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El Euro bajó frente al Dólar el viernes.
El EUR/USD se negociaba a 1,1605, bajó un 0,45% mientras esto estaba siendo escrito.
El par probablemente encuentre apoyo en 1,1594, en la baja del lunes, y resistencia en 1,1690, en la alta de el día de hoy.
Mientras tanto, el Euro bajó frente al Pound Esterlino y frente al Yen Japonés, con el EUR/GBP perdiendo un 0,56% para golpear a 0,8877 y el EUR/JPY cayendo un 0,44% para golpear a 132,42.
Se espera que la economía de los Estados Unidos haya añadido 310,000 puesto de trabajo y que la tasa de desempleo se haya mantenido estable en 4.2% durante el mes de octubre.
Una sorpresa positiva en los datos de NFP no generaría una reacción alcista significativa en el dólar pero un informe débil podría conducir a una fuerte corrección bajista.
La Oficina de Estadística Laboral de los Estados Unidos está prevista a publicar su informe mensual sobre el mercado de trabajo, conocido como NFP, correspondiente a octubre mañana viernes a las 8:30 a.m. hora del este.
Se espera que la economía del país haya agregado 310.000 plazas el mes pasado luego de una pérdida de 33,000 posiciones durante setiembre. Con este resultado, la tasa de desempleo se habría mantenido estable en 4.2%.
La aceleración en el ritmo de contratación habría sido explicada principalmente por la normalización de las condiciones económicas en numerosos Estados luego de una gran debilidad ocasionada por el impacto negativo de los huracanes Harvey e Irma en setiembre.
Además de los datos de empleo, el crecimiento de los salarios cobrará especial notabilidad debido a su efecto sobre las expectativas de la inflación a largo plazo y la trayectoria de la política monetaria de la Fed. En este marco, se prevé que los ingresos promedio por hora hayan subido 0.2% sobre base mensual y 2.7% interanual.
Los datos de nóminas no agrícolas de EEUU y resultaron un poco más débiles de lo esperado. Pero esto fue compensado por la revisión al alza de los datos del mes anterior. Esto significaba que los datos estaban más o menos en línea con lo esperado y, por lo tanto, no hubo mucha reacción del par EUR/USD inmediatamente después del anuncio. Sólo fue más tarde en la sesión que el dólar empezó a subir y llevó este par a la baja.
Mirando para el resto del día, no tenemos noticias económicas importantes de la Eurozona o de EEUU y, por lo tanto, podemos esperar un rango también para hoy. La debilidad del euro persiste y, por lo tanto, también podemos esperar cierta tendencia bajista en el par durante el resto del día.
El par EUR/USD marcó una ligera progresión a la baja, pero no lo suficiente como para revelar un verdadero favor bajista. De hecho, la carga del Dólar era tan escasa que la Libra regresaría a una corrección de rango para volver sobre la caída posterior al BoE. En otros lugares, la relación a largo plazo que el dólar ha mantenido con sus pronósticos de tasas ha divergido. La relación del TLT y de los TBT (Treasury related ETF) con el dólar ha divergido notablemente a lo largo de las semanas. Las implicaciones que sugerirían para el dólar perder su conexión a la especulación de la tasa se disputa sin embargo por el rendimiento implícito a través de los futuros de fondos federales hasta 2018 que había tomado caminos diferentes anteriormente, pero ahora parece estar ofreciendo motivación para la reciente tendencia alcista.
El par EUR/USD registró una deriva ligeramente bajista el martes, mientras continuamos la tendencia bajista general. Recientemente hemos roto por debajo de la parte inferior de un patrón de cabeza y hombros en el gráfico diario y parece que estamos más que dispuestos a seguir bajando hacia su objetivo proyectado de 1.13. Creo que los mercados seguirán mostrándose negativos en general y creo que los rallies a corto plazo deberían seguir ofreciendo oportunidades de venta. El nivel de 1.17 seguirá siendo un techo en el mercado, ya que fue el cuello del patrón de cabeza y hombros. Si podemos romper por encima de esa línea, eso negaría completamente mi tesis general para este par, que es bajista a corto plazo. Sin embargo, para los compradores del par, hay un poco de luz al final del túnel.
