplir con la pregunta del título del artículo de hoy deberemos ver volumen corto aún mayor que el de ayer de continuación. Recapitulemos un poco y veamos en que situación está el par EUR/USD. Está desde el mes de mayo pasado dentro de un rango lateral comprendido entre los 1,18 y los 1,15. En diversas ocasiones ha intentado superar o perder dicho rango sin conseguirlo. La última vez fue por su parte corta y fue a primeros de este mes y durante varias sesiones que intentó perder las múltiples zonas de soporte que tiene en la zona de suelo antes de los 1,15 como son el Fibonacci 61,8% (1,15435) de la subida previa y la directriz larga que sale de mínimos de enero de 2017.

Concretamente, anteayer cerro bajo la directriz mencionada y ayer volvió hacerlo con mayor volumen, pero bajo el Fibonacci 61,8% solo tenemos la sesión de ayer, de ahí que al inicio del escrito cometamos que deberemos ver hoy la continuación de los cortos con mayor volumen para poder ver cómo llega al suelo del rango lateral en los 1,15. De conseguirlo debernos luego ver perder esos 1,15 y consolidarse por debajo con mayor volumen otra vez.

Por lo tanto, la continuación de los cortos y la pérdida de los 1,15 llevarían al precio al siguiente soporte de Fibonacci 76,4% (1,14610). Para poder ver aún más cortos el volumen deberá seguir entrado con fuerza continuada. Dependiendo del volumen que entre veremos donde llegan los cortos.

Por su parte larga, primero deberemos ver la vuelta del volumen largo, ahora completamente caído y la recuperación de las zonas claves perdidas y las que actuaron como resistencias, antes de estos últimos cortos y que enumeraremos mejor en el vídeo de hoy.

Como hemos comentado últimamente y vista la situación actual, que cuanto menos es muy impredecible, puede producirse en cualquier momento un giro importante, por lo que toda precaución y seguimiento de cerca se hace inevitable.

EUR / USD está en una tendencia bajista por debajo del promedio móvil simple de 200 períodos.
El EUR / USD actualmente se está negociando justo por debajo de la cifra de 1.1500 después de que el mercado encontró algo de soporte en el mínimo de la semana pasada.
Es probable que el par EUR / USD se mantenga bajo una presión bajista por debajo de 1.1500. Sin embargo, una ruptura por encima de 1.1500 podría abrir las puertas a 1.1530 (23 de agosto oscilante bajo, nivel clave).

El miércoles, el Eurostat está programado para publicar su informe preliminar de inflación. Los mercados esperan que el IPC subyacente anual alcance el 1% en octubre y que una cifra decepcionante del IPC afecte al euro y obligue al par a probar la marca de 1.13 - mínimo de 2018.

Niveles técnicos a tener en cuenta.

El soporte inicial para el par se alinea en 1.1335 (mínimo del 26 de octubre) por delante de 1.1300 (mínimo del 15 de agosto) y 1.1235 (mínimo del 5 de junio de 2017). En el lado positivo, las resistencias se alinean en 1.1415 (máximo del 29 de octubre), 1.1480 (20-DMA) y 1.1550 (máximo del 22 de octubre).

El sentimiento en la Unión sigue siendo afectado por las tarifas, ya que la confianza del consumidor se mantuvo en octubre en -2.7, mientras que el indicador de sentimiento económico registró una caída mayor a la esperada, de 110.9 a 109.8. La inflación alemana acaba de lanzar la inflación preliminar de octubre, que alcanzó un 0,1% intermensual como se esperaba, y un aumento del 2,4% interanual, también coincidiendo con las estimaciones del mercado, en las lecturas armonizadas de la UE, sin tener efectos en el par EUR / USD .

El euro se está negociando en un rango estrecho el martes. Los precios continúan viéndose influenciados por la noticia de que la canciller alemana, Angela Merkel, no se presentará a la reelección como líder de su partido demócrata cristiano (CDU). La moneda única también está bajo presión por el estancamiento actual entre Bruselas y Roma sobre el presupuesto de gasto libre de Italia que violaría las normas fiscales de la Unión Europea.

