-
Es probable que las tensiones comerciales entre Estados Unidos y China sigan siendo un factor clave en el USD/JPY. Con respecto a los datos de la próxima semana, en Japón, el PMI flash se conocerá el martes, mientras que en los EE.UU., el PMI se publicará el lunes y el viernes. “El PM de Japón, Abe, y el presidente de Estados Unidos, Trump, podrían estar firmando un acuerdo comercial en la Asamblea General de las Naciones Unidas en Nueva York. Japón dijo anteriormente que estaría dispuesto a considerar un acuerdo que reduciría los aranceles agrícolas a los niveles previamente contemplados en la Asociación Transpacífica. Para Japón, la clave es que Trump no imponga aranceles de seguridad nacional a los vehículos y autopartes japoneses”, explicaron analistas del Danske Bank.
-
USD / JPY comienza a debilitarse por la resistencia de la línea de tendencia
El USD / JPY comenzó a debilitarse luego de un repunte en la resistencia de la línea de tendencia, con el precio cayendo en la zona de Fibonacci del 61.8% -76.4%. La tendencia más amplia a largo plazo sigue siendo bajista y, por lo tanto, es probable que el par vuelva a retroceder a la baja nuevamente.
Dado el repunte en esta línea de tendencia, existe una buena posibilidad de que la cima del mercado esté sobre nosotros. Sin embargo, tiene sentido esperar un desglose por debajo de ¥ 107.50 para esa señal de confirmación bajista. Hasta entonces, todavía existe la posibilidad de que podamos continuar con la tendencia alcista a corto plazo.
-
1 Archivos adjunto(s)
El USD/JPY está buscando una dirección clara, ya que el mercado está teniendo dificultades para recuperar el nivel de 108.00.
El nivel a batir para los bajistas es el nivel de soporte 107.80.
El USD/JPY está operando en una tendencia bajista por debajo de sus promedios móviles simples (SMA) de 200 días. Sin embargo, este septiembre, el USD/JPY está ganando fuerza ahora desafiando la SMA de 100 y el nivel 108.00.
El USD/JPY ha estado operando en un rango durante los últimos seis días. La caída del jueves fue fuerte y los alcistas tendrán que llevar al mercado nuevamente por encima del nivel de 108.50 para atraer a más compradores. Por otro lado, un cierre diario por debajo de 107.80 podría abrir las puertas a nuevas pérdidas hacia 107.50 y 107.25, según el Indicador de Confluencias Técnicas.
Archivo adjunto 12468
-
La vara de la vela de la avería que nos estamos acercando a la parte superior, por supuesto, sería muy crucial, por lo que necesitamos ver si el mercado se vuelca o no. A los primeros signos de agotamiento grave sería un vendedor. En este punto, un cierre diario por encima de los 200 días EMA tiene a todo el mercado repensando toda la situación. Sin embargo, hay que tener en cuenta que este mercado es muy sensible al apetito de riesgo, pero a corto plazo parece que está intentando recuperarse debido al hecho de que el Dólar Estadounidense se está fortaleciendo frente a la mayoría de las divisas. Es por ello que el mercado se verá afectado, pero al final el Yen Japonés también se verá beneficiado. Mantenga el tamaño de su posición pequeño y sea paciente.
-
El apetito por el riesgo ha contribuido a una corrección alcista en el par USD/JPY hasta alcanzar el nivel de resistencia de 107,22, que se alcanzó hace un mes, y comenzó a cotizar esta semana estabilizándose en torno a 106,82, a la espera de nuevos catalizadores para completar la corrección. Con la publicación de las cifras mixtas de los informes de empleo de EE.UU., el dólar estadounidense cobró impulso tras los comentarios del gobernador de la Reserva Federal, Jerome Powell, de que el banco central de EE.UU. no espera una recesión económica, ni en los EE.UU. ni a nivel mundial. Sin embargo, supervisa una serie de incertidumbres, incluidos los conflictos comerciales, y actuará "según convenga para sostener el crecimiento económico del país".
-
Mirando el gráfico, es muy probable que veamos mucho ruido y eso tiene bastante sentido teniendo en cuenta que los mercados de valores continúan estirados al alza pero no pueden estallar. Creo que este par también va a ser muy sensible al apetito de riesgo cuando se trata de la situación comercial de Estados Unidos / China también. En igualdad de condiciones, este será un mercado muy difícil de negociar desde un punto de vista a más largo plazo, por lo que es posible que tenga que ir a los gráficos diarios, o incluso a los gráficos a corto plazo.
-
La intensificación de las tensiones geopolíticas continúa beneficiando el estatus de refugio seguro del JPY.
Un buen repunte en la demanda del USD no pudo prestar ningún soporte al par.
El par USD/JPY finalmente ha roto su fase de consolidación de la sesión asiática y ha caído a nuevos mínimos diarios, alrededor de 107.30, durante la sesión europea del lunes.