En el nivel de 1.13, que es el objetivo del movimiento proyectado por el patrón de cabeza y hombros, tenemos el nivel de retroceso de Fibonacci del 50% del movimiento impulsivo alcista reciente. Creo que vamos a ver una deriva hacia ese nivel, pero los compradores finalmente volverán a aprovechar valor en ese punto. Sospecho que en este punto los factores técnicos están empezando a imponerse y los traders sistemáticos continúan vendiendo este mercado. Creo que las próximas dos semanas serán bajista, pero finalmente encontraremos suficiente apoyo por debajo para animar a los compradores. Si rompemos por debajo del nivel de 1.13, eso sería una señal muy bajista que abriría la puerta al nivel de 1.10 y quizás llenaría el gap cerca de 1.08 de hace varias semanas.
EUR/USD
Podemos apuntar esto en la columna más sorprendente también; como entrando en el año, muchos bancos continuaron con sus objetivos de paridad en EUR / USD. Pero, a medida que la debilidad del dólar estadounidense comenzaba a mostrarse y los datos europeos empezaban a subir, los mercados comenzaron a subir de precio en las alzas de tasas del BCE para 2018. Este fue un tema bastante divergente durante todo el año: en ningún momento Mario Draghi dijo alguna vez que el BCE estaba considerando la salida de estímulo. De hecho, dijo a quemarropa que no lo habían hecho en múltiples ocasiones a lo largo del año cuando se les preguntó sobre las decisiones de tasas del BCE.
Los mercados siguieron cotizando, en esa perspectiva bajo la presunción de que la zona del euro no necesitaría un programa de estímulo tan colosal como la vitalidad económica ya había empezado a mostrar. Esto creó un movimiento alcista en EUR/USD que, finalmente, vio que los precios alcanzaban el nivel psicológico de 1.2000. Pero la vida por encima de 1,2000 no fue tan amigable con el EUR/USD como la vida de abajo, y después de un mes de pruebas de esa resistencia, finalmente se hizo cargo de llevar los precios a una zona clave de soporte.
El par EUR/USD hizo muy poco durante la jornada del miércoles, ya que seguimos rebotando alrededor del nivel de 1.16. Creo que el nivel de 1.17 es esencialmente el techo, ya que es muy probable que haya mucha memoria de mercado en esa zona. Francamente, este fue el cuello roto del patrón de cabeza y los hombros en el gráfico diario y es una zona en la que tengo un gran interés. Si intentamos subir al nivel de 1.17, creo que habrá una gran cantidad de presión bajista. Al mismo tiempo, tenemos al dólar saliendo del patrón de cabeza y hombros inverso, mostrando la correlación inversa con este gráfico.La ruptura de este patrón proyecta al nivel de 1.13, pero probablemente tendrá que ser paciente para ver que el mercado llega finalmente a esa zona. Parece probable que el Banco Central Europeo mantenga su política monetaria muy flexible en el futuro cercano y creo que el mercado está comenzando a tomar medidas al respecto. En el otro lado del Atlántico, tenemos a la Reserva Federal, que probablemente elevará las tasas de interés varias veces más tarde este año. También está el problema con un mercado bursátil exuberante. Eso generalmente ayuda al dólar estadounidense cuando se desploma, y existe la posibilidad de que podamos lograr eso relativamente pronto. Debido a todo esto, creo que el par EUR/USD no puede comprarse hasta que cerremos por encima del nivel de 1.17 en un cierre diario. Mientras tanto, creo que los rallies a corto plazo ofrecerán oportunidades de venta en señales de agotamiento.
El par EUR/USD finalmente logró encontrar algo de tracción y volatilidad por primera vez esta semana, a medida que el dólar cayó en todos el tablero ayer. Hemos tenido muy poca volatilidad en este par a lo largo de la semana, ya que la estabilidad del dólar y la falta de noticias económicas que impulsen al mercado en una dirección específica han llevado a una especie de estancamiento en el euro que llevó a la reducción de la volatilidad en los mercados.
El único evento que ha estado moviendo los mercados desde el comienzo de la semana ha sido el proyecto de reforma tributaria que Trump y su equipo han estado tratando de implementar. Aunque hubo un buen apoyo para el proyecto de ley, la implementación fue la clave ya que hubo informes de que el plan de recorte de impuestos corporativos, que es parte del proyecto de ley de reforma, se retrasaría un año. Este informe resultó ser cierto cuando se reveló el plan y resultó que el recorte en el impuesto a las empresas se retrasaría un año.
El par EUR/USD cotizaba ligeramente al alza a mediados de la sesión. Después de un seguimiento del rally a principios de la sesión, las ganancias fueron limitadas por una subida repentina en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EEUU que ayudó a impulsar el dólar.