Los compradores están siendo cautelosos porque, si la coalición de Alemania se rompe antes de 2019, eso, junto con los problemas crecientes provenientes de Italia, podría llevar a una venta masiva.

Análisis técnico del par EUR/USD: los toros y los osos luchan en el nivel más bajo de 2018 cuando el asa 1.1300 está en juego

El EUR/USD está operando en una tendencia bajista por debajo del promedio móvil simple de 200 períodos en el gráfico de 4 horas.
Los osos EUR/USD impulsaron el mercado cerca del nivel de 1.1300, que es el mínimo de 2018. Su objetivo es romper por debajo del nivel en una base de cierre diario para extender la tendencia bajista. La tendencia es bajista, pero ¿tendrán los osos la fuerza suficiente para impulsar al mercado a un nuevo mínimo anual este miércoles?
Por otro lado, los toros están tratando de apoyar al mercado para evitar el colapso por debajo de la cifra de 1.1300.
Gráfico de 4 horas de EUR/USD

Archivo adjunto 3000

Tendencia principal: bajista.

Resistencia 1: 1.1350 figura
Resistencia 2: 1.1400 figura
Resistencia 3: 1.1430 9 de octubre baja
Resistencia 4: 1.1463 4 de octubre baja
Resistencia 5: 1.1500 figura y 2 de octubre oscilación baja
Resistencia 6: 1.1530 Agosto 23 oscilación baja (nivel clave)

Soporte 1: 1.1300 actual 2018 bajo
Soporte 2: 1.1200 figura
Soporte 3: 1.1250 figura



Niveles adicionales adicionales de un vistazo:

EUR / USD

Descripción general:
Último precio: 1.1309
Cambio diario: -35 pips
Cambio diario: -0.309%
Abierto diario: 1.1344
Tendencias:
Diario SMA20: 1.1481
Diario SMA50: 1.1581
Diario SMA100: 1.1598
Diario SMA200: 1.1881
Niveles:
Máxima diaria: 1.1388
Baja diaria: 1.1338
Máxima semanal: 1.1551
Mínima semanal: 1.1336
Máxima mensual: 1.1816
Mínima mensual: 1.1526
Fibonacci diario 38.2%: 1.1358
Fibonacci diario 61.8%: 1.1369
Punto de pivote diario S1: 1.1326
Punto de pivote diario S2: 1.1307
Punto de pivote diario S3: 1.1276
Punto de pivote diario R1: 1.1376
Punto de pivote diario R2: 1.1407
Punto de pivote diario R3: 1.1426

El USD subió a un nuevo récord de 16 meses frente a una canasta de monedas clave el miércoles, respaldado por la continua fortaleza económica de EE. UU., Lo que puso al dólar en ritmo por séptimo mes consecutivo de ganancias.

El informe nacional de empleo de ADP publicado el miércoles mostró que las nóminas del sector privado de EE. UU. Aumentaron en ocho meses en octubre, lo que sugiere que el crecimiento general del empleo se aceleró este mes después de que el huracán Florence afectara el empleo de restaurantes y minoristas en septiembre. La Reserva Federal de los Estados Unidos aumentó las tasas de interés en septiembre por tercera vez este año y se espera que las suba nuevamente en diciembre.

