Versión para imprimir
Yo tendría cuidado con el tamaño de la posición en este punto, porque la Ley de Murphy dicta que, si se mueve repentinamente, podría muy bien moverse en su contra. Por su parte, el nivel de ¥108.50 también se ve reforzado en cuanto a la resistencia en los 200 días de la EMA. Rompiendo arriba habría un pequeño cambio de tendencia, pero no algo que yo esperaría ver en un futuro cercano. Sospecho que la volatilidad está aquí para quedarse.
El Índice de Fuerza, un indicador técnico de próxima generación, cayó a un nuevo mínimo a medida que la acción del precio completó un desglose de su zona de resistencia a largo plazo a través de toda su secuencia del abanico de retroceso de Fibonacci; Esto lo convirtió de apoyo en resistencia. Desde entonces, este indicador técnico se ha recuperado de sus mínimos, pero permanece en territorio negativo y por debajo de su nivel de resistencia horizontal, ya que los bajistas mantienen el control de la acción del precio en el USD/JPY. Esto está marcado por el rectángulo verde y también se acerca un nivel de resistencia descendente. Puede obtener más información sobre el abanico de retroceso de Fibonacci, el índice de fuerza y la zona de soporte aquí.
Desde Japón, los datos de la Oficina del Gabinete mostraron el miércoles que la confianza del consumidor japonés cayó a su nivel más bajo en más de ocho años en septiembre. El índice de confianza de los consumidores cayó hasta 35,6 en septiembre, frente a 37,1 en agosto. El último índice de confianza fue el más bajo desde junio de 2011, cuando la lectura fue de 35,2. De los cuatro subíndices del Índice de Confianza del Consumidor, el índice que refleja la tendencia de los hogares a comprar bienes de consumo duraderos, cayó a 28,1 en septiembre y el índice de crecimiento de la renta cayó a 38,7. Los indicadores que miden el total de los medios de vida y el empleo cayeron a 33,9 y 41,5, respectivamente, en septiembre.
Por el lado positivo, si obtenemos algún tipo de sorpresa positiva, el EMA de 200 días está justo por encima del nivel de retroceso de Fibonacci del 50%, en el nivel de ¥108,50, o donde hemos caído recientemente. Creo que este es un mercado que continuará siendo muy ruidoso y lo será con toda seguridad durante el anuncio a las 8:30 AM hora de Nueva York. Sin embargo, estamos esencialmente atascados entre los 200 días de la EMA y los máximos anteriores en el nivel de ¥106.50. Mientras que las cosas van a la deriva un poco más abajo, y creo que la probabilidad a largo plazo, sospecho que el rebote a corto plazo podría estar en las cartas. En igualdad de condiciones, a menudo estas sesiones son las peores para esta pareja, ya que se extenderán por todo el lugar y esencialmente durante el día sin cambios.
Durante la sesión del miércoles, el Dólar Americano logró avanzar con fuerza, luego de haber caído por debajo de los 107 yenes. Al hacerlo, llegamos y nos rompimos por encima de los 50 días de EMA. Más allá de eso, ahora estamos por encima de los máximos de los últimos dos candeleros, así que parece como si hubiéramos roto cierta resistencia. Dicho esto, creo que va a ser más difícil que cualquier otra cosa. Después de todo, este es un mercado que es altamente sensible al riesgo, y tenemos a los EE.UU. y a China hablando durante los próximos días, lo que hará que este mercado se desborde.
En igualdad de condiciones, este es un mercado que creo que nos da la oportunidad de mantener una posición a largo plazo durante los próximos días, pero también reconocería que, si elimináramos el palo de las velas de la sesión comercial del miércoles, entonces es probable que nos desplomemos desde aquí. Este es un mercado que va a ir de un lado a otro, pero a largo plazo creo que es más probable que vayamos un poco más arriba que un poco más abajo. Este es esencialmente un mercado que probablemente ofrecerá algo para todos, lo que lo convierte en un mercado de operadores a corto plazo, por decir lo menos.
El dólar / yen se cotiza ligeramente a la baja después de registrar una perversa operación a dos caras al inicio de la sesión, ya que los principales índices bursátiles en Asia y Estados Unidos se desplomaron durante todo el día a medida que el sentimiento pasó de "riesgo-riesgo" a "riesgo- "en reacción a los informes sobre las relaciones comerciales entre Estados Unidos y China. No obstante, si la acción anticipada del precio es una indicación, los operadores tendrán que prepararse para una mayor acción del precio durante toda la sesión de negociación de los Estados Unidos.
Un informe del South China Morning Post que ayudó a enviar el USD / JPY a la baja al comienzo de la sesión, dijo que Estados Unidos y China no avanzaron en sus conversaciones comerciales de nivel adjunto y que las negociaciones comerciales de alto nivel, incluido el viceprimer ministro chino Liu He se reduciría a un día.
El dólar / yen se recuperó más tarde para subir al alza después de un informe de que Estados Unidos estaba considerando un acuerdo para suspender el aumento de tarifas de la próxima semana a cambio de un pacto cambiario.