Hoy es festivo en EEUU, sin embargo, el par de divisas podría subir más si se reanudan los rumores sobre un posible retraso en el proyecto de ley tributario de EEUU. En este momento, el mercado está descontando un retraso hasta 2019. Esencialmente, los republicanos del Senado están escribiendo un proyecto de ley de impuestos diferente al de los republicanos de la Cámara. Cualquier retraso podría limitar la cantidad de veces que la Fed suba los tipos en 2018 y 2019 debido al impacto potencial sobre el crecimiento económico.
El par EUR/USD se ha mostrado muy ruidoso durante la sesión de negociación del viernes, viéndose sometido a presiones alcistas y bajistas por momentos. Finalmente alcanzamos el nivel de 1,1675, pero el par comenzó a caer nuevamente. Veo el nivel de 1,17 como resistencia masiva, debido a que fue el cuello del patrón de cabeza y hombros en el gráfico diario. Sin embargo, parece poco probable que el Congreso de Estados Unidos pueda llevar a cabo la reforma tributaria a tiempo y eso, por supuesto, pesa en el dólar estadounidense. Debido a esto, estamos comenzando a ver ventas masivas de dólares.
Los rendimientos de los bonos permanecen en rangos estrechos y bajos. Las principales monedas también están atrapadas en rangos estrechos, y donde hubo fortaleza en las monedas de mayor rendimiento, ahora hay dispersión en el rendimiento, ya que los inversores están menos seguros de la tendencia del dólar y más preocupados por los eventos idiosincrásicos. Estamos tratando de ser pacientes, con el objetivo de obtener EUR/USD largo y EUR/JPY en noviembre. Eso podría desbloquear un mejor rendimiento para monedas de mayor rendimiento a medida que la tendencia del dólar vuelve a bajar. Pero por ahora, los largos en PLN, CZK, NOK y CAD, y los cortos en GBP, CHF y TRY siguen siendo atractivos ".
La debilidad del efecto base post-Brexit de la libra esterlina se ha salido de los mercados, pero su influencia se mantendrá en la próxima publicación de la inflación, como anticipó el Banco de Inglaterra en su reunión de política de octubre. Las previsiones de consenso piden que las presiones sobre los precios aumenten en + 0.2% m / m (en comparación con + 0.3% en septiembre) y + 3.1% a / a (en comparación con + 3.0% en agosto). Asimismo, se espera que el CPI subyacente aumente a + 2.8% desde + 2.7% (a / a).
A diferencia de los informes de inflación de meses anteriores, la próxima publicación de datos no tiene una importancia significativa para Sterling. Aun cuando los legisladores de BOE han advertido que el IPC general podría mantenerse por encima del + 3% hasta mediados del cuarto trimestre de 2017, el aumento de las tasas en octubre fue un evento aislado; no fue el comienzo de un ciclo de aumento de tasas. La inflación tendrá que persistir por encima del + 3% hasta fines de 2017 y principios de 2018 si los mercados de tasas van a adelantar el momento de la próxima alza, actualmente fijada en noviembre de 2018.
EUR / USD se mantiene al alza correctiva
EUR / USD ha acelerado el alza durante la primera mitad de la semana, alcanzando niveles por encima de 1.1700 la cifra y superando al mismo tiempo el "escote" del patrón H & S en la banda 1.1660 / 70.
El movimiento ascendente, a pesar de estar acompañado por un aumento persistente del interés abierto, también se ha producido en conjunto con la disminución del volumen, lo que indica que los fundamentos detrás de la marca ascendente podrían ser tibios.
Un repunte inesperado en el crecimiento de los precios en Estados Unidos puede aumentar el atractivo del dólar ya que ejerce presión sobre el FOMC para que implemente mayores costos de endeudamiento en los próximos meses.
El índice de precios al consumidor (IPC) subió a un 2.2% anual desde 1.9% en agosto, mientras que la tasa subyacente de inflación se mantuvo estable en 1.7% por quinto mes consecutivo. Una mirada más profunda al informe mostró que los precios de la energía subieron un 6,1% en septiembre para liderar el avance, con los costos de transporte aumentando un 2,8%, mientras que los precios de la indumentaria disminuyeron un 0,1% después de subir un 0,1% el mes anterior.
Los precios al consumidor subyacentes de los Estados Unidos aumentaron en octubre gracias a un repunte de los alquileres y los costos de la atención médica, lo que reafirmó la opinión de que probablemente la reciente tendencia desinflacionaria que preocupaba a la Reserva Federal había terminado.
