El EUR/USD subió durante la sesión asiática

El par EUR/USD pasó la semana pasada probando el escote del patrón H & S, rechazado de nuevo el viernes después de NFP
Las pérdidas pueden no venir en una ola masiva de ventas, pero se anticipa debilidad
Niveles de soporte y resistencia para ver durante la próxima semana
Para obtener una perspectiva técnica y fundamental a largo plazo sobre EUR/USD, consulte el pronóstico
Hemos pasado mucho tiempo en las últimas semanas discutiendo el patrón de desarrollo y ahora confirmado de "cabeza y hombros" en EUR/USD. Llegamos la semana pasada con la expectativa de que, con base en el quiebre del 'escote' de la formación H & S, veríamos más ventas por delante. Si bien las últimas cinco sesiones tuvieron pocos cambios netos, un par de rechazos en la resistencia del 'escote' el jueves y luego del informe de empleos del viernes en Estados Unidos sugieren que las ventas están en camino.

En la parte superior, busque el área 11660/90 para actuar como una resistencia formidable. Si vemos una protuberancia más alta más allá del "escote", las implicaciones bajistas del patrón permanecerán intactas, pero un impulso más allá de la línea de tendencia que conecta el máximo de septiembre con el "hombro derecho" sería motivo de precaución para mantener un sesgo bajista.

Mirando más bajo, el primer nivel de soporte se ubica en el mínimo de 10/27 en 11574, que en un quiebre colocará al euro firmemente por debajo del máximo de 2016 de 11616. El siguiente es el paralelo inferior ligado a la línea de tendencia del Sep. alto, y actualmente llega a los 11400s altos. No se considera como la forma de apoyo más firme, ya que corre en la dirección de la tendencia, pero podría proporcionar un piso suficientemente firme para permitir un rebote.

La venta tendrá que intensificarse para que veamos un empujón hacia abajo en el próximo conjunto de niveles significativos la semana que viene, pero con el impulso los máximos de swing tallados durante 2016 entrarán en juego en 11429, 11366 y luego en 11298. Los 200 días MA está aumentando a mediados de la década de 11200 en este momento, pero probablemente estará en la 11300 por el precio del tiempo y la media móvil convergen. El 'objetivo de movimiento medido' (MMT) para la formación de H & S es ~ 11240, que se obtiene al restar la altura del patrón de la línea del escote.

En el seminario web "Convirtiéndonos en un mejor comerciante" del jueves discutimos los patrones clásicos de gráficos de reversión, y miramos el EURUSD "cabeza y hombros" como uno de nuestros ejemplos en vivo. Únete a mí a las 930 GMT del jueves, 16 de noviembre para una discusión sobre los patrones de estilo neutral y de continuación

La Reserva Federal, por otro lado, probablemente aumentará los tipos de interés varias veces, y eso debería seguir generando un flujo de dinero hacia Estados Unidos. Creo que los rallies ahora ofrecerán oportunidades de venta y que el nivel de 1.17 debería ser un techo en el mercado. En general, creo que continuaremos luchando para subir, pero si rompemos por encima de 1.1725, eso supondría un cambio de tendencia y podría hacer que el mercado proyecte hacia el nivel de 1.21. Sin embargo, creo que Mario Draghi asustó un poco al mercado y eso es exactamente lo que se necesitaba para cambiar las cosas. Creo que el nivel de 1.13 será un gran apoyo y por eso será difícil romper por debajo de ahí. Si lo hacemos, el mercado probablemente caerá al nivel de 1.10, que por supuesto es un nivel de soporte estructural. Con lo que podremos contar seguro es con la volatilidad.

El euro, por otro lado, se desplomó tras el anuncio de política monetaria del Banco Central Europeo. El BCE ha reducido su programa de compra de activos en 30.000 millones de EUR a partir de enero y continuará comprando bonos a este ritmo hasta septiembre de 2018. Aunque esto era exactamente lo que la mayoría de los economistas esperaba, fue algo menos de lo que algunos alcistas del euro habrían esperado. Y lo que es más importante, el BCE ha afirmado que mantendrá los tipos de interés en los niveles actuales más allá de la expiración del programa de expansión cuantitativa. Eso significa que la primera subida no será hasta octubre de 2018.