El par no pudo capitalizar su repunte inicial, a un máximo intradía de 107.77, y se encontró con ventas agresivas como respuesta a un cambio repentino en el sentimiento de riesgo global. En el contexto de la escalada de las tensiones geopolíticas en el Medio Oriente, el desvanecimiento del optimismo sobre las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China y las cifras decepcionantes del PMI de la zona euro del lunes avivó los temores de una desaceleración económica mundial y beneficiaron el estatus de refugio seguro del yen japonés.
La renovada demanda de refugio seguro ejerce una nueva presión
Una fuerte caída en los mercados bursátiles europeos, evidente por el deterioro del sentimiento de riesgo global, se vio reforzado por la caída de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU., lo que parece ser uno de los factores clave detrás de la caída del par de alrededor de 35 pips durante la sesión europea. Mientras tanto, un buen repunte en la demanda del dólar estadounidense, liderado principalmente por la debilidad intradía en la moneda común, hizo poco para prestar soporte al par.
Sin embargo, queda por verse si el retroceso actual desde los máximos de varias semanas, establecidos la semana pasada, marca la reanudación de la tendencia bajista anterior o si el par continúa mostrando cierta resistencia en niveles más bajos, a medida que los participantes del mercado esperan a los discursos programados de miembros influyentes del FOMC, el presidente de la Fed de Nueva York John Williams y el presidente de la Fed de St. Louis James Bullard, para un nuevo impulso durante la sesión americana del lunes.
-
El yen se fortalece nuevamente, y llegó el lunes a 107.30, para ceder posiciones este martes. El precio actual del par USD/JPY de 107.60 sugiere que el dólar podría retomar el control en las próximas horas, buscando al menos la zona de 107.85 durante la sesión americana de la fecha.
Las monedas “commodities”, el dólar canadiense y el dólar australiano, sin cambios. Esto, pese a que el petróleo está dando algún signo de debilidad, cotizando al momento a 58 dólares por barril WTI, y con los indicadores del gráfico de 4 horas apuntando a la baja. Solo el quiebre de 57.30 dólares impulsará una baja importante del petróleo, que tiene en 54.85 la cobertura de un gap que dejó el lunes de la semana anterior.
El oro, que había vuelto a tomar fuerza el lunes, solo llegó a una resistencia en 1527 dólares que no pudo superar. Si bien mantiene una tendencia alcista de corto plazo, su impulso no logra sostenerse, y el quiebre de 1518 dólares podría cambiar su sesgo actual para el resto del día.
La agenda de noticias del día incluye como dato importante el índice de confianza del consumidor del Conference Board. Este dato suele no tener un impacto fuerte en los precios, pero sí es significativo para los mercados. Se conocerá a las 10:00 del este.
-
El Banco de Japón publicará las Minutas de su última reunión.
La aversión al riesgo regresó en la sesión de Estados Unidos, Wall Street se desplomó.
El USD/JPY a punto de romper, el soporte crítico se encuentra en 106.90.
El par USD/JPY aumentó a 107.79 para luego caer a 107.04, terminando el día no muy por encima de este último. El par se movió junto con el sentimiento del mercado, esto último impulsado por los titulares de la guerra comercial. El interés especulativo fue optimista durante la primera mitad del día, luego de los comentarios del secretario de Estados Unidos Mnuchin, pero se amargó con las palabras del presidente estadounidense Trump en la Cumbre de la ONU, lo que generó preocupaciones sobre una escalada en la guerra comercial. Los activos de refugio seguro se dispararon, ya que Wall Street colapsó, mientras que los rendimientos del Tesoro de los Estados Unidos cayeron a nuevos mínimos semanales. Para exacerbar el estado de ánimo sombrío, la confianza del consumidor estadounidense cayó en septiembre, luego de una caída moderada en agosto.
Japón publicó la estimación preliminar del PMI de fabricación de Jibun Bank, que llegó a 48.9, peor que el 49.3 anterior, y el Índice económico líder de julio, que estaba modestamente por encima de lo esperado en julio, llegando a 93.7. Sin embargo, el índice coincidente se revisó a la baja a 99.7. El Banco de Japón publicará sus últimas actas de la reunión de política monetaria durante la próxima sesión asiática, mientras que el país publicará el Índice de precios de servicios corporativos de agosto.
Perspectiva técnica a corto plazo
El par USD/JPY ha reanudado rápidamente su tendencia bajista y se espera que extienda su caída, particularmente si pierde el nivel de 106.90, el retroceso del 38.2% del último avance diario. En el gráfico de 4 horas, el par se encontró con vendedores en torno a una media móvil de 20 bajista, que ahora también se desarrolla por debajo de su media móvil de 100, ya que los indicadores técnicos se mantienen dentro de los mínimos diarios y ahora pierden fuerza direccional. Además, el par está terminando el día por debajo de una DMA alcista de 20, por debajo de él por primera vez en casi tres semanas, lo que se suma al caso bajista.