El aumento en el índice de precios al consumidor, excluyendo las volátiles categorías de alimentos y energía, reportado por el Departamento de Trabajo el miércoles probablemente despeje el camino para que el banco central de Estados Unidos eleve las tasas de interés el próximo mes.
La ganancia de octubre en el llamado IPC subyacente, que mide las presiones inflacionarias subyacentes, podría consolar a los funcionarios de la Fed preocupados de que una inflación obstinadamente baja refleje no solo factores temporales sino también desarrollos más persistentes.
El IPC subyacente aumentó 0.2% intermensual y 1.8% interanual en octubre. Subió 0.1% mami y 1.7% a / a en septiembre.
Los datos sugieren que la medida de inflación preferida de la Reserva Federal, el índice de precios de los gastos de consumo personal (PCE) excluyendo alimentos y energía, probablemente subió un 0.2% en octubre, lo que restaría cinco ganancias consecutivas mensuales de 0.1%. Eso aumentaría el incremento interanual en el índice de precios del PCE básico a 1.4% desde 1.3% en septiembre.
El índice de precios de PCE básico siempre ha rebasado el objetivo del 2% de la Reserva Federal durante más de cinco años. El banco central ha levantado los costos de endeudamiento dos veces este año y ha proyectado tres aumentos de tarifas en 2018. El gobierno publicará los datos del índice de precios del PCE a finales de este mes.
Sin embargo, los precios al consumidor en general aumentaron marginalmente en octubre debido a que se desató el impulso a los precios de la gasolina debido a las perturbaciones relacionadas con los huracanes en las refinerías de la Costa del Golfo. El IPC subió un 0,1% el mes pasado después de saltar un 0,5% en septiembre. Eso redujo el aumento interanual en el IPC a 2.0% desde 2.2% en septiembre.
La baja inflación, sin embargo, ayuda a apuntalar el gasto del consumidor. En un informe por separado el miércoles, el Departamento de Comercio dijo que las ventas minoristas aumentaron un 0,2% el mes pasado debido a que el fuerte descuento en los precios por parte de los fabricantes de automóviles impulsó las compras de vehículos de motor. Los datos de septiembre se revisaron para mostrar que las ventas aumentaron un 1,9%, que fue la mayor ganancia desde marzo de 2015, en lugar del avance del 1,6% informado anteriormente. Las ventas minoristas aumentaron 4.6% anual.
La desaceleración de las ventas minoristas a partir del fuerte ritmo de septiembre reflejó en gran parte la reducción del impulso a los precios de los materiales de construcción y la gasolina después de los recientes huracanes.
Ventas minoristas básicas corresponden más estrechamente con el componente de gasto del consumidor del PIB. El aumento del mes pasado en las ventas minoristas básicas indicó un ritmo saludable de gasto de los consumidores al inicio del cuarto trimestre.
El presidente de la Fed de Boston, Eric Rosengren, dijo que la caída del desempleo y el crecimiento sostenido significan que la economía estadounidense se ha acelerado más allá de un nivel sostenible, por lo que la Reserva Federal debería seguir elevando las tasas de interés, incluido el próximo mes.
Los datos detuvieron una corrección severa del USD de la tendencia alcista que comenzó a principios de septiembre con la esperanza de un acuerdo de recorte de impuestos.
Análisis técnico y señales de trading:
Vemos un patrón de estrella fugaz en las velas después de la brusca caída del miércoles desde 1.1862. La falla dentro de la nube y el cierre de la parte posterior indican que se debe realizar una nueva acción de retroceso.
La tendencia subyacente es alcista, por lo tanto, use los descensos como nuevas oportunidades de compra. Permanecemos largo en 1.1714 para 1.1960.
El EUR / USD aún esté despejado por precios más altos. La tendencia bajista respecto del máximo de septiembre permanece intacta por ahora con la serie de mínimos y mínimos más bajos aún en su lugar. Es posible que el día de la reversión del miércoles marque el siguiente punto más bajo de la secuencia. Esto hace que ese día en particular, y aún más importante, el área alrededor de 11876 sea tan crucial. Es el mínimo de 2010, por lo que ha recibido tanta atención en los últimos meses como soporte y resistencia. Antes de que se ejecute el euro, será necesario contar con un margen de seguridad alto. Si vemos un cierre sólido arriba, preferiblemente dentro de los 11900, el área que rodea los mínimos de 2012 entre 12000/100 o más se enfocará.