Comenzó la reunión entre representantes de China y de EE.UU. en Washington.
Dólar se aprecia apoyado en moderado optimismo y en rebote de rendimientos de bonos del Tesoro.
El USD/JPY aceleró el rebote en las últimas horas, luego de conocerse datos económicos de Estados Unidos y de que comenzarán las reuniones por cuestiones de comercio entre China y EE.UU.
La cotización subió hasta 107.72 acercándose a los máximos del día, y se mantiene en dicho nivel apoyado en una suba en los rendimientos de los bonos del Tesoro. La tasa a 10 años regresó son firmeza sobre 1.60%, y avanza por tercera jornada en forma consecutiva. Esto además está empujando a la baja al precio del oro.
Otro factor de apoyo es el modesto optimismo por el tema de la guerra comercial. En Washington ya están reunidos el viceprimer ministro de China, Liu He, el representante comercial de Estados Unidos, Robert Lighthizer, y el secretario del Tesoro, Steven Mnuchin. En Wall Street los índices no registran cambios significativos pero están lejos de los mínimos registrados en los futuros en horas asiáticas. Los operadores estarán atentos a las novedades que surjan de dicho encuentro.
En lo que respecta a datos se conoció que el Índice de Precios al Consumidor en septiembre se mantuvo sin cambios, al igual que la tasa anual subyacente en 2.4%. El reporte no contuvo sorpresas y el impacto en el mercado fue limitado.
El índice del dólar opera en terreno negativo pese al avance del USD/JPY. Si bien el billete verde se ha fortalecido en las últimas horas, aún está mostraron pérdidas frente a las principales monedas europeas y las ligadas a commodities.
USD/JPY
PANORAMA
Último Precio de Hoy 107.66
Cambio Diario de Hoy 0.18
Cambio Diario de Hoy % 0.17
Apertura Diaria de Hoy 107.48
TENDENCIAS
SMA de 20 Diaria 107.66
SMA de 50 Diaria 106.9
SMA de 100 Diaria 107.62
SMA de 200 Diaria 109.07
NIVELES
Máximo Previo Diario 107.63
Mínimo Previo Diario 106.93
Máximo Previo Semanal 108.48
Mínimo Previo Semanal 106.48
Máximo Previo Mensual 108.48
Mínimo Previo Mensual 105.74
Fibonacci Diario 38.2% 107.37
Fibonacci Diario 61.8% 107.2
Punto Pivote Diario S1 107.06
Punto Pivote Diario S2 106.65
Punto Pivote Diario S3 106.36
Punto Pivote Diario R1 107.76
Punto Pivote Diario R2 108.05
Punto Pivote Diario R3 108.46
El USDJPY está avanzando en los últimos informes del editor de Fox News, Edward Lawrence. Lawrence informa que China ha ofrecido eliminar el requisito de empresas conjuntas forzadas en servicios financieros en las conversaciones comerciales en curso entre Estados Unidos y China.
Este informe aclara un informe anterior que había declarado erróneamente que China había ofrecido eliminar el requisito por completo. Entonces, por ahora, esta oferta solo se extiende a compañías extranjeras que operan en servicios financieros.
Hasta ahora, solo han surgido titulares positivos de las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China, y el presidente de los Estados Unidos, Donald Trump, declaró ayer que las conversaciones iban muy bien. Trump tiene previsto reunirse hoy con el viceprimer ministro chino Liu.
Descargue nuestra perspectiva de precios de oro del cuarto trimestre hoy
Perspectivas del USDJPY para el día
El sentimiento de riesgo en el mercado continúa ganando impulso. El resurgente USDJPY ahora está presionando firmemente contra la resistencia en 108.50 (nivel de Fibonacci del 50%), que es donde el precio había formado previamente dos máximos el 19 de septiembre y el 1 de octubre.
Una ruptura por encima de este nivel de precios negaría el potencial doble techo que se ha estado formando durante varias semanas. Este movimiento haría que el máximo del 1 de agosto de 109.36 (61.8% nivel de Fibonacci) sea el nuevo objetivo al alza.
Por otro lado, un cambio de vuelta al sentimiento de riesgo podría ver una nueva prueba del nivel de Fibonacci de 38.2% de 107.50.
La situación sigue siendo fluida a medida que surgen más titulares de las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China.
Con todo eso siendo dicho el nivel 100 a.50 arriba es resistencia significativa y también ofrece el EMA de 200 días. Es un área que tiende a atraer mucha atención, así que creo que probablemente se venderán señales de debilidad en esa área y posiblemente de forma bastante agresiva. Más allá de eso, si la situación comercial entre EE.UU. y China empeora, y muy bien podría hacerlo, eso probablemente hará que este mercado vuelva a caer. Lo que sospecho es que al final de la sesión comercial del viernes, habrá algún tipo de extensión o tal vez incluso una pequeña oferta simbólica por parte de los chinos para comprar soja, y eso es probablemente lo mejor que se puede conseguir.