Niveles de soporte: 107.15 106.80 106.50
Niveles de resistencia: 107.60 108.00 108.35
-
Creo que, si nos desplomamos por debajo de los mínimos del mes de agosto, que es esencialmente el nivel de ¥104,75, este mercado probablemente se relajará de forma bastante drástica. De hecho, creo que el primer objetivo sería el nivel de 102,50 yenes, seguido por el nivel de 100 yenes en el que creo que el Banco de Japón comenzaría a dominar los mercados. Existe la posibilidad de que se produzca un cambio de tendencia al alza, pero creo que necesitamos ver algún tipo de movimiento real en el sentimiento y, por supuesto, en las negociaciones comerciales para que este mercado suba.
-
Los Estados Unidos y Japón han llegado a un enorme acuerdo comercial como medida de EE.UU. para presionar a China antes de su próxima ronda de conversaciones. Con el acuerdo, los Estados Unidos pueden excluir a los automóviles japoneses de los aranceles estadounidenses. Por su parte, el presidente estadounidense Trump ve la posibilidad de firmar un acuerdo con China antes de las próximas elecciones presidenciales estadounidenses, aunque Pekín está dispuesto a llegar a un acuerdo con otro presidente, dijo Trump, quien amenazó con condiciones duras para China si el acuerdo se posponía hasta después de ganar las elecciones.
-
Impulsado por los flujos de riesgo, el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE. UU. A 10 años comenzó a borrar las pérdidas del jueves y se vio un aumento de 1.7% en el día en 1.724%.
Mientras tanto, antes del índice de precios de gastos de consumo personal (PCE) , el indicador preferido de inflación de la Reserva Federal, los ingresos personales y los datos de gastos personales de los EE. UU., El índice del dólar estadounidense preserva las ganancias de ayer alrededor de 99.20, permitiendo que la presión alcista permanezca intacto.
-
El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años de los Estados Unidos (EE. UU.) Aumenta más del 1%.
El índice del dólar estadounidense consolida las ganancias por encima del nivel de 99.
Próximamente: Índice de precios de gastos de consumo personal (PCE) de los EE. UU.
El par USD / JPY ganó tracción en la última hora y avanzó a su nivel más alto en una semana en 108.14. Al momento de escribir, el par se cotizaba a 108.12, agregando 0.28% a diario.
La percepción del riesgo impacta la demanda del JPY
El optimista sentimiento del mercado en medio de la disminución de las preocupaciones sobre un prolongado conflicto comercial entre Estados Unidos y China parece dificultar que el refugio seguro JPY encuentre demanda. Más temprano en el día, el ministro de Relaciones Exteriores de China, Wang, reconoció que Estados Unidos había mostrado buena voluntad al renunciar a los aranceles sobre los productos chinos y agregó que querían reducir el lenguaje y las acciones pesimistas en la disputa. La próxima ronda de negociaciones comerciales de alto nivel tendrá lugar en octubre en Washington.
Impulsado por los flujos de riesgo, el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE. UU. A 10 años comenzó a borrar las pérdidas del jueves y se vio un aumento de 1.7% en el día en 1.724%.
Mientras tanto, antes del índice de precios de gastos de consumo personal (PCE) , el indicador preferido de inflación de la Reserva Federal, los ingresos personales y los datos de gastos personales de los EE. UU., El índice del dólar estadounidense preserva las ganancias de ayer alrededor de 99.20, permitiendo que la presión alcista permanezca intacto.
Niveles técnicos a tener en cuenta
USD / JPY
VISIÓN DE CONJUNTO
Hoy último precio 108,13
-
El dólar / yen cerró a la baja la semana pasada debido a que los datos económicos de EE. UU. Más fuertes de lo esperado disminuyeron las posibilidades de un recorte de tasas de la Fed en octubre, lo que hizo que el dólar estadounidense sea un activo más atractivo. El optimismo sobre las relaciones comerciales entre Estados Unidos y China también ayudó a reducir el atractivo del yen japonés como un activo seguro después de que ambas potencias económicas dijeron que las conversaciones comerciales se reanudarían en Washington del 10 al 11 de octubre. Los comerciantes mostraron poca reacción a la investigación de juicio político sobre el presidente Trump.
-
Afectado por un estado de ánimo de cautela y una demanda moderada del USD
Mientras tanto, los funcionarios del Tesoro de Estados Unidos negaron el sábado cualquier plan para hacerlo "en este momento", pero tampoco lo descartaron. Sin embargo, el hecho de que una delegación china, encabezada por el viceprimer ministro Liu He, viajará a Washington para buscar una solución a las prolongadas disputas comerciales, junto con datos manufactureros chinos ligeramente mejores de lo esperado extendió algo de soporte y ayudó a limitar las caídas más profundas, al menos para el momento.
-
Conozca los datos y eventos económicos más importantes que afectarán el desempeño del dólar esta semana:
El comienzo será el martes con el lanzamiento del ISM Manufacturing PMI. El importante sector fue testigo de una contracción en el último número a medida que continúa la disputa comercial con la segunda economía más grande del mundo, y después de caer a 49.1, se espera que se recupere a 50.4 en este lanzamiento. Es probable que el sector disminuya si la guerra comercial global dura más.