El panorama sea decididamente favorable para los vendedores, 11700 tendrá que romperse de nuevo. No es solo donde radica el "escote" del "H & S", sino que ha sido una fuente de apoyo sólido a veces desde agosto. Si vemos una fuerte caída, entonces el euro correrá un riesgo significativo de reanudar la tendencia desde el máximo de septiembre.
En la próxima semana, es posible que no veamos una resolución, con los límites superior e inferior entrando en juego (~ 11700 de apoyo, ~ 11876 de resistencia), pero finalmente algo tiene que ceder. Pero para ser claros, el otrora sólido y bajista top está en grave peligro, y es casi seguro que un grupo de shorts antes confiados se sienten mucho menos cómodos que hace una semana.
Para el dólar estadounidense fue el vaivén en torno a la reforma tributaria de EE. UU., Con la aprobación de un proyecto de ley por parte de la Cámara de Representantes y la propuesta del Senado de debatir otra sobre el Día de Acción de Gracias. Los inversores están bastante desalentados con las noticias, ya que no pueden ver la luz al final del túnel, además de algunos rumores que sugieren que dos senadores republicanos podrían votar en contra, algo que el partido gobernante no puede permitirse en estos días. Los títulos de renta variable de Estados Unidos se desplomaron al comienzo de la semana, recuperaron la votación de la Cámara antes del jueves, pero reanudaron sus declives el viernes, pintando un sombrío futuro para el dólar.
Cotizaciones clave
"EUR / USD ha retrocedido a la tendencia bajista anterior, que se mantiene, actualmente se ubica en 1.1721. Si bien esto y la ma de 20 días en 1.1682 continúan vigentes, un sesgo alcista seguirá afianzado. La corrección más alta permanece en vigencia por ahora y es capaz de probar el reciente máximo en 1.1880 y el 61.8% de retroceso en 1.1886. Por encima del área de 1.1858 / 1.1910 (máximos de agosto y octubre) se encuentra el 1.2092 máximo de septiembre ".
"Si se observa un fallo en 1.1880 / 86, deberíamos ver al mercado volver a probar el ma de 200 días en 1.1327".
"Un deslizamiento hacia atrás y cierre debajo de la ma de 20 días a 1.1685".
Las vacaciones de Acción de Gracias en los Estados Unidos, y esto probablemente traerá algún tipo de liquidez disminuida en los mercados de divisas. Y mientras que una menor liquidez puede, posiblemente conducir a movimientos más grandes; esto no es necesariamente una "cosa buena" ya que esos movimientos más grandes pueden ser de naturaleza considerablemente más errática. Ya hemos empezado a ver algunas evidencias de los mercados de vacaciones esta semana, ya que las tendencias anteriores en EUR / USD o en el dólar de los Estados Unidos han estado digiriendo movimientos previos mientras se mantenían en rangos bastante mínimos.
Pero eso puede no durar ... Hoy a las 2PM trae minutos de FOMC y mañana por la mañana trae el comunicado de las minutas de la reunión del BCE de la decisión de tasa del mes pasado que vio al banco extender su programa de QE. La publicación de las actas del BCE podría ser especialmente interesante dada la decisión que se tomó; ya que esto puede aportar cierta claridad sobre el pensamiento del banco, al tiempo que ofrece a los participantes del mercado algún elemento de adelanto de lo que el banco está buscando el próximo año.
El par cotiza no muy lejos de su máximo diario de 1.1845, antes de la publicación de las cuentas de la reunión de la política monetaria del BCE. Al igual que el Minuto de la Fed, el documento tiene la capacidad de mover el mercado a lo grande, pero eso no significa que ocurra todo el tiempo. Y este podría ser uno de los que no tuvo ningún efecto sobre las monedas, ya que, durante la última reunión del BCE, se anunciaron una serie de nuevas medidas, y el mercado ya las ha digerido todas. Parece poco probable que haya algo nuevo que pueda sacudir al tablero.
Como se mencionó anteriormente, no habrá ninguna actividad en los EE. UU., Lo que significa que los volúmenes probablemente se mantendrán bajos, y el par puede facilitar la toma de ganancias. Sin embargo, tiene un sesgo técnico más alto, de acuerdo con las lecturas en el gráfico de 4 horas, ya que los indicadores pretenden reanudar sus avances cerca de las lecturas de sobrecompra, mientras que el 20 SMA gana fuerza al alza muy por debajo del nivel actual. La resistencia inmediata es 1.1860, el máximo de la semana pasada, seguido de 1.1890, donde los intereses de venta contenían avances en octubre pasado. El soporte inmediato, por otro lado es 1.1820, seguido de 1.1790, el nivel que debería mantenerse para mantener vivo el tono alcista.