Aquí se trata de optimismo comercial ya que los inversores están "sintiendo" que se está trabajando en un acuerdo comercial parcial. Puede que aún estén vindicados al final del día, pero el riesgo aquí es que las conversaciones no salgan tan bien y todo lo que estamos viendo hasta ahora se desmorona en un abrir y cerrar de ojos.
El mercado de bonos sigue siendo más compuesto y menos entusiasta, ya que los rendimientos del Tesoro se ubican cerca de niveles planos en el día actual. Los rendimientos a 10 años aumentaron solo 0.2 pb a 1.67%, mostrando pocos cambios en relación con el optimismo en las acciones.
El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años en Estados Unidos (EE. UU.) Aumenta el jueves.
La inflación subyacente anual en los EE. UU. Llegó a 2.4% en septiembre.
El índice del dólar estadounidense consolida las pérdidas diarias por debajo de la marca 99.
El par USD/JPY extendió su recuperación diaria en las primeras horas de negociación de la sesión estadounidense y subió a 107.65. Al momento de escribir, el par se cotizaba a 107.63, agregando 0.15% diariamente.
Es probable que la Reserva Federal reduzca las tasas de interés, por lo que en teoría esto podría impulsar a los mercados de valores y en teoría podría afectar al par. Sin embargo, el EMA de 200 días por encima también es la resistencia, más cerca del nivel de ¥109. Cualquier señal de agotamiento en esa área probablemente haga que el mercado vuelva a bajar, pero si superamos los 200 días de EMA, es posible que el mercado se acerque al nivel de ¥110.
El spot redujo las primeras ganancias asiáticas y alcanzó nuevos mínimos de sesión en 107.36 la última hora, en respuesta a la debilidad generalizada del dólar estadounidense en medio del último desarrollo positivo en el frente comercial. Mientras tanto, los mercados se vuelven nerviosos y se abstienen de hacer grandes apuestas en las principales, a la espera de nuevos desarrollos en el comercio.
Mirando hacia el futuro, prevalecerá una sensación de precaución, favoreciendo un poco a los toros del JPY, ya que lo más relevante sigue siendo la información del IPC de EE . UU . Sin embargo, las actualizaciones comerciales continuarán influyendo en los flujos de riesgo y, a su vez, en el Yen anti-riesgo / refugio seguro en la sesión que se avecina.
Sin embargo, el par carecía de una fuerte convicción alcista, ya que los inversores parecían reacios a hacer apuestas agresivas y podrían preferir esperar al margen de las muy esperadas negociaciones comerciales entre Estados Unidos y China en Washington, que comenzarán este jueves.
Mientras tanto, el expediente económico del martes en EE. UU., Que destaca el lanzamiento del Índice de Precios al Productor (IPP), tendrá un nuevo impulso. Esto, junto con el sentimiento de riesgo de mercado más amplio y la dinámica de los precios en USD, podría contribuir aún más a producir algunas oportunidades comerciales significativas.
Análisis técnico del USD/JPY
La imagen técnica del par USD/JPY ha mejorado esta última semana, con el par no solo confirmando su movimiento por encima de la media móvil simple de 50 días, sino también conquistando la media móvil de 200 días. Sin embargo, el Momentum está plano y el par se mantiene por debajo del doble techo de 108.50.
Cierta resistencia espera en el máximo reciente de 108.20, que defiende el nivel de 108.50 mencionado anteriormente. Le sigue 109.30, que fue un máximo a finales de julio. A continuación, encontramos el máximo de finales de mayo de 109.95. Los siguientes niveles a destacar son 110.65 y 111.05.
El soporte espera en 107.50, que ofreció soporte en julio y también en septiembre. Le sigue 107.00, un nivel redondo que proporcionó soporte a finales de septiembre. Más abajo, 106.50 fue el mínimo de octubre, seguido de 105.75 y 105.05.
Las noticias positivas relacionadas con el comercio continúan pesando sobre el estado de refugio seguro del JPY.
El sesgo de venta alrededor del USD y un modesto retroceso en los rendimientos de los bonos de EE.UU. limitan las ganancias.
El par USD/JPY parece haber entrado en una fase de consolidación alcista, moviéndose dentro de un rango estrecho alrededor del nivel de 108.00.
Las esperanzas de progreso en las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China mantienen a la defensiva al yen japonés en el último día de la semana. El par tuvo un pequeño impulso al inicio de la sesión asiática como reacción a los comentarios positivos relacionados con el comercio del presidente de los Estados Unidos, Donald Trump, aunque careció de una fuerte continuación.
El USD/JPY subió la semana pasada a medida que se amplió el diferencial entre los bonos del gobierno de EE. UU. Y los bonos del gobierno japonés, lo que convirtió al dólar estadounidense en una moneda más atractiva que el yen japonés. Además, los inversores vendieron posiciones largas en yenes japoneses colocados como cobertura contra una economía global riesgosa.