Miércoles: La encuesta de nómina no agrícola de ADP se anunciará en los Estados Unidos; es un indicador temprano de nuevos empleos, y generalmente se publica antes del informe oficial de empleos. Después de agregar 195,000 empleos en la versión anterior, se espera que el índice caiga a solo 140,000 nuevos empleos.
Jueves: Se lanzará el PMI de servicios de ISM, y el sector de servicios de EE. UU. Permanece fuerte y no se ve afectado por la disputa comercial con China. Se espera que la última lectura de 56.4 alcance 55.1 y mientras esté por encima del nivel 50 mantendrá su fuerte crecimiento.
Viernes: Será el más importante y más influyente en el dólar estadounidense, ya que los inversores esperan las cifras del informe de empleos de EE. UU. Del Departamento de Trabajo en medio de las expectativas de que la economía de EE. UU. Agregará un total de 140,000 nuevos empleos en el sector no agrícola después de registrar 130,000 empleos en la última versión. Se espera que las ganancias promedio por hora caigan a 0.3% desde un aumento de 0.4% en la versión anterior. La tasa de desempleo de los Estados Unidos se mantendrá sin cambios en 3.7%. Cualquier resultado más débil de lo esperado podría pesar sobre el dólar estadounidense y aumentar la presión sobre la Reserva Federal para que haga más recortes de tasas.
-
El rendimiento de los bonos del Tesoro de los Estados Unidos a 10 años gana más del 3% el martes.
Japón aumentó el impuesto a las ventas a pesar de las preocupaciones sobre un impacto negativo en la economía.
Próximamente: Datos del Índice de Gerentes de Compras de Manufactura (PMI) de los Estados Unidos.
La fortaleza generalizada del USD y el optimista sentimiento del mercado del martes permitieron que el par USD/JPY extendiera su recuperación a un quinto día consecutivo de negociación. Sin embargo, después de tocar un nuevo máximo de dos semanas de 108.46, el par perdió su tracción y fue visto por última vez en 108.28, aún agregando 0.2% a diario.
-
1 Archivos adjunto(s)
Previsión del informe de empleos de ADP: Cuidado con las tendencias negativas
Las nóminas privadas caerán por debajo de la tendencia.
Las cifras de ADP han sido volátiles este año.
Los promedios del NFP y del ADP han disminuido este año.
Automatic Data Processing (ADP), la compañía de nóminas del sector privado, publicará su Informe de Empleo Nacional el miércoles 2 de octubre a las 12:15 GMT.
Pronóstico
Se espera que las empresas que utilizan los servicios de nóminas de ADP emplearon a 140.000 nuevos trabajadores en septiembre, después de la contratación de 195.000 en agosto y 156.000 en julio.
Archivo adjunto 12769
-
Permanece a merced de la dinámica de precios del USD y de los rendimientos de los bonos de EE.UU.
El dato marcó el peor nivel desde junio de 2009 y obligó a los inversores a comenzar a descontar en el precio una mayor probabilidad de otro recorte de la tasa de interés por parte de la Reserva Federal en octubre. Esto se vio reforzado por una fuerte caída en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU., que ejerció una fuerte presión sobre el dólar estadounidense.
Los datos reforzaron aún más los temores de una recesión en los Estados Unidos y pesaron mucho sobre el apetito de los inversores por los activos de más riesgo percibido, evidente a partir de una caída en los mercados bursátiles de EE.UU., lo que proporcionó un impulso adicional al estado de refugio seguro del yen japonés y se sumó al sesgo de venta del par.
Sin embargo, una combinación de factores ha ofrecido algo de soporte y ha proporcionado un leve impulso al alza durante la sesión asiática del miércoles. Un modesto repunte en los rendimientos de los bonos de EE.UU. ha sostenido al dólar, que junto con la estabilidad en los mercados bursátiles ofrece soporte al par.
-
En la pasada sesión americana, el dólar se vio perjudicado con respecto a las divisas principales. Esto fue debido a la publicación del dato PMI del sector manufacturero del ISM , que registró su peor cifra desde junio del año 2009.
Donald Trump no se hizo de rogar y tuiteó rápidamente atacando a Jerome Powell y a la Reserva Federal por no rebajar mucho más los tipos de interés. No obstante, esta semana viene muy movida con los datos de empleo en Estados Unidos, que pueden marcar el rumbo de la próxima reunión de la Fed a finales de mes.
-
Por cuarto día consecutivo, el par USD/JPY continúa su corrección bajista hacia el nivel de soporte de los 107,30, luego de no haber logrado superar el nivel de resistencia de los 108,47 la semana pasada. El apetito de los inversores por refugios seguros, incluyendo el yen japonés, que tiene una tasa de interés negativa y una política monetaria más suave, ha aumentado recientemente con las expectativas de que la ronda de conversaciones comerciales entre EE.UU. y China podría fracasar como en rondas anteriores, amenazando con aumentar la guerra comercial entre las dos mayores economías del mundo. Que apoya la recesión de la economía mundial. El par USD/JPY se mantiene estable en torno a los 107,55 en el momento de redactar este informe, antes del anuncio de la Confianza del Consumidor de los Estados Unidos.