El par EUR/USD El miércoles se movió de lado al principio de la sesión, pero luego se recuperó un poco, solo para dar la vuelta y caer hacia el precio de apertura, antes de recuperarse una vez más. Mientras grabo esto, estamos probando el controlador 1.18, un área que tiene una cierta cantidad de importancia. Creo que vamos a seguir subiendo, ya que romper el cuello anterior de la cabeza y los hombros en el gráfico diario fue una señal muy fuerte, y también creo que hay muchas preocupaciones cuando se trata de los EE.UU. El Congreso puede aprobar algún tipo de legislación significativa con la reforma tributaria. Dicho esto, también tenemos alivio cuantitativo que sale del BCE, y eso, por supuesto, pone un poco de peso en el cuello del euro. En última instancia, creo que este par sigue siendo agitado, pero también tengo una bandera alcista marcada en el gráfico semanal que sugiere que podría ir al asa 1.32 anterior. A más largo plazo, se convirtió en mi objetivo.
Creo en la compra de retrocesos y descensos, y reconozco que podríamos seguir viendo picos, ya que el par tiende a ser encabezado por titulares y, por supuesto, manipulado por el comercio algorítmico. Si tuviéramos que dividir por debajo del nivel 1.17, sería un signo muy negativo, y podría enviar este mercado mucho más bajo.
Sin embargo, eso se vuelve menos probable después de la acción del miércoles, ya que muestra la resistencia del soporte y los compradores que se encuentran debajo. Reconozco que el nivel 1.21 anterior es significativamente resistivo, por lo que es posible que tengamos que retroceder varias veces para acumular el impulso necesario para finalmente llegar arriba. Una vez que lo hacemos, se convierte más en una situación de "comprar y mantener".
El mercado debería seguir favoreciendo el lado alcista, ya que el fracaso del Congreso de EEUU en la redacción de la reforma fiscal ha ejercido mucha presión sobre el dólar. En este momento, parece que podríamos encontrar valor en las caídas y creo que los traders a más largo plazo están empezando a aferrarse al euro en general. Si tenemos algún tipo de reforma tributaria sustancial, es probable que el mercado retroceda. Sin embargo, creo que los traders están comenzando a creer que el proyecto de reforma tributaria probablemente será menos de lo esperado. En general, este es un mercado que continúa siendo volátil, pero sin duda alcista. Espero mucho ruido, pero con paciencia y un tamaño de posición adecuado, creo que podríamos ver un cambio de tendencia a largo plazo.
Dicho esto, va a ser muy difícil en los próximos meses, ya que el BCE está buscando extender la flexibilización cuantitativa mientras que la Reserva Federal está tratando de endurecer su política. Si bien esto debería favorecer el movimiento a la baja, los traders están empezando a preocuparse por la política estadounidense más que por cualquier otra cosa.
El dólar de los Estados Unidos está en la parte trasera hasta ahora, lo que le ha dado al Euro la oportunidad de avanzar hacia algunos niveles clave de resistencia alcista. Actualmente estamos viendo el nivel de retroceso de Fibb alcista en 1.1884 como el nivel clave para la negociación de hoy, con cualquier brecha alcista que deja una gran brecha hasta los próximos niveles que bien podría estar en 1.1930 y luego en 1.2000. .
En el corto plazo, el gráfico aún se ve fuerte después de los movimientos de los últimos días, pero con el volumen bajo, podría ser una continuación normal que estamos viendo, lo que podría apuntar a una ligera corrección al cierre o en la apertura de la noche del domingo .
El EUR/USD ha sido golpeado negativamente por el retorno del liquido a los mercados. No ha habido ningún desarrollo material que sugiera nada más que las movidas de la semana pasada fueron impulsadas por las condiciones de vacaciones, poco más. Si bien la tendencia alcista desde el mínimo de septiembre aún está en vigencia, un cierre por debajo de 1.1835 en la actualidad podría indicar que la reversión EUR/USD finaliza en el corto plazo.
En otros lugares, estamos viendo GBP / USD como una ruptura de la consolidación de varios meses puede estar en marcha. El precio se rompió en el rango de 1.3018 a 1.3340 el 1 de octubre y no se ha negociado fuera de él desde entonces.