El aumento de los precios de las acciones también contribuyó a la debilidad del yen japonés, ya que dio inicio al comercio de carry mediante el cual los inversores tomaron prestado en yenes japoneses y luego convirtieron las ganancias en dólares estadounidenses para invertir en los mercados de valores estadounidenses.
El escenario alternativo, por supuesto, es que nos damos la vuelta y nos desplomamos por debajo de los mínimos de la sesión del miércoles, y luego es probable que bajemos al nivel de ¥106.50, y luego posiblemente hasta el nivel de ¥105 después de eso. De cualquier manera, este va a ser un tipo de mercado muy agitado y destructivo para aquellos que estaban sobreexplotados. Si usted puede mantener su apalancamiento bajo, entonces es muy probable que sea capaz de navegar este par, porque francamente va a ser muy fácil obtener sacudidas repentinas en una dirección u otra basado en un Tweet, titular, u otra atención tal que parece que salimos de la clase política en todo el mundo en estos días.
Después de que la delegación china de bajo nivel interrumpió su viaje a Estados Unidos y canceló las visitas planificadas a las granjas estadounidenses, el estado de ánimo en torno a un acuerdo comercial el próximo mes entre Estados Unidos y China para poner fin a la guerra comercial se agrió. Esto dio como resultado un estado de ánimo de riesgo-fuera en los mercados mundiales que impulsó al yen japonés. El par USD/JPY completó una caída durante la sesión del jueves pasado debajo de su zona de resistencia, ubicada entre 108.022 y 108.469, que está marcada por el rectángulo rojo en el gráfico. La acción del precio ahora se está acercando a su nivel de soporte del ventilador de retroceso de Fibonacci de 38.2 con un aumento en el impulso bajista.
El EMA de 200 días por encima es la resistencia crucial, así que, si rompiéramos por encima del EMA de 200 días en un cierre diario, es muy probable que el mercado continúe con la tendencia alcista y suba mucho más. De lo contrario, si el mercado continúa mostrando una falta de fortaleza cerca de esa zona, probablemente le dará la oportunidad de empezar a vender de nuevo, ya que el yen japonés se considera una "moneda segura" y los operadores tienden a correr hacia ella cuando hay signos de agotamiento.
Si el mercado se desmorona por debajo de la parte inferior del palo de la vela semanal, entonces es probable que el par USD/JPY vaya hacia el nivel de ¥ 105 por debajo, que ha sido de apoyo anteriormente. Obviamente, es un número grande, redondo y psicológicamente significativo que también atraerá la atención, por lo que, en última instancia, es un buen objetivo. Por el lado positivo, un rebote probablemente será contenido por el máximo anterior de las últimas dos semanas.
El mercado continuará aferrándose a los titulares relacionados con las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China, que influyen en gran medida en lo que sucede con el apetito por el riesgo tanto en el S&P 500 como en el yen japonés en general. Como los titulares son un poco más positivos, eso debería elevar este mercado. Obviamente, todo lo contrario puede ser cierto.
El impulso alcista en USD / JPY podría hacer que la región de 109.00 vuelva a visitarse en el corto plazo, según ** Strategists en UOB Group.
Cotizaciones clave
Vista de 24 horas: “USD cotizó entre 108.02 y 108.52 ayer, más estrecho que nuestro rango de negociación lateral esperado de 108.00 / 108.60. La acción del precio se considera una fase de consolidación en curso. Dicho esto, el tono subyacente se ha reafirmado y es probable que el USD se negocie en un rango de negociación más alto de 108.10 / 108.65 ".
Próximas 1-3 semanas: “Indicamos el viernes pasado (11 de octubre, spot en 107.85) que la parte superior de nuestro rango de negociación lateral esperado en 108.50“ es más vulnerable ”y agregamos,“ una ruptura de este fuerte nivel podría enviar USD a 109.00 ". Sin embargo, la forma rápida en que USD rompió 108.50 no se esperaba exactamente (USD tocó 108.61 durante las horas de Nueva York el viernes). Si bien el avance parece correr por delante de sí mismo, el riesgo es de una mayor fortaleza del USD a 109.00. Solo un quiebre de 107.50 sugeriría que la actual presión al alza se ha aliviado ”.
USD / JPY
A mediados de las operaciones del martes en Londres, el USD / JPY se había retirado por debajo del promedio móvil simple de 55 horas, que se encontraba en el nivel de 108.30.
El índice no tiene soporte técnico tan bajo como el nivel de 108.00 donde se encontraba el promedio móvil simple de 100 horas. Además, la marca de 108.00 debería proporcionar apoyo psicológico que tienen los niveles redondos. Debido a esa razón, el par debería disminuir.
Por otro lado, la tasa podría operar lateralmente hasta que la SMA de 100 horas se acerque y la empuje más alto.