Pero todo esto dejó de importar en cuanto Draghi dejó claro que los tipos de interés no van a subir de momento. El mercado ignoró completamente sus comentarios positivos sobre el crecimiento, el pequeño aumento de los salarios y la visión del BCE acerca de que inflación subyacente subirá gradualmente a medio plazo. El EUR/USD dejó atrás el nivel de 1,1700 y parece dispuesto a alcanzar la próxima cifra redonda (1,1600).

La fuerte caída en AUD el viernes pasado fue inesperada. No hay señales de estabilización y, a partir de aquí, una caída por debajo del fuerte soporte de 0.7630 no sería sorprendente. Dicho esto, es improbable que el próximo soporte en 0.7600 esté seriamente amenazado. La resistencia está en 0.7670 pero el nivel más fuerte está más cerca de 0.7695 ".

Próximas 1-3 semanas: "Cambiamos de una postura bajista a neutral el viernes pasado y no hay cambio en la vista. Dicho eso, el brusco y rápido retroceso fue inesperado. Por ahora, seguimos esperando que el rango de comercio sea probable en un rango inferior de 0.7600 / 0.7730 (en lugar de 0.7630 / 0.7770 esperado anteriormente). Mirando más allá, solo un cierre diario por debajo de 0.7600 sugeriría que el AUD ha vuelto a entrar en una fase bajista ".

El par EUR/USD cotiza a la baja en el ecuador de la sesión. El par de Forex sigue a la baja después de la fuerte venta del viernes impulsada por el informe de nóminas no agrícolas de EEUU. Aunque el número de nóminas y de salarios salió por debajo de las previsiones, las revisiones del mes anterior fueron suficientes para mantener a la Fed en camino de aumentar los tipos de interés en diciembre.

La tendencia principal es bajista en el gráfico diario. La acción del precio anterior ha hecho de 1.1690 un nuevo máximo principal. Un movimiento a través de este nivel cambiará la tendencia principal a alcista. Un movimiento a través de 1.1573 indicará una reanudación de la tendencia bajista.
El par EUR/USD también se está negociando en el lado débil de un nivel de Fibonacci mayor en 1.1610. Este nivel ahora es resistencia.

Según el precio actual en 1.1590 y la acción del precio anterior, es probable que la dirección del EUR/USD sea determinada por la reacción de los traders al nivel de Fibonacci en 1.1610.
Un movimiento sostenido por debajo de 1.1610 señalará la presencia de vendedores. Esto podría desencadenar una aceleración al mínimo principal en 1.1573. Este es también el detonante para una fuerte ruptura al siguiente ángulo de tendencia ascendente a largo plazo en 1.1532.
Superar 1.1610 y mantener el movimiento señalará el regreso de los compradores. Si esto crea suficiente impulso alcista, el par EUR/USD podría subir al siguiente ángulo descendente en 1.1650.
Vigile la acción del precio y el flujo de órdenes en 1.1610 durante toda la sesión. La reacción de los traders a este nivel nos dirá si los vendedores están aumentando la presión o si los compradores han regresado.

El euro retrocedió en Europa el martes después de las noticias de ventas minoristas de la Zona Euro mejores a las esperadas en septiembre, pero una caída mayor a la prevista en la producción industrial alemana. Las cifras contribuyeron a una caída en el par EUR/USD, pero es probable que la dirección futura del par dependa más de los eventos y datos en los EE. UU. Que de la zona euro.

La producción industrial alemana cayó dos veces más rápido que el mes / mes previsto en septiembre, cayendo un 1,6% en vez de un 0,8% después del impresionante aumento de 2,6% en agosto. El Ministerio de Economía alemán puso el crecimiento en el tercer trimestre en su conjunto en un 0,8% y dijo que debería haber más aumentos en los próximos meses.