Los casi dos meses de consolidación no han estado exentos de dramatismo: ni un alza en las tasas de BOE ni preguntas sobre el liderazgo del primer ministro británico Theresa May han demostrado ser lo suficientemente significativos como para forzar un ajuste de cuentas. Sin embargo, ahora que parece que el Reino Unido está dispuesto a aceptar la obligación de € 100 mil millones por abandonar la UE, las negociaciones Brexit parecen estar girando seriamente en la dirección correcta. Un cierre a través de 1.3340 en la actualidad sugeriría que un sesgo más alcista en todo el espectro GBP sería apropiado.
EURUSD
Esto ha llevado desde entonces a una corrección en el par EUR/USD, que se ha movido a través de la zona de 1,19, luego al soporte en 1,1870 y se negocia en la zona de 1,1850 en este escrito. Ahora podemos ver que se ha deshecho casi la mitad de la subida que sucedió hacia el final de la semana pasada con una baja liquidez y ahora vamos a ver si el movimiento completo se deshace para el final de la semana, lo que sería muy alcista para el dólar. De hecho, la fuerza del movimiento en el dólar ha sido tal que incluso el lanzamiento de misiles de Corea del Norte ha sido ignorado por los toros del billete verde.
Mirando para el resto del día, tenemos los datos preliminares del PIB de EEUU y también tenemos el testimonio de la actual Presidenta de la Fed, Yellen, y es probable que ambos eventos aporten cierta fortaleza al dólar. El proyecto de ley de reforma tributaria también continúa en proceso aprobación y es probable que un avance aquí mantenga la demanda del dólar.
El valor muerto del EUR se detuvo y rebotó en 1.1827 y ahora se negocia en 1.1873. Esperaba el rebote en 1.1847, 1.1843 y 1.1845. La importancia de 1.1847 está representada porque es el nivel del banco central. Esto significa que cualquier precio por debajo de 1.1847 se convirtió en un comercio libre y resalta la importancia de conocer la ubicación del precio y los puntos de ruptura vitales asociados. Los bancos centrales ofrecen operaciones gratuitas todos los días hábiles. A pesar de los 1.1840, no se perdió nada, ya que los pips gratuitos provenían de 1.1820.
El aspecto menor para el comercio de ayer fue EUR / USD desde la ruptura de 1.1905 que ya estaba en su caída y la entrada en 1.1905 fue el punto perfecto. El intercambio fue atrapado en el medio de la caída.
a mayor parte de los datos económicos importantes de América del Norte se encuentra en el espejo retrovisor para el día de hoy, con la segunda lectura del informe del PIB de Q3'17 en los Estados Unidos superando las expectativas en una décima de porcentaje a + 3.3% anualizado. Q4'17 Las expectativas del PIB de los Estados Unidos se mantienen firmes, con el pronóstico de GDPNow de la Fed de Atlanta apuntando a un ritmo de crecimiento de + 3.4%; la próxima actualización se realizará mañana por la mañana. Más tarde en el día, la presidenta saliente de la Fed, Janet Yellen, hablará en nombre del Congreso, no es el foro típico para que se revelen nuevas ideas políticas. Finalmente, las ventas de viviendas pendientes de EE. UU. En octubre y los inventarios de energía de EE. UU. Completan la mañana anterior al lanzamiento del Libro Beige de la Fed de noviembre por la tarde.
EURUSD: los datos de los operadores minoristas muestran que el 38.8% de los operadores son netos con la proporción de operadores cortos a largos en 1.57 a 1. El número de operadores de larga duración es 20.3% más alto que ayer y 3.0% menor que la semana pasada, mientras que el número de operadores net-short es 11.1% más bajo que ayer y 0.8% más alto que la semana pasada.
Normalmente tomamos una opinión contraria al sentimiento de la multitud, y el hecho de que los operadores sean netos cortos sugiere que los precios del EUR / USD pueden seguir aumentando. El posicionamiento es menos neto-corto que ayer pero más corto de la semana pasada. La combinación del sentimiento actual y los cambios recientes nos da un sesgo de negociación mixta adicional del EURUSD.
El Congreso de EEUU no hace sus deberes aprobando una ley de impuestos, eso debería sumarse a la presión al alza y creo que el mercado debería seguir siendo muy alcista basándome no solo en eso, sino quizás en algún tipo de reforma más liviana. En última instancia, espero mucho ruido en el nivel de 1,20, pero, en última instancia, este mercado ha roto por encima de un gran patrón de base formado en los gráficos a más largo plazo. El euro ha estado históricamente barato desde hace algún tiempo y creo que los participantes del mercado continúan estando en un mercado en el que finalmente tendremos un patrón de comprar y mantener, como el que habíamos visto hace unos años. Recientemente hemos hecho lo que creo que es el comienzo de cambiar la tendencia bajista a más largo plazo.