-
Cotizaciones clave
Vista de 24 horas: “Mientras esperábamos que USD“ extendiera su declive a 107.50 ”ayer, la forma en que USD se estrelló a través de 107.50 y cayó a 107.03 fue una sorpresa. El impulso a la baja se ha recuperado fuertemente y, a partir de aquí, se espera que el USD se debilite aún más a 106.75 (el soporte menor está en 107.00). Por el lado positivo, se espera que 107.60 sea lo suficientemente fuerte como para limitar cualquier recuperación intradía en USD (la resistencia menor está en 107.35) ”.
Próximas 1-3 semanas: "Ayer" rebajamos "el riesgo alcista para el USD (02 de octubre, spot en 107.75) y sostuvimos la opinión de que el USD ha" vuelto a una fase de negociación lateral "(anteriormente esperábamos que USD probara 108.50 ) Sin embargo, la forma rápida en que USD se acerca al final de nuestro rango de negociación lateral esperado de 107.00 / 108.50 fue una sorpresa (mínimo nocturno de 107.03). El impulso a la baja se ha recuperado considerablemente y desde aquí, se espera que el USD se negocie con un sesgo a la baja hacia el próximo soporte en 106.35. En general, el riesgo de USD para la próxima semana más o menos se inclina a la baja a menos que pueda moverse por encima de 107.90 (nivel de 'resistencia fuerte') ”.
-
LA PREVISIÓN DEL PRECIO DEL USDJPY BAJA CON LA PERSPECTIVA DE MÁS TASAS FOMC CORTADAS EN EL HORIZONTE
USDJPY es particularmente sensible a los cambios en las tasas de interés y el apetito por el riesgo.
El USDJPY pronto podría apuntar a la manija de 104.00 si el FOMC capitula ante las elevadas expectativas de reducción de tasas del mercado
Download our free Daily** Forecasts and Trading Guides for comprehensive market insight
USDJPY could be primed to print another fresh year-to-date low as the Japanese Yen gains ground relative to its USD counterpart. Bearish outlook on spot USDJPY price action is owed primarily to the recent resurgence in Fed rate cut bets, which have ballooned in response to dismal data readings on the US economy – like the latest ISM Services PMI report. In fact, the probability that the FOMC cuts rates later this month and for a third consecutive Fed meeting has skyrocketed from a 40% chance on Monday to over 90% at the time of writing this analysis.
Es probable que haya más evidencia de debilidad económica con una política monetaria más acomodaticia por parte de la Fed, ya que el presidente Powell declaró durante su conferencia de prensa de la reunión del FOMC de septiembre que "si, de hecho, la economía se debilita más, entonces estamos preparados para ser agresivos . ”Echando un vistazo a un gráfico a largo plazo, la acción del precio del USDJPY desde 2015 revela el patrón del gráfico de banderines del par de divisas y la pierna bajista más reciente grabada en lo que va del año.
-
El índice del dólar estadounidense lucha por alejarse de la marca 99.
El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años de Estados Unidos (EE. UU.) Se extiende el jueves.
Próximamente: datos del índice de gerentes de compras del sector servicios (PMI) de los EE. UU.
El par USD/JPY cerró los dos días anteriores de negociación en el territorio negativo y continuó presionando a la baja el jueves en medio de la falta de factores fundamentales que podrían haber ayudado a recuperar el sentimiento del mercado . Al momento de escribir, el par se cotizaba a 107.04, borrando 0.13% diariamente.
-
El mercado esperaba un número de titulares de PFN mucho más terrible para septiembre después de los datos de nómina PMI y ADP no manufactureros de ISM; algunos informes privados / economistas / participantes del mercado también esperaban una cifra general de PFN inferior a 100K en septiembre. Además, la revisión neta de 2 meses fue inesperada y optimista, junto con una caída en la tasa de desempleo a un mínimo de 50 años en 3.5%.
El único factor negativo fue un AHE terrible de + 2.9% en septiembre (a / a), frente a una estimación previa de + 3.2%, que fue el crecimiento salarial más bajo desde julio-2018. Pero esto puede ser un problema transitorio / estacional (vacaciones de verano / vacaciones / efecto base).
De cualquier manera, incluso con los datos flash de + 2.9% AHE, el AHE promedio de los últimos 3 meses ahora está alrededor de + 3.1%, casi lo mismo secuencialmente en + 3.2%. La inflación general promedio real de los EE. UU. (IPC) ahora es de alrededor de + 1.7% durante los últimos tres meses (junio-julio-agosto) frente a + 1.90% secuencialmente (marzo-abril-mayo) y, por lo tanto, el crecimiento salarial real de EE. UU. (AHE) es ahora alrededor de + 1.4% contra + 1.3% secuencialmente. El crecimiento promedio de los salarios reales de EE. UU. (AHE) de + 1.40% es bastante saludable. Además, las ganancias promedio por hora en los EE. UU. Ahora son de alrededor de $ 26, y las horas semanales promedio ahora son de alrededor de 34.4, lo que se traduce en un ingreso promedio de alrededor de $ 900 / por semana o $ 3600 / pm también es bastante saludable en comparación con otros DM. Todo esto está impulsando el gasto del consumidor estadounidense, la columna vertebral de la economía estadounidense de Ricitos de Oro.