EUR/USD sigue siendo bajista: el precio está por debajo del sobre diario de 8, 13 y 21 EMA, con tendencia tanto MACD como estocástica en territorio bajista: la combinación del objetivo cabeza / hombro de EUR/USD golpear al mismo tiempo que el índice DXY se está ejecutando en la resistencia clave puede significar que la reciente tendencia alcista del dólar podría ser debido a una pausa.
Por otro lado, tanto USD/CHF como USD/JPY mantienen estructuras técnicas optimistas gracias a que los rendimientos de EE. UU. Permanecen elevados (particularmente el rendimiento a 2 años, que el Banco de Pagos Internacionales, el banco central de bancos centrales, ha identificado como la tasa de interés más influyente a lo largo de la curva de rendimiento en términos de determinar las tasas de cambio de divisas).

EUR/USD
No ha sucedido mucho en términos de eventos económicos de EEUU durante las últimas 24 horas, por lo que el par continúa operando de manera lenta y estable. Debido a que es un nuevo día de la semana, no se puede leer mucho sobre lo que está sucediendo en los mercados, mientras los traders se posicionan para eventos de noticias y operaciones para el resto de la semana.
Mirando para el resto del día, tenemos un discurso del presidente del BCE, Draghi, durante la sesión de Londres, donde se espera que toque la política monetaria. El BCE ha logrado mantener el euro débil prolongando el programa de flexibilización cuantitativa y creemos que no les importaría si el euro sigue siendo débil. Pero los datos de la Eurozona continúan arrojando datos fuertes y por lo tanto podría ser un trabajo difícil para Draghi mantener el euro bajo control mucho tiempo, a menos que la fortaleza del dólar aumente pronto.

Los rendimientos de los bonos del tesoro estadounidense a 10 años subieron de 2.30% a 2.33%, y los rendimientos de 2 años subieron de 1.63% a 1.64%, convirtiendo a otro en un nuevo récord desde octubre de 2008. Los rendimientos de los futuros de los fondos federales siguieron apuntando a una subida de la Fed en diciembre.

El par EUR/USD se mantuvo en un estrecho rango de 1.1580-1.1610 mientras que Sterling intentó recuperarse, en una corrección menor, de 1.3086 hasta 1.3121. Una vez más, la política del Reino Unido pesa sobre la libra esterlina con la renuncia de Priti Patel (el ministro de Ayuda del Reino Unido renuncia en lugar de rescatar). Todo esto fue un impulso a la cruz que aumentó de 0.8797 a 0.8862, un movimiento que comenzó en el comercio europeo. Mientras tanto, la próxima ronda de negociaciones de Brexit está programada para el jueves y el viernes.

El par EUR/USD estuvo en una posición débil la mayor parte de la jornada de ayer y cayó hacia la zona de 1,1550. El dólar fue una de las monedas más fuertes de ayer y, como logró mantenerse estable, las demás monedas comenzaron a caer a su alrededor. El dólar ha logrado mantenerse estable en las últimas semanas, a pesar de la inestabilidad de los datos entrantes a medida que el mercado descuenta una subida de tipos.
El EUR/USD Baja Ante La Presión Del Dólar
El euro, por otro lado, ha estado bastante débil desde que el BCE anunció una extensión del programa de QE hace una semana e, incluso ayer, el presidente del BCE no dijo nada específico sobre la extensión en su discurso. Se ha convertido en una política de muchos países manteniendo deliberadamente sus monedas débiles como una cuestión de política, ya que ayuda a su economía y, por lo tanto, el BCE debería estar contento con el debilitamiento reciente del euro, especialmente teniendo en cuenta que los datos entrantes han sido fuertes.

Por otro lado, el dólar ha estado ganando terreno a medida que el mercado continúa creyendo que la Fed subirá los tipos en diciembre. La información no ha sido muy útil, pero al mercado no parece importarle demasiado. Además, el dólar ha recibido un buen apoyo debido al nuevo plan de reforma fiscal que está en proceso. También hay informes de que el plan de reforma fiscal podría demorarse un año y las cosas siguen siendo inciertas en ese sentido.
De cara al resto del día, no tenemos noticias importantes de EEUU ni de la zona euro y, por lo tanto, podemos esperar cierta consolidación en torno a 1,16. Esperamos que la consolidación sea alcista, a medida que la fortaleza del dólar comienza a ceder un poco, por lo que el euro debería poder beneficiarse de ello.