Por el lado positivo, si podemos cerrar por encima de los 200 días de EMA, esa podría ser la oportunidad de compra. Esto no quiere decir que será fácil, y yo anticiparía completamente muchos tipos de operaciones ruidosas y absurdas. Después de todo, este es un par sensible al riesgo, y hay muchos titulares tanto en los sitios de noticias como en Twitter que no se dirigen a este mercado y a otros mercados. Sin embargo, si podemos romper por debajo de la parte inferior del palo de la vela, eso esencialmente lo convierte en un "hombre colgado", y por lo tanto va a romper este par e ir mirando hacia el nivel de ¥107.
El dólar / yen se cotiza a la baja el miércoles después de no poder seguir al alza tras el sólido desempeño de ayer. El martes, el par Forex se vio impulsado por la fuerte demanda de activos de riesgo y los mayores rendimientos del Tesoro. El aumento en los precios de las acciones fue impulsado por los informes de ganancias estadounidenses mejores de lo esperado. El movimiento en los rendimientos fue impulsado por noticias optimistas sobre Brexit.
Es probable que la debilidad inicial de hoy se vea impulsada por una ligera presión de cobertura provocada por la amenaza de contramedidas de China en respuesta a un proyecto de ley estadounidense que apoya a los manifestantes de Hong Kong.
El escenario económico global, y ello por un doble motivo. El primero, porque los datos de actividad y de confianza en las principales economías decepcionan, sorprenden a la baja. El segundo, porque las novedades sobre las incertidumbres más presentes en el escenario, como el riesgo de mayor proteccionismo no parece disiparse, sino todo lo contrario.
Parece razonable pensar que las previsiones de los analistas dejarán de verse superadas a la baja en algún momento dado que acabarán adaptando sus expectativas a la información que reciben. Y terminarán, terminaremos, siendo sorprendidos al alza por los datos (la evolución de la economía es cíclica). Habrá que estar atentos a ello, como primera señal de que, si además las incertidumbres dejan de revelarse como riesgos, se pueda empezar a vislumbrar una mejora del escenario. Siempre pasa, pero si hay que apostar, parece que todavía no estamos ahí.
Karen Jones, analista de Commerzbank, sugiere que el par USD/JPY ha erosionado el retroceso del 50% en 108.43 (del movimiento a la baja desde abril) y el máximo de mediados de septiembre en 108.48.
“Se acerca a los 200 días ma en 109.07 - permitiríamos que esto lleve a cabo la prueba inicial. Más allá de esta consolidación, el mercado está bien posicionado para probar la parte superior una vez más. Por encima del mercado se encuentran los promedios móviles de 55 y 200 semanas en 109.85 / 110.18 y la tendencia bajista 2015-2019 en 111.05 ".
El par USD/JPY se recuperó de un mínimo diario de 108.02 para establecerse alrededor del cierre del viernes en 108.42, en una operación aburrida el lunes. Ambos países celebran feriados locales este lunes, sin publicar datos macroeconómicos. La moneda japonesa se apreció durante las dos primeras sesiones del día, siguiendo el ejemplo de las acciones , ponderada por los titulares relacionados con las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China y las negociaciones del Brexit. En el primer caso, ambos países han llegado a una tregua en su guerra comercial, anunciando cierto progreso en las negociaciones, aunque habrá más conversaciones en los próximos meses. En lo que respecta al Brexit, la situación de estancamiento continúa.
Todavía hay un cierto grado de incertidumbre sobre la reacción del mercado al mini acuerdo comercial entre Estados Unidos y China, pero fue interesante ver la debilidad del dólar / yen comprado ayer. El refugio seguro, el yen, no se recuperó mucho si el mercado hubiera tenido una decepción total de la reunión. Posteriormente, la resistencia alrededor de 108.50 permanece bajo presión, habiéndose probado nuevamente esta mañana temprano. Un cierre por encima de 108.50 realmente abriría el camino para una prueba de la clave de la banda pivote de principios del verano 109.00.
Las ventas minoristas en septiembre cayeron por primera vez en siete meses, mostrando cifras por debajo de las expectativas. El dólar cayó en general después del informe, pero modestamente. Se sigue prestando atención a las conversaciones comerciales entre los Estados Unidos y China y las negociaciones del Brexit . Más tarde hoy, habrá una sesión informativa de la Unión Europea, alrededor de las 17:00 GMT.
Perspectiva técnica
Después de la ruptura de ayer por encima de 108.50, el USD / JPY tiene un sesgo alcista. Ahora la próxima resistencia fuerte se ve alrededor de 109.00, seguida de 109.25 / 30. Si el par cae por debajo de 108.45, la presión alcista probablemente disminuirá. Por debajo de los niveles de soporte podrían estar en 108.15 y 107.75.