-
Un informe de empleo mejor de lo esperado podría reducir las posibilidades de un recorte de la tasa de la Fed. Esto podría desencadenar una breve recuperación de cobertura en USD/JPY.
Es probable que un informe débil aumente las posibilidades de un recorte de tasas de la Fed y esto debería presionar al USD/JPY.
-
La actividad económica en el sector de servicios pierde impulso en los Estados Unidos.
El índice del dólar estadounidense DXY cayó bruscamente al área de 98.70 tras los datos decepcionantes.
El rendimiento de los bonos a 10 años del Tesoro de EE.UU. ha bajado casi un 5% en el día.
El par USD/JPY perdió más de 50 pips en cuestión de minutos en la sesión americana del jueves después de que los datos publicados en los Estados Unidos revelaron que la actividad empresarial en el sector de servicios se expandió a un ritmo mucho más débil de lo esperado en septiembre. En el momento de escribir, el USD/JPY, que había alcanzado su nivel más bajo desde principios de septiembre en 106.49, cotiza en 106.67, perdiendo un 0.47% en el día.
La presión bajista alrededor del USD se fortalece
El índice de gerentes de compras PMI no manufactureras del Institute for Supply Management (ISM) en septiembre cayó a 52.6 puntos, desde los 56.4 de agosto y por debajo de la expectativa del mercado de 55.0. Después de pasar la mayor parte del día fluctuando en un rango estrecho cerca del nivel de 99.00, el índice del dólar estadounidense DXY giró a la baja tras los datos débiles. En el momento de escribir, el índice DXY pierde un 0.25% en el día, cotizando en 98.78.
-
Hacia fines de 2015, el yen japonés lanzó una ofensiva contra el dólar estadounidense que llevó al USD / JPY de un máximo de 125.85 a 99.00 a mediados de 2016. Lo que siguió fue un repunte agresivo que le dio un impulso al par de divisas. 118,67 antes de fin de año.
Desde entonces, el comportamiento del yen japonés ha sido más moderado. Si bien procedió a subir frente al dólar estadounidense, su camino se ha llenado de períodos de consolidación. Lo que esto significa es que el descenso en USD / JPY desde 118.67, frente a su máximo relativamente rápido desde 125.85, ha estado ocurriendo durante casi tres años.
Durante este período, cuando la pareja experimentó sus altibajos, lo que comenzó a surgir fue una formación de triángulo simétrico. Este es un patrón que, en este caso, conlleva perspectivas de continuación bajista. Esa sería la reanudación de la tendencia bajista dominante que ocurrió a fines de 2015 de 125.85 a 99.00.
-
La actividad económica en el sector de servicios pierde impulso en los Estados Unidos.
El índice del dólar estadounidense DXY cayó bruscamente al área de 98.70 tras los datos decepcionantes.
El rendimiento de los bonos a 10 años del Tesoro de EE.UU. ha bajado casi un 5% en el día.
El par USD/JPY perdió más de 50 pips en cuestión de minutos en la sesión americana del jueves después de que los datos publicados en los Estados Unidos revelaron que la actividad empresarial en el sector de servicios se expandió a un ritmo mucho más débil de lo esperado en septiembre. En el momento de escribir, el USD/JPY, que había alcanzado su nivel más bajo desde principios de septiembre en 106.49, cotiza en 106.67, perdiendo un 0.47% en el día.
-
1 Archivos adjunto(s)
Análisis USD/JPY: La aversión al riesgo mantiene el riesgo sesgado a la baja
USD/JPY Precio actual: 106.85
El índice económico líder japonés cayó a 91.7 en agosto.
Las conversaciones de guerra comercial fracasarán antes de comenzar, ya que China se muestra reacia a ofrecer un acuerdo completo.
El USD/JPY consolida por debajo de 107.00, bajista en una ruptura a través de 106.45.
Archivo adjunto 12884
-
Trump ha amenazado con imponer impuestos de importación a los automóviles extranjeros, alegando que representan una amenaza para la seguridad nacional de Estados Unidos. En la Asamblea General de la ONU, el primer ministro japonés Shinzo Abe dijo a los periodistas que Trump le aseguró que había un acuerdo para liberar a Japón de los aranceles de los automóviles nuevos, lo que no ha ocurrido hasta ahora. Los fabricantes de automóviles japoneses siguen decepcionados por el hecho de que los EE.UU. hayan mantenido su arancel actual en el 2,5%.