El par EUR/USD hizo muy poco durante la jornada del miércoles, ya que seguimos rebotando alrededor del nivel de 1.16. Creo que el nivel de 1.17 es esencialmente el techo, ya que es muy probable que haya mucha memoria de mercado en esa zona. Francamente, este fue el cuello roto del patrón de cabeza y los hombros en el gráfico diario y es una zona en la que tengo un gran interés. Si intentamos subir al nivel de 1.17, creo que habrá una gran cantidad de presión bajista. Al mismo tiempo, tenemos al dólar saliendo del patrón de cabeza y hombros inverso, mostrando la correlación inversa con este gráfico.

La ruptura de este patrón proyecta al nivel de 1.13, pero probablemente tendrá que ser paciente para ver que el mercado llega finalmente a esa zona. Parece probable que el Banco Central Europeo mantenga su política monetaria muy flexible en el futuro cercano y creo que el mercado está comenzando a tomar medidas al respecto. En el otro lado del Atlántico, tenemos a la Reserva Federal, que probablemente elevará las tasas de interés varias veces más tarde este año. También está el problema con un mercado bursátil exuberante. Eso generalmente ayuda al dólar estadounidense cuando se desploma, y existe la posibilidad de que podamos lograr eso relativamente pronto. Debido a todo esto, creo que el par EUR/USD no puede comprarse hasta que cerremos por encima del nivel de 1.17 en un cierre diario. Mientras tanto, creo que los rallies a corto plazo ofrecerán oportunidades de venta en señales de agotamiento.

El par EUR/USD hizo muy poco durante el día del miércoles, ya que seguimos golpeando alrededor del nivel de 1.16. Creo que el nivel 1.17 anterior es esencialmente el "techo" en el mercado, ya que es muy probable que haya mucha memoria del mercado en esa área. Francamente, este es un área que fue el escote de la cabeza y los hombros en el gráfico diario que se ha roto, y ese es un área en la que tengo un gran interés. Si tratamos de unirnos al nivel 1.17, creo que habrá una cantidad extrema de presión bajista. Al mismo tiempo, tenemos el Índice del Dólar Estadounidense saliendo de la cabeza y los hombros inversos, que es la correlación directa negativa con esta tabla.

El número de título de la cabeza y los hombros se rompen es el mango 1.13. Sospecho que finalmente es a dónde vamos a terminar, pero probablemente tendrá que ser paciente para ver que el mercado llegue a esa área. Parece probable que el Banco Central Europeo mantenga su política monetaria muy relajada en el futuro cercano, y creo que el mercado está comenzando a tomar medidas al respecto. En el otro lado del Atlántico, tenemos la Reserva Federal que probablemente elevará las tasas de interés varias veces más tarde este año. También está el problema con un mercado bursátil exuberante. Eso generalmente ayuda al dólar estadounidense cuando se desploma, y ​​existe la posibilidad de que podamos lograr que eso ocurra relativamente pronto. Debido a estas razones, creo que el par EUR/USD no puede comprarse hasta que cerremos por encima del nivel 1.17 en un cierre diario. Mientras tanto, creo que los mítines a corto plazo son oportunidades de venta por agotamiento

El dólar refleja la misma falta de entusiasmo. A pesar del notable quiebre técnico observado hace algunas semanas, motivado por la decisión de la tasa del BCE, no ha habido un seguimiento significativo. De hecho, el rango de 8 días en el DXY Dollar Index es el más pequeño desde el 3 de mayo, que fue en sí mismo un breve colapso en la actividad que solo se remonta a agosto de 2014. Esto hace poco para mejorar el atractivo comercial de un par como EUR / USD - que está en el lado de la acción de un salto técnico - mucho menos USD / JPY que parece organizado para un movimiento técnico propio (ya sea limpiando un amplio rango de 2017 o moviéndose con propósito nuevamente dentro de ese patrón de congestión). Este velo de restricción es un fenómeno en todo el mercado. Deberíamos aplicar las mismas expectativas de que será difícil cobrar el movimiento por cualquier divisa, o incluso por activo, como lo ha sido para Dollar y S & P 500, particularmente sin una motivación fundamental. Las cruces Euro son un lugar importante para recordar estas condiciones, ya que las parejas van desde EUR / JPY a EUR / AUD con una apariencia puramente técnica.