USD / JPY
VISIÓN DE CONJUNTO
Hoy último precio 108,82
Hoy cambio diario -0.04
Hoy cambio diario% -0.04
Hoy abierto todos los días 108,86
TENDENCIAS
Daily SMA20 107,72
SMA50 diario 107.05
Daily SMA100 107,57
Daily SMA200 109,07
NIVELES
Alta diaria anterior 108,9
Mínimo diario anterior 108,15
Alta semanal anterior 108,63
Mínimo semanal anterior 106,65
Máximo mensual anterior 108,48
Mínimo mensual anterior 105,74
Fibonacci diario 38.2% 108,62
Fibonacci diario 61.8% 108,44
Punto de pivote diario S1 108,38
Punto de pivote diario S2 107,89
Punto de pivote diario S3 107,63
Punto de pivote diario R1 109,12
Punto de pivote diario R2 109,38
Punto de pivote diario R3 109,87
El par ha logrado mantenerse por encima del punto de ruptura de resistencia 108.45-50.
Cualquier caída significativa podría verse como una oportunidad de compra cercana al nivel 108.00.
El par USD/JPY mantuvo su tono ofrecido durante los inicio de la sesión norteamericana del miércoles, aunque careció de una fuerte venta de seguimiento en medio de un sólido rebote intradía en los rendimientos de los bonos del Tesoro de los Estados Unidos.
Dado que el par se movió el martes de manera decisiva por encima de la zona de ofertas 108.45-50, el sesgo a corto plazo ya podría haber cambiado a favor de los operadores alcistas y las perspectivas de soporte para realizar compras en las caídas.
Las expectativas de un recorte de tasas de la Fed continúan pesando sobre el USD y limitan la subida.
El estado de ánimo de apetito por el riesgo pesa sobre el JPY de refugio seguro y ayuda a limitar las caídas.
El par USD/JPY está moviéndose dentro de un rango estrecho durante la sesión europea del viernes, justo por encima del nivel de 108.50, y permanece bajo presión bajista por tercer día consecutivo.
El jueves, el par continuó con sus problemas para superar el nivel de 109.00 y fue testigo de un modesto retroceso, en medio de un persistente sesgo de venta alrededor del dólar estadounidense. Las firmes expectativas del mercado de que la Fed recortará las tasas de interés en octubre mantuvieron a los alcistas del USD a la defensiva, resultando ser uno de los factores clave que limitaron cualquier movimiento al alza del par.
El apetito por el riesgo compensa la baja demanda del USD
Sin embargo, el apetito por el riesgo prevaleciente, en medio del reciente optimismo liderado por un acuerdo comercial parcial entre Estados Unidos y China, ha pesado sobre el yen japonés de refugio seguro, lo que ha ayudado a limitar las caídas más profundas, al menos por el momento. El par, hasta ahora, ha logrado mantenerse por encima de un punto de ruptura de la resistencia horizontal anterior, alrededor de la región de 108.50-45.
Mientras tanto, los últimos comentarios del vicegobernador del Banco de Japón, Masayoshi Amamiya, diciendo que la economía japonesa se está expandiendo moderadamente pero que los riesgos a la baja de la desaceleración global están aumentando, hicieron poco para dar un impulso significativo al par.
En ausencia de cualquier publicación económica importante, la dinámica del sentimiento de riesgo de mercado y del precio del USD podría continuar actuando como determinantes clave del impulso del par y generar algunas oportunidades a corto plazo el último día de la semana.
USD continúa con un rendimiento inferior
El desempeño optimista de las principales monedas europeas y las decepcionantes publicaciones de datos macroeconómicos de los Estados Unidos esta semana obligaron al dólar a enfrentar una presión de venta persistente. El índice del dólar estadounidense , que mide el valor del USD frente a una canasta de seis monedas principales, se desplomó a su nivel más bajo desde finales de agosto a 97.44 y fue visto por última vez moviéndose lateralmente cerca de ese nivel, borrando 0.12% en el día y 0.9% desde el lunes.
Más adelante en la sesión, los participantes prestarán mucha atención a los discursos del presidente de la Fed de Kansas City, Esther George, el presidente de la Fed de Dallas, Robert Kaplan, y el vicepresidente de la Reserva Federal, Richard Clarida, por nuevas pistas sobre la posibilidad de que la Fed reduzca su tasa de política una vez más. tiempo al final del mes.
Por otro lado, aunque los principales índices de renta variable europea se mantienen relativamente tranquilos el viernes debido a que los inversores se abstienen de tomar grandes posiciones antes de la crítica votación del Brexit en el parlamento del sábado, el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE. UU. A 10 años está agregando más del 1% para ayudar al par mantener sus pérdidas limitadas.
Niveles técnicos a tener en cuenta
USD / JPY
VISIÓN DE CONJUNTO
Hoy último precio 108,55
Hoy cambio diario -0,09
Hoy cambio diario% -0,08
Hoy abierto todos los días 108,64
TENDENCIAS
Daily SMA20 107,77
SMA50 diario 107,15
Daily SMA100 107,56
Daily SMA200 109,07
NIVELES
Alta diaria anterior 108,94
Mínimo diario anterior 108,45
Alta semanal anterior 108,63
Mínimo semanal anterior 106,65
Máximo mensual anterior 108,48
Mínimo mensual anterior 105,74
Fibonacci diario 38.2% 108,64
Fibonacci diario 61.8% 108,75
Punto de pivote diario S1 108,42
Punto de pivote diario S2 108,19
Punto de pivote diario S3 107,93
Punto de pivote diario R1 108,91
Punto de pivote diario R2 109,17
Punto de pivote diario R3 109,4
Durante la noche, el USD / JPY alcanzó un máximo de tres meses.