El resultado de la próxima ronda de conversaciones comerciales entre los Estados Unidos y China a finales de esta semana hará que el mercado Forex se mueva con fuerza. Su fracaso, que está más cerca de las expectativas del mercado, significa más medidas de represalia entre las dos economías más grandes del mundo, aumentando así las perspectivas de que la economía mundial entre en recesión. Esto reforzará la fortaleza del yen una vez más porque es uno de los refugios más importantes para los inversores en caso de que aumenten el comercio mundial y las tensiones geopolíticas. Por el contrario, en caso de un acuerdo entre ellos, el apetito de riesgo de los inversores aumentará y el par encuentra la oportunidad de hacer fuertes ganancias en un corto periodo de tiempo.
Análisis Técnico del USD/JPY
Según el análisis técnico del par: La tendencia general del par USD/JPY sigue bajo presión bajista, y la estabilidad por debajo del nivel de soporte de 107.00 apoyará el movimiento hacia niveles de soporte más fuertes, que bajarán a 106.35, 105.55 y 104.80, respectivamente. La corrección alcista no se fortalecerá sin probar la resistencia psicológica de los 110.00.
En cuanto a los datos del calendario económico de hoy: Desde Japón, se anunciará el salario medio, la tasa de gasto de los hogares y la cuenta corriente. Desde los EE.UU., tendremos el índice de precios al productor y los comentarios del gobernador de la Reserva Federal, Jerome Powell.
-
1 Archivos adjunto(s)
ANÁLISIS TÉCNICO
Tendencia Macro: Bajista
Escenario de corto plazo: Bajista
Criterio: Media Móvil de 200 periodos (macro) y PIVOT semanal (Corto plazo)
Precio actual: 107,26
Niveles clave:
Resistencias:
R1: 107,29 (Pivot)
R2: 107,50
R3: 107,88
Soportes:
S1: 107,00
S2: 106,57
S3: 106,10
Archivo adjunto 12944
Escenario Alternativo:
Bajo el escenario actual, correcciones buscaría los 107,00 como nivel psicológico en primera instancia, para luego alcanzar el soporte del canal en torno a 106,57 y en extensión probar el S1 semanal. En el escenario alternativo, recuperación del pivote semanal alcanzar los máximos de la sesión cercano a los 107,50 para luego buscar la resistencia del canal en los 107,88.
Próxima noticia de impacto:
Declaraciones de Powell, FED (8 de Octubre). Los comentarios del presidente de la FED están enfocados en próximas acciones de la entidad monetaria lo que podría impactar directamente la cotización del dólar y sus contrapartes, como también el mercado accionario y de materias primas. Es importante considerar los eventos noticiosos cuando se hace análisis técnicos pues son justamente estas publicaciones las que rompen los patrones observados.
-
Parece probable que una visita probable a la región de 106.30 en USD / JPY se está agotando últimamente, sugirieron ** Strategists en UOB Group.
Cotizaciones clave
Vista de 24 horas: “No se esperaba el repentino aumento repentino en USD que tocó 107.45. Si bien el rápido aumento parece estar corriendo por delante de sí mismo, hay espacio para que el USD pruebe la fuerte resistencia de 107.50. Por hoy, la perspectiva de una clara ruptura de este nivel no es alta (la próxima resistencia es de 107.75). El soporte está en 107.00, pero solo un movimiento por debajo de 106.70 indicaría que la presión al alza actual ha disminuido ”.
Próximas 1-3 semanas: “El aumento repentino en USD ayer (cierre de NY de 107.28, + 0.32%) fue una sorpresa. Si bien nuestra '' resistencia clave '' de 107.50 aún está intacta (máximo nocturno de 107.45), la presión a la baja ha disminuido y las probabilidades de una mayor debilidad del USD a 106.35 han disminuido (esperamos que el USD opere con un sesgo a la baja hacia 106.35 desde el jueves pasado, 03 de octubre, spot en 107.15). Para rejuvenecer el ímpetu descendente, el USD tiene que moverse y mantenerse por debajo de 106.70 dentro de estos 1 a 2 días o un quiebre de 107.50 sugeriría que el USD ha entrado en una fase de negociación lateral ”.
-
Durante la sesión del lunes, el Dólar Estadounidense cayó con fuerza, pero luego partió hacia los 50 días de la EMA. En este punto, será interesante ver si el impulso al alza puede continuar, y si podemos romper por encima de los máximos de la sesión del lunes, es probable que el mercado vuelva a mirar hacia el nivel de ¥108,50, la zona en la que hemos caído dos veces. Sin embargo, hay que tener en cuenta que este par es muy sensible al apetito de riesgo y a los mercados financieros, por lo que es uno de los indicadores secundarios que utilizo como el S&P 500.
-
El potencial al alza en el par USD/JPY se limita actualmente a su zona de resistencia a corto plazo que se encuentra entre 107.431 y 107.685, marcada por el rectángulo rojo. El nivel de resistencia del abanico de retroceso de Fibonacci 38.2 está pasando actualmente por esta zona y, dada la imagen fundamental, no se espera una ruptura por encima de esta zona. Cualquier empuje hacia la resistencia debe verse como una buena oportunidad de entrada para una posición corta, a menos que el Índice de Fuerza complete una ruptura por encima de su nivel de resistencia descendente y avance hacia un territorio positivo.