El par EUR/USD ha logrado rebotar alrededor de 20 pips desde el mínimo de la sesión, pero permaneció confinado dentro de un estrecho rango de negociación durante la sesión inicial de NA.

Actualmente manteniéndose marginalmente por encima de mediados de 1.1600, el par luchó por un sesgo direccional firme y se mantuvo limitado por debajo de un importante punto de quiebre de soporte, ahora convertido en resistencia, cerca de la región 1.1670-80.

Una buena recuperación en la demanda del dólar estadounidense, liderada principalmente por la última ola vendedora liderada por el Reino Unido en la Libra esterlina mantuvo a raya el movimiento de recuperación estable de la pareja desde los mínimos de más de 3 meses tocados la semana pasada.

Una fuerte caída en los rendimientos de los bonos del Tesoro de los EE. UU., Junto con las preocupaciones sobre la esperada ley de reforma tributaria de Estados Unidos, no proporcionaron ningún impulso adicional al dólar y ayudaron a limitar cualquier caída inmediata para el mayor.

El modesto repunte del par desde los mínimos de la sesión también podría atribuirse a una cierta fuerza impulsada por la cruz, con el cruce EUR / GBP saltando a más de una semana, más allá del mango 0.8900.

Con un expediente económico vacío de los EE. UU., El foco de los inversores seguiría pegado al progreso sobre la legislación fiscal de EE. UU. Y la dinámica de rendimiento de los bonos de EE. UU.

Niveles técnicos para mirar

Es probable que una ruptura convincente a través de la barrera 1.1670-80 eleve el par más allá del asa 1.1700 hacia la barrera SMA de 100 días cerca de la región 1.1725-30.

Alternativamente, un deslizamiento por debajo del nivel 1.1630, que lleva a un quiebre posterior por debajo del 1.1600, haría que el par sea vulnerable para desafiar el soporte de mínimos de varios meses cerca de mediados de 1.1500 antes de caer finalmente en la marca psicológica clave de 1.15.

El par EUR/USD cotiza a la baja poco antes de la apertura de Estados Unidos. El par de divisas cotiza dentro del rango del viernes, lo que señala indecisión del inversor y volatilidad inminente. El euro podría fortalecerse frente al dólar estadounidense si la demora en la reforma tributaria sigue siendo un problema o si los inversores sienten que las diferencias entre las propuestas de la Cámara y del Senado van a llevan a un debate prolongado.

El par subió el martes luego de la persistente presión de venta alrededor del dólar, lo que obligó al índice del dólar estadounidense (DXY) a visitar el área de mínimos de la sesión en torno a 94.40.

El EUR también se mantiene respaldado por los resultados auspiciosos de la encuesta ZEW, que mostró que el sentimiento económico de la UME avanzaba a 30.9, mientras que el sentimiento económico en Alemania perdió el consenso en 18.7 para el mes actual.

Otros datos de la zona del euro mostraron cifras preliminares del PIB, con la expectativa de que la zona euro se expandiera a un ritmo anualizado del 2,5% en el período julio-septiembre y del 0,6% intertrimestral, y ambas impresiones coincidieran con las previsiones.

Todavía alrededor de EUR, el presidente M.Draghi defendió la implementación de la orientación hacia adelante en el panel de política del BCE de hoy.

En el espacio de datos de EE. UU., St. Louis Fed J.Bullard (2019 votante, centrista) y Atlanta Fed R.Bostic (2018 votante, centrista) debieran hablar más adelante en la sesión de NA, junto con los precios al productor de octubre.