Alemania es considerada el referente de la eurozona, y los números recientes están causando cierta preocupación. Las ventas minoristas alemanas se mantienen suaves, registrando una ganancia de 0.1%. Esto puso fin a una racha de dos descensos. La economía de la eurozona también está preocupando a los políticos. El desempeño económico se ha suavizado en el tercer trimestre, ya que el Preliminary Flash GDP bajó a 0.2%, por debajo de una ganancia de 0.4% en el segundo trimestre. Sobre una base anualizada, el crecimiento del tercer trimestre fue del 1,7%, frente al 2,2% en el segundo trimestre. Gran parte de la desaceleración puede atribuirse a la crisis sobre el presupuesto italiano, que fue rechazada por la Comisión Europea porque violó las regulaciones de la UE sobre los límites de la deuda. ¿Está disminuyendo la confianza en la economía de la eurozona? La Comisión Europea informó que la confianza económica cayó en la eurozona por décimo mes consecutivo. El indicador cayó bruscamente a 109.8, desde 110. 9 puntos al mes anterior. La confianza es menor en las industrias de fabricación y servicios, y los gerentes de servicios minoristas informaron "opiniones mucho más sombrías sobre la situación actual y esperada del negocio". La confianza económica ha caído en Alemania, Francia e Italia, lo que podría traducirse en más obstáculos para el euro en el cuarto trimestre. La canciller alemana, Angela Merkel, dijo el lunes que no buscará la reelección como presidenta de los demócratas cristianos. Merkel hizo el anuncio después de que su partido tuvo un resultado pobre en una elección regional. los Lo que podría traducirse en más obstáculos para el euro en el cuarto trimestre. La canciller alemana, Angela Merkel, dijo el lunes que no buscará la reelección como presidenta de los demócratas cristianos. Merkel hizo el anuncio después de que su partido tuvo un resultado pobre en una elección regional. los Lo que podría traducirse en más obstáculos para el euro en el cuarto trimestre. La canciller alemana, Angela Merkel, dijo el lunes que no buscará la reelección como presidenta de los demócratas cristianos. Merkel hizo el anuncio después de que su partido tuvo un resultado pobre en una elección regional.

Esta tasa de expansión, la menor desde el 2014, podría llevar al Banco Central Europeo a postergar alzas en los tipos de interés de manera a no cometer los mismos errores del 2011. En aquel entonces, la entidad había incrementado dos veces su tasa rectora ante el espejismo de la recuperación para luego volverla a recortar dramáticamente en los siguientes 12 meses.

En resumen, octubre ha sido un mes pésimo para el euro. Lo peor de todo, es que la racha bajista podría extenderse al mes de noviembre en un contexto de mayor incertidumbre para la economía europea.

A los mercados les gusta empujar las barreras, ciertamente a niveles tan significativos con los gerentes de pedidos que buscan liquidez. Es probable que las carreras de paradas también sean un factor que contribuya al ritmo repentino del flujo hacia la solución de Londres. Alguna entidad estaba protegiendo 1.1300 en la prueba inicial, pero hay pocas señales de compromiso en el tercer intento hasta ahora: los gráficos de cinco minutos muestran un flujo uniforme de bis y ofertas desde la fuerte oferta después de la corrección de Londres que envió al par. desde 2018 mínimos hasta un máximo de 1.1324. Una ruptura por debajo de 1.1300 y 1.1296 podría abrir fácilmente la mitad de la marca en la manija de 1.12 - (Observando EUR/JPY y Wall Street en este momento).

Mientras tanto, hay muchas razones fundamentales para la desventaja al asumir la lucha política y económica de Europa continental. Sin embargo, el caso más reciente de la desventaja es que los problemas de Turquía alzan su horrible cabeza nuevamente. Las últimas noticias allí han visto caer la Lira, y el Aussie tiende a rastrear el desempeño de los mercados emergentes y el complejo de productos básicos en su conjunto.

EUR/USD se mantiene por debajo de 1.1463 - Commerzbank

Karen Jones, Jefe de Análisis Técnico de FICC en Commerzbank, señaló que la postura del par sigue siendo la oferta de hasta 1.1463 caps.

Cotizaciones clave

“El EUR/USD se vendió de nuevo y se ofrece directamente por debajo de los 20 días del mes en 1.1463. El mercado ha probado la baja de 1.1315 200 semanas y 1.1301 reciente. Esto se espera que mantenga el lado negativo. Intentaremos comprar este dip, notamos la configuración perfeccionada de TD en el gráfico diario y somos cautelosos con el movimiento a la baja ”.

“Por debajo de 1.1300 tenemos una línea dinámica que regresa a 2015, que se ubica en 1.1264 esta semana. Esto guarda el retroceso del 61.8% en 1.1185 ”.