El par EUR/USD extendió su declive semanal por unos pocos pips antes de la apertura de Wall Street y después de la publicación de múltiples figuras macroeconómicas procedentes de ambas orillas del Atlántico. La segunda estimación estadounidense del PIB del tercer trimestre resultó en 3.3%, por encima de la estimación anterior de 3.0% y en línea con las expectativas del mercado de 3.2%, aunque el índice de precios del PIB se mantuvo sin cambios en 2.1%. Además, resultaron sin cambios fueron los índices PCE, una señal de que la inflación todavía está rezagada.
El par EUR/USD ha fortalecido su declive en el mercado Forex esta tarde y sigue siendo pesado a pesar de un decepcionante ISM.
La fabricación ISM primavera abajo a 58.2 vs 58.4 espera y el 58,7 anteriormente.
Los sub-componentes del empleo y los precios pagados, defrauda también las expectativas, respectivamente, 59.7 y 65.5.
El par EUR/USD se había roto por debajo del soporte de la 1.1880 cayó a 1.1860 y permanece cerca del umbral siguiente al de la publicación.
Una ruptura por debajo de reforzar la presión a la baja, y la atención se convertiría en la parte inferior del canal que está sucediendo actualmente en 1.1840.
El precio bajó, ya que los especuladores alcistas evidentemente obtuvieron ganancias luego de que la escalada de varios meses había provocado que el EUR/USD alcanzara niveles de sobrecompra severa.
Pero dado que se respetó el nivel de resistencia a largo plazo en alrededor de 1.2040 / 50, es posible que ya hayamos visto el nivel alto. Dicho esto, el retroceso relativamente poco profundo de la alta y la acción del precio alcista posterior en el mes de noviembre me hace pensar que existe la posibilidad de que el EUR/USD pueda alcanzar un nuevo máximo cuando nos acercamos al final del año.
En caso de que el par EUR/USD rompa la zona de resistencia 1.2040 / 90, la próxima resistencia potencial a la observación es alrededor de 1.2350. Seremos rápidos en abandonar nuestra visión alcista en los recortes de precios parejos por debajo del mínimo de noviembre.
Frente al EUR, y de hecho contra la mayoría de sus principales rivales, con la excepción de la Libra que se elevó en la parte posterior de las conversaciones del mercado en una acuerdo del proyecto de ley Brexit, y la posibilidad de que el Reino Unido y la UE comiencen conversaciones comerciales antes de fin de año.
El par EUR/USD comenzó la semana con un tono suave, tocando fondo el jueves en 1.1808, pero recuperándose después hasta 1.1940, para finalizar la semana en 1.1860. Hubo múltiples titulares políticos y macroeconómicos, pero no hubo una correlación clara entre esos titulares y los movimientos del mercado. La inflación europea fue más débil de lo esperado, pero según Markit, la manufactura creció a niveles casi récord en octubre pasado.
La parte más importante del informe de empleo es la cifra de crecimiento salarial, no la cifra de puestos de trabajo. Llegando a + 2.5% (a / a) sin cambios, parece haber poca evidencia de que la economía en "pleno empleo" esté haciendo mucho para generar salarios más altos y, por lo tanto, inflación. La baja inflación sostenida por debajo del objetivo de la Fed a más del 2% a mediano plazo puede dar a los operadores una pausa para proyectar el cronograma de subida de tasas de la Reserva Federal.
En lo que respecta a las alzas de tasas a corto plazo , este informe ha tenido un impacto mínimo . Las expectativas de las tasas de los fondos federales continúan a los precios en marzo de 2018 para un movimiento de la tasa, con las cuotas de alza se mantienen en 80% después de los datos . En general, el informe de nóminas no agrícolas de EE. UU. De diciembre fue una mezcla que no mejora la posición del dólar estadounidense, ni funcional ni técnicamente.
El mercado seguirá subiendo a largo plazo y aprovechar las caídas puede ofrecernos valor en un mercado que creo que finalmente continuará con la actitud alcista general. El nivel de 1,25 es el siguiente número psicológico y, como recientemente hemos roto por encima de la bandera alcista en el gráfico semanal, parece probable que continuemos subiendo mucho más. El nivel de 1,19 es el piso y esencialmente el fondo de la tendencia alcista. Si rompemos por debajo de ahí el par tendrá serios problemas. Hasta entonces, solo estoy buscando comprar.