Niveles de EUR / USD para ver

Por el momento, el par subió un 0.42% en 1.1716 y un rompimiento de 1.1725 (máximo 14 de noviembre) abriría la puerta a 1.1732 (sma de 100 días) y luego a 1.1796 (sma de 55 días). Por otro lado, el próximo soporte emerge en 1.1631 (sma de 10 días) secundado por 1.1555 (mínimo 7 de noviembre) y finalmente 1.1448 (máximo 30 de junio). Además, el Indicador de Confluencias Técnicas (TCI) de **Street está notando una importante zona de soporte a mediados de 1.1600, donde se sientan las Bandas de Bollinger y un par de retrocesos de Fibo.

EUR / USD: la Cámara de Representantes de EE. UU. Aprueba la factura de impuestos
Visión macroeconómica:

Los republicanos del Congreso tomaron medidas importantes el jueves hacia la revisión del código tributario estadounidense, con la Cámara de Representantes aprobando un amplio paquete de recortes de impuestos, y un panel del Senado avanzando su propia versión de la legislación buscada por legisladores de alto rango y el presidente Donald Trump.

La votación de la Cámara cambió el debate fiscal al Senado, donde un panel de redacción de impuestos terminó el debate y aprobó un proyecto de ley el jueves por la noche. Esa medida ya ha encontrado resistencia de parte de algunos de los rangos republicanos. Se espera una acción completa del Senado después de las vacaciones de Acción de Gracias de la próxima semana.

Lo suficiente como para descarrilar la legislación, han estado hablando en privado sobre la oposición al proyecto de ley porque inflaría el déficit federal, según un informe de la revista Time.

Trump, quien aún busca su primera gran victoria legislativa desde que asumió el cargo en enero, acudió al Capitolio de Estados Unidos justo antes de la votación de la Cámara para instar a los republicanos a aprobar el proyecto de ley de impuestos, que los demócratas llaman un regalo para los ricos y las empresas.

El Congreso no ha revisado exhaustivamente el extenso código impositivo de los Estados Unidos desde que el republicano Ronald Reagan fue presidente. La medida de la Cámara de Representantes no es tan exhaustiva como el paquete de Reagan de 1986, pero desde entonces es más ambiciosa que cualquier otra.

El EUR/USD perder mínimos en la zona de los 1,16 y no conseguirlo, el martes inició un rebote largo con volumen largo considerable pero no de giro. Dicho rebote ha servido para dejar algo más claras las zonas de resistencia a las que se enfrenta el valor, al unificarse prácticamente toda la caída previa y por lo tanto debemos tener muy clara cuales son y cómo debe actuar el precio y nuestro volumen en ellas. Además, sirvió para que el valor superara la SMA de 30 en gráfico diario. La primera de ella es la zona de los 1,19 donde está el Fibonacci 61,8% de la caída previa. La siguiente es la zona de los 1,2, puesto que ya demostró desde finales de agosto a finales de septiembre pasado que era zona de resistencia dura. En dicha zona tenemos el Fibonacci 76,4% y además la resistencia por precio de los 1,20 mencionados. Los largos pasan pues por la entrada de más volumen largo en la superación de dichas zonas.

La pasada semana y en gráfico semanal aún marcaba todo corto, ahora mismo ya tenemos tres de cuatro señales marcando ya largo, poco pero largo. Por lo tanto, estemos atentos a dicha posibilidad.

Todo ello se supone que ocurre porque está el par a la espera de la tan cacareada reforma fiscal del Presidente Trump y por lo tanto será lo que determine claramente el sentido del valor.

Como hemos comentado últimamente y vista la situación actual, que cuanto menos es muy impredecible, puede producirse en cualquier momento un giro importante, por lo que toda precaución y seguimiento de cerca se hace inevitable.

En nuestro vídeo análisis de hoy encontrará las zonas claves a contemplar y una más extensa explicación.

El par EUR/USD se ha mostrado picado durante la sesión de negociación del viernes, subiendo ligeramente y rompiendo por encima del nivel de 1,18. Sin embargo, caímos desde allí y parece que íbamos a cerrar el día casi sin cambios. Romper por encima del nivel de 1,17 fue un desarrollo bastante significativo, y creo que se debe prestar atención a eso. Este fue el cuello del patrón de cabeza y hombros en el gráfico diario que se había roto a la baja y el hecho de que el par se diese la vuelta y rompiera de nuevo por encima de él es una señal muy fuerte para el EUR. Creo que uno de los mayores catalizadores de este movimiento ha sido la falta de un proyecto de ley de impuestos del Congreso de EEUU y, si siguen demorándolo, es probable que sigamos viendo a los compradores entrando en este mercado. Sin embargo, tenga en cuenta que el BCE está buscando extender la flexibilización cuantitativa, por lo tanto, aunque la reforma fiscal pese en el dólar, todavía hay un poco de lastre en el EUR.