"La resistencia inicial es el día 20 de mayo y esto guarda el máximo de 1.1623 mediados de octubre".

Los rendimientos de Estados Unidos son modestamente más bajos mientras que Wall Street está aumentando. El Dow Jones subió un 0,80% y el Nasdaq un 1,45%. Entre las monedas, el dólar de Nueva Zelanda y la libra tuvieron los mejores resultados. La caída del EUR/GBP limitó el rally del EUR/USD.

Mientras que por encima de 1.1400, el tono alcista podría permanecer intacto. La resistencia inmediata se pudo ver en 1.1430 (mínimo del 16 de octubre / máximo del 25 de octubre), seguido de 1.1465 (promedio móvil simple de 21 días) y 1.1490 / 95. Por otro lado, los niveles de soporte pueden ubicarse en 1.1400, 1.1375 / 80 y 1.1355.

El análisis de la actividad comercial de los algoritmos HFT en el mercado de divisas esta mañana indica que el par de divisas EURUSD ha alcanzado niveles cercanos a la zona de presión de venta HFT ligera que se observa hoy en 1.1452 y superior.

El par se encuentra en una fuerte tendencia alcista, como se puede observar en el gráfico de 1 hora y confirmado por el indicador **TR CCI. El impulso alcista es fuerte, pero EURUSD también ha alcanzado técnicamente los niveles de sobrecompra en los marcos temporales intradía.

Hay dos resultados probables para el par hoy en día en el lanzamiento del informe de nóminas no agrícolas de EE. UU . La tendencia alcista continuará en una posición más alta a través de la zona de presión de venta ligera de HFT si el impulso alcista se acelera o la tendencia se revertirá.

La creciente línea de tendencia de soporte es particularmente importante en este sentido, ya que podría proporcionar buenas oportunidades alcistas en caso de una extensión de la tendencia alcista. En este caso, el EURUSD podría alcanzar fácilmente incluso la zona de presión de venta media HFT que se observa en 1.1569 y superior.

Archivo adjunto 3052

EURUSD: Nuestro último reporte de posicionamiento de clientes a nivel minorista demuestra que el 62.6% de los traders se encuentran netamente con posiciones en largo ya que el ratio de traders en largo en contra de traders en corto es de 1.67 a 1.

De hecho, los traders se han mantenido netamente en largo desde el primero de octubre cuando el EURUSD cotizaba cerca de 1.16344. Desde entonces, la cotización se ha movido a la baja 2.0%. En específico, el número de traders netamente en largo se encuentra 18.1% más bajo que ayer y 6.8% más bajo que la semana pasada.

Asimismo, el número de traders netamente en corto se encuentra 13.4% más alto que ayer y 6.9% más bajo que la semana pasada.

Típicamente tomamos una perspectiva contraria al sentimiento de la multitud y el hecho de que los traders se encuentran posicionados netamente en largo sugiere que los precios en el EURUSD podrían continuar a la baja.

El posicionamiento netamente en largo cayó comparado con ayer pero incrementó comparado con la semana pasada.Por lo tanto, la combinación de sentimiento actual y cambios recientes nos continúa indicando hacia un sesgo de mercado mixto para el EURUSD.

Rally EUR / USD perdiendo más fuerza

El par de ayer saltó y hoy alcanzó máximos semanales en 1.1455. Luego comenzó a retroceder después de los datos de EE. UU. Y después de una consolidación alrededor de 1.1410, cayó a 1.1374, la nueva baja después del informe del BCE. La pareja borró las ganancias semanales.

El tono alcista parece haberse ido y ahora el euro parece correr el riesgo de una reversión significativa. Una recuperación anterior podría ser señal de algún apoyo para el euro. Mientras que a la baja, en 1.1365 está el gráfico de 20-SMA en 4 horas que podría ofrecer soporte. Una caída por debajo del nivel mencionado podría indicar que la corrección alcista ha terminado, exponiendo nuevamente el control de 1.1300 que limitó la caída el miércoles.