-
Durante la sesión del lunes, el Dólar Estadounidense cayó con fuerza, pero luego partió hacia los 50 días de la EMA. En este punto, será interesante ver si el impulso al alza puede continuar, y si podemos romper por encima de los máximos de la sesión del lunes, es probable que el mercado vuelva a mirar hacia el nivel de ¥108,50, la zona en la que hemos caído dos veces. Sin embargo, hay que tener en cuenta que este par es muy sensible al apetito de riesgo y a los mercados financieros, por lo que es uno de los indicadores secundarios que utilizo como el S&P 500.
-
El potencial al alza en el par USD / JPY se limita actualmente a su zona de resistencia a corto plazo que se encuentra entre 107.431 y 107.685, marcada por el rectángulo rojo. El nivel de resistencia del abanico de retroceso de Fibonacci 38.2 está pasando actualmente por esta zona y, dada la imagen fundamental, no se espera una ruptura por encima de esta zona. Cualquier empuje hacia la resistencia debe verse como una buena oportunidad de entrada para una posición corta, a menos que el Índice de Fuerza complete una ruptura por encima de su nivel de resistencia descendente y avance hacia un territorio positivo.
-
El par USD/JPY comenzó el día con un tono positivo, recuperándose por encima de 107.00 en medio de alentadores titulares comerciales entre Estados Unidos y China, que de todos modos no significaron mucho antes de las conversaciones comerciales, que se reanudarán este jueves. No obstante, los índices europeos cerraron en verde, lo que condujo a ganancias sustanciales durante el día en Wall Street, antes de la publicación de las Minutas de Reunión del FOMC. Las actas no ofrecieron algo nuevo para que los inversores trabajen, ya que reiteró viejos mensajes conocidos, en general agresivos. Entre las líneas más alentadoras destaca el hecho de que varios formuladores de políticas favorecieron el mantenimiento de las tasas estables, ya que creen que la proyección económica de línea de base había cambiado muy poco y que las incertidumbres no descarrilarían la expansión económica. El par se mantiene cerca de un máximo diario de 107.62 antes de la apertura asiática.
Japón tiene un calendario macroeconómico muy ocupado este jueves, ya que el país publicará el índice de precios al productor de septiembre que se redujo en un 1.2% en comparación con septiembre de 2018, y los pedidos de maquinaria de agosto, que se espera que hayan disminuido en un 2.5% mensual y un 10.8% interanual.
Perspectiva técnica a corto plazo
Desde un punto de vista técnico, el par USD/JPY es alcista, ahora cotiza en torno al retroceso del 23.6% de su avance de agosto/septiembre. En el gráfico de 4 horas, el par está muy por encima de sus medias móviles simples de 20 y 200, y está luchando con una leve media móvil de 100, ya que los indicadores técnicos redujeron sus ganancias cerca de las lecturas de sobrecompra, más bien un resultado de la disminución de los volúmenes al final del día que un signo de agotamiento ascendente. La dirección del par está directamente relacionada con el sentimiento del mercado, lo que significa que las noticias negativas entre Estados Unidos y China podrían desencadenar una reversión repentina en el par USD/JPY.
Niveles de soporte: 107.00 106.80 106.45
Niveles de resistencia: 107.55 107.90 108.15
-
Japón tiene un calendario macroeconómico muy ocupado este jueves, ya que el país publicará el índice de precios al productor de septiembre que se redujo en un 1.2% en comparación con septiembre de 2018, y los pedidos de maquinaria de agosto, que se espera que hayan disminuido en un 2.5% mensual y un 10.8% interanual.
Perspectiva técnica a corto plazo
Desde un punto de vista técnico, el par USD/JPY es alcista, ahora cotiza en torno al retroceso del 23.6% de su avance de agosto/septiembre. En el gráfico de 4 horas, el par está muy por encima de sus medias móviles simples de 20 y 200, y está luchando con una leve media móvil de 100, ya que los indicadores técnicos redujeron sus ganancias cerca de las lecturas de sobrecompra, más bien un resultado de la disminución de los volúmenes al final del día que un signo de agotamiento ascendente. La dirección del par está directamente relacionada con el sentimiento del mercado, lo que significa que las noticias negativas entre Estados Unidos y China podrían desencadenar una reversión repentina en el par USD/JPY.
Niveles de soporte: 107.00 106.80 106.45
Niveles de resistencia: 107.55 107.90 108.15
-
Los intentos de corrección alcista para el par USD/JPY siguen siendo débiles, y la inversión de las perspectivas a la baja no se fortalecerá sin poner a prueba la resistencia psicológica de 110,00, y el par sigue siendo vulnerable a volver a poner a prueba las áreas de apoyo en 106,80 y 105,90, especialmente si las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China no logran llegar a un acuerdo que ponga fin a la disputa comercial entre ellos. El yen japonés es el refugio más importante para los inversores en tiempos de incertidumbre.