El mercado debería proyectar hacia el nivel de 1,20 y luego al nivel de 1,21. Los retrocesos al nivel de 1,17 deberían encontrar un gran apoyo y creo que, si podemos mantenernos por encima de ese nivel, el mercado se mostrará muy saludable. Si rompemos por debajo del nivel de 1,1650, el mercado debería ir al nivel de 1,13, que es el nivel de retroceso de Fibonacci del 50% del movimiento más grande. Creo que prestar atención a estos dos niveles será crucial para lo que hagamos en este mercado. Una cosa con la que creo que puede contar es la volatilidad

Los signos de un cambio a corto plazo en el comportamiento EUR / USD están comenzando a aflorar ya que el Índice de fortaleza relativa (RSI) también parece estar saliendo de una formación bajista, pero la cuenta del Banco Central Europeo (BCE) de la reunión de política monetaria de octubre podría generar vientos en contra para la moneda única ya que el Consejo de Gobierno lleva el programa de flexibilización cuantitativa (QE) al 2018. Comentarios recientes del presidente Mario Draghi sugieren que la central mantendrá la puerta abierta para apoyar aún más la unión monetaria ya que las compras de activos están programadas para correr "hasta fines de septiembre de 2018, o más allá, de ser necesario", y un lote de comentarios pesimistas puede sacudir el reciente rebote en EUR / USD ya que el banco central parece no tener prisa por normalizar la política monetaria.

Sin embargo, una disidencia creciente en el BCE podría apuntalar la moneda única como una economía más fuerte de la zona del euro y la disipación de los riesgos deflacionarios apuntalan una mayor confianza en que el objetivo de inflación del Consejo de Gobierno se logrará en el mediano plazo, y el el banco puede cambiar gradualmente su tono en los próximos meses a medida que el presidente Draghi & Co. comienza a reducir el ciclo de relajación.

EUR / USD, por defecto de mantener una ponderación de ~ 57% en el DXY, está forjando una 'bandera de toro'. La clave para el euro es el área 11660/700 como soporte. Será importante mantener si la perspectiva es seguir siendo constructiva, ya que un quiebre fuerte a continuación aumentará significativamente las probabilidades de que veamos otra pierna más baja. Para ganar ímpetu, se necesita una operación de imagen más grande en los 11900. El GBP / USD está atascado en un rango entre ~ 13000 y 13300. AUD / USD y NZD / USD continúan cayendo más abajo en el agujero del conejo. Las líneas de tendencia a largo plazo que se remontan a 2016 y 2009, respectivamente, se consideran objetivos potenciales antes de que pueda comenzar un rebote sostenible. USD / JPY continúa con su secuencia bajista de mínimos y bajos-altos. Todavía mirando a 11160/75 como un área importante de soporte específico.

El euro, las cifras de PMI para noviembre se publicarán después de que el PMI manufacturero haya aumentado constantemente durante 2017 y haya alcanzado 58.5 en octubre desde 58.1 en septiembre, señala el equipo de investigación de Danske Bank.

Cotizaciones clave

"Ahora está muy cerca del pico de 59.0 post crisis alcanzado en febrero de 2011. Mientras los indicadores de expectativas de la encuesta apuntan a mayores incrementos con la creciente confianza del consumidor y las altas expectativas de Ifo y ZEW, esperamos un aumento moderado ya que la apreciación del euro en 2017 podría han comenzado a actuar como un obstáculo en los pedidos de exportación. Por lo tanto, esperamos que el PMI manufacturero aumente a 58.7 y que el PMI de servicio aumente a 55.2 ".

Los mercados de futuros EUR, los intereses abiertos aumentaron en más de 7K contratos el miércoles frente a los últimos 465.307 contratos del martes. En la misma dirección, el volumen aumentó moderadamente en casi 11.6K contratos.