USD / JPY a un toque de distancia de una prueba del 200-DMA.
El USD / JPY se cotiza actualmente en los 108.60s en un aprieto y se aleja del promedio móvil de 200 días a medida que el apetito por el riesgo se activa nuevamente. Durante la noche, el USD / JPY alcanzó un máximo de tres meses en 108.94 antes de caer a 108.60 y descansar allí para la sesión asiática. El progreso del brexit ha levantado el ánimo y los inversores alentaron el progreso sobre Turquía y Siria, donde Estados Unidos orquestó un alto el fuego, anunciado por el vicepresidente Pence en una conferencia de prensa en la sesión de Estados Unidos.
Riesgo de soporte USD / JPY
Sin embargo, en Wall Street, los informes de ganancias del tercer trimestre de los EE. UU. Fueron un foco importante que levantó los puntos de referencia y, posteriormente, el Dow Jones Industrial Average, DJIA, cerró con una ganancia de alrededor de 26 puntos, o 0.1%, cerca de 27,028. El yen se vio así presionado y el USD / JPY se mantuvo firme a pesar de que la producción industrial de EE. UU. En septiembre disminuyó, cayendo un -0.4% m / m frente a estimaciones de -0.2%, mientras que agosto se revisó a + 0.8% m / m de + 0.6% m / m.
En cuanto a los rendimientos, los rendimientos de tesorería a 2 años de EE. UU. Aumentaron del 1,58% al 1,64% en los titulares del Brexit, luego retrocedieron al 1,60%, el rendimiento a 10 años del 1,72% al 1,80% y nuevamente al 1,75%. "Los mercados están valorando 20 pb de flexibilización en la reunión del 31 de octubre y una tasa terminal del 1,24% (frente al 1,88% actualmente)", explicaron los analistas de Westpac.
En cuanto a Japón, el índice Pirce de consumo de EE. UU. Se adelantó a la apertura, lo que probablemente forzó la mano del Banco de Japón. Los datos de inflación japoneses para septiembre llegaron con el índice principal de precios al consumidor en 0.2% año tras año, (año contra año) vs. el esperado 0.2% y el anterior 0.3%.
IPC de Japón (YoY) sep: 0.2% (est 0.2%, anterior 0.3%).
Ex alimentos frescos (YoY): 0.3% (est 0.3%, anterior 0.5%).
Ex alimentos frescos, energía (YoY): 0.5% (est 0.5%, anterior 0.6%).
Niveles de USD / JPY
USD / JPY
VISIÓN DE CONJUNTO
Hoy último precio 108,66
Hoy cambio diario 0,02
Hoy cambio diario% 0,02
Hoy abierto todos los días 108,64
TENDENCIAS
Daily SMA20 107,77
SMA50 diario 107,15
Daily SMA100 107,56
Daily SMA200 109,07
NIVELES
Alta diaria anterior 108,94
Mínimo diario anterior 108,45
Alta semanal anterior 108,63
Mínimo semanal anterior 106,65
Máximo mensual anterior 108,48
Mínimo mensual anterior 105,74
Fibonacci diario 38.2% 108,64
Fibonacci diario 61.8% 108,75
Punto de pivote diario S1 108,42
Punto de pivote diario S2 108,19
Punto de pivote diario S3 107,93
Punto de pivote diario R1 108,91
Punto de pivote diario R2 109,17
Punto de pivote diario R3 109,4
Es improbable que el Banco de Japón reduzca las tasas este mes, pero redujo la inflación y las previsiones de crecimiento.
La producción manufacturera japonesa prevé una mayor contratación en octubre.
El USD/JPY hizo caso omiso de la postura negativa, aún carece de seguimiento.
El yen japonés se apreció al comienzo del día, llevando el par USD/JPY a un nuevo mínimo semanal de 108.24. El Banco de Japón provocó algo de ruido durante el horario comercial de Asia, y los titulares informaron que los encargados de formular políticas están considerando reducir su pronóstico de crecimiento económico e inflación este año. Está previsto que el banco central se reúna para fin de mes, y antes del evento, los rumores del mercado sugirieron que los miembros ven poco mérito en un recorte de tasas de interés este mes, sino que prefieren ahorrar municiones en el caso de que las condiciones económicas se deterioren aún más. El par se recuperó del mínimo mencionado, pero no hubo seguimiento, ya que se estableció alrededor de 108.60 por tercer día consecutivo, con el bajo rendimiento de las acciones que limita el avance. Japón publicará durante las próximas horas el Índice Económico de Agosto y el Índice Coincidente, ambos sin cambios previstos de las estimaciones preliminares. El país también publicará la estimación preliminar del PMI manufacturero de Jibun Bank de octubre, con una mayor contracción de la producción en el sector, ya que se espera que el índice sea 48.8 desde 48.9 anteriormente.
Durante la sesión del martes, el Dólar Estadounidense no logró avanzar con fuerza en el Mercado, ya que contra el Yen Japonés continuamos avanzando en el mismo rango. Sospecho que esto probablemente va a seguir siendo así, por lo tanto, en este punto considero que esta pareja es esencialmente "dinero muerto". No tengo ningún interés en comerciar en este mercado, porque hay demasiadas cosas que causan conflicto cuando se trata de actitud e impulso. En otras palabras, no hay impulso.
Tenga en cuenta que el par es altamente sensible al apetito de riesgo, y especialmente al S&P 500. Como el S&P 500 no puede avanzar contra los máximos recientes y está esencialmente atascado en un patrón de construcción de más y más inercia a la subida, uno tendría que pensar que este par probablemente caiga y luego obligue a los compradores una vez más. Un desglose por debajo del nivel de ¥108.33 podría hacer que este mercado baje hasta el nivel de ¥107.50, y luego hasta el nivel de ¥107. Por otro lado, si tuviéramos que repuntar, necesitaríamos un cierre semanal por encima de los 200 días de la EMA para entusiasmarnos. Creo que va a haber una enorme cantidad de resistencia en el nivel de ¥109.50, basado en el significativo colapso que hemos visto desde ese nivel en julio.
El sentimiento del mercado parece haberse deteriorado levemente, ante la falta de definiciones sobre el Brexit, la recuperación del dólar llevó a que el par permaneciera sin cambios significativos.
A su vez, los rendimientos de los bonos del Tesoro han dejado de subir, removiendo un factor alcista. La tasa a 10 años, tras probar 1.80%, emprendió un retroceso y hoy está en 1.74%. Como reflejo del apetito débil por los activos de riesgo, los principales índices de Wall Street comenzaron el día en terreno mixto, con el S&P 500 y el Nasdaq Composite, ambos registraron pérdidas modestas en las primeras operaciones, y el Dow Jones estaba sin cambios.
El índice del dólar estadounidense (DXY) sube 0.05% y se ubica en 97.55. Sin datos de impacto por delante, lo que pase en las bolsas y con el mercado de bonos puede ser determinante , a lo que se pueden sumar novedades sobre el Brexit y la guerra comercial. Los funcionarios de la Reserva Federal ya no pueden hacer declaraciones públicas, de cara a la reunión de la próxima semana.
Durante la sesión del miércoles, el Dólar Estadounidense cayó, pero encontró suficiente soporte cerca de los 108,25 yenes como para dar un giro a la situación y formar un poco de martillo. Actualmente, el mercado está probando el EMA de 200 días, que es un indicador importante para el comercio a largo plazo. El hecho de que estemos bailando alrededor de esta zona debería demostrar lo importante que es, y que quizás estemos intentando averiguar dónde se producirá el próximo gran movimiento. En igualdad de condiciones, estamos en medio de su temporada de ganancias en los Estados Unidos y eso debería seguir causando un poco de transferencia cuando se trata del apetito de riesgo. El apetito por el riesgo se presentará en este par, ya que tiende a subir y bajar con los espíritus de los animales en Wall Street.
Ideas para Operaciones a Corto Plazo
Ir en corto con stops ajustados sería preferible en los 108.72, 109.00, o 109.48.
Coloque el stop loss 1 pip por encima de la altura del swing local.
Ajuste el stop loss para que se rompa una vez que la operación tenga una ganancia de 20 pips.
Retire el 50% de la posición como ganancia cuando la operación tenga una ganancia de 20 pips y deje correr el resto de la posición.
Ideas para Operaciones a Largo Plazo
Ir en largo después de una inversión alcista de la acción del precio en el marco temporal H1 inmediatamente después del próximo toque de 108.07, 107.77, o 107.63.
Coloque el stop loss 1 pip por debajo del swing local bajo.
Ajuste el stop loss para que se rompa una vez que la operación tenga una ganancia de 20 pips.
Retire el 50% de la posición como ganancia cuando la operación tenga una ganancia de 20 pips y deje correr el resto de la posición.
El mejor método para identificar una "inversión de la acción del precio" clásica es que se cierre una vela cada hora, como una barra de pin, un doji, una vela exterior o incluso una vela envolvente con un cierre más alto. Puede explotar estos niveles o zonas observando la acción de los precios que se produce en los niveles dados.
Durante la sesión del martes, el Dólar Estadounidense no logró avanzar con fuerza en el Mercado, ya que contra el Yen Japonés continuamos avanzando en el mismo rango. Sospecho que esto probablemente va a seguir siendo así, por lo tanto, en este punto considero que esta pareja es esencialmente "dinero muerto". No tengo ningún interés en comerciar en este mercado, porque hay demasiadas cosas que causan conflicto cuando se trata de actitud e impulso. En otras palabras, no hay impulso.