EUR/USD reabre la puerta para una prueba de 1.20

El movimiento ascendente de ayer en EUR/USD se ha visto reforzado al aumentar el interés y el volumen abiertos, allanando el camino para una posible prueba de niveles más altos en el corto plazo, mientras que otra visita al manejo psicológico 1.2000 no está descartada.

El par EUR/USD se movió lateralmente al comienzo de la sesión del miércoles, pero luego subió ligeramente, solo para darse la vuelta y caer hacia el precio de apertura, antes de recuperarse una vez más. Mientras escribo esto, estamos probando el nivel de 1,18, un área que tiene cierta importancia. Creo que vamos a seguir subiendo, ya que romper por encima del cuello del patrón de cabeza y los hombros en el gráfico diario fue una señal muy fuerte y también creo que hay muchas preocupaciones cuando se trata del Congreso de EEUU y si puede aprobar la reforma tributaria. Dicho esto, también tenemos la flexibilización cuantitativa del BCE y eso, por supuesto, pesa en el euro. En última instancia, creo que este par sigue siendo inestable, pero también tengo una bandera alcista marcada en el gráfico semanal que sugiere que podríamos ir a los 1,32. A más largo plazo, se ha convertido en mi objetivo.

Creo en la compra en los retrocesos y caídas y reconozco que podríamos seguir viendo agitación, ya que el par tiende a moverse por titulares y, por supuesto, a ser manipulado por el trading algorítmico. Si rompemos por debajo del nivel de 1,17, eso sería una señal muy bajista y podría enviar este mercado mucho más a la baja. Sin embargo, eso parece menos probable después de la acción del miércoles, ya que muestra la fuerza del soporte y de los compradores que se encuentran por debajo. Reconozco que el nivel de 1,21 es una gran resistencia, por lo que es posible que tengamos que retroceder varias veces para acumular el impulso necesario para finalmente superar ese nivel. Una vez que lo consigamos, tendremos más una situación de “comprar y mantener”.

El euro está luchando por lograr un progreso al alza después de empujar la resistencia pasada que había definido la tendencia a la baja frente al dólar estadounidense desde principios de septiembre. La ruptura sugirió que el avance dominante de 2017 volvió a estar en juego, pero el seguimiento se ha cortado antes de la cifra de 1.19, al menos por ahora.

Desde aquí, un cierre diario por encima del soporte convertido en resistencia en 1.1857 abre la puerta a un desafío de la expansión de Fibonacci del 23.6% en 1.1967. Alternativamente, una reversión por debajo del área 1.1662-79 (mínimo del 17 de agosto, retroceso del Fibra 23.6%) allana el camino para una nueva prueba del mínimo del 7 de noviembre en 1.1553.

Los precios están muy cerca de la resistencia inmediata como para justificar el ingreso corto desde una perspectiva de riesgo / recompensa. Por otro lado, la ausencia de una señal reversible bajista accionable advierte en contra de tomar el lado corto. Con esto en mente, optar por las líneas laterales parece más prudente hasta que se presente una mejor configuración comercial.

El par EUR/USD apenas registró variaciones y se situó en el nivel de 1,1794, mientras que el GBP/USD avanzó un 0,42% hasta 1,3272.

La confianza en el euro se vio debilitada después de que la canciller alemana Angela Merkel anunciara su fracaso a la hora de formar un Gobierno de coalición, suscitando preocupaciones en torno a que puedan convocarse nuevas elecciones.

El Partido Demócrata Libre abandonó inesperadamente la mesa de negociación el domingo, dejando al grupo conservador de Merkel y al partido verde sin acuerdo alguno de coalición.

Si no se consigue formar ningún gobierno, el presidente alemán Frank-Walter Steinmeier podría convocar nuevas elecciones. La canciller Merkel se reunirá con el presidente en el transcurso de la jornada de este lunes.
Por otra parte, el yen y el franco suizo se han mantenido estables, situándose el par USD/JPY en el nivel de 112,14 y el USD/CHF en 0,9892.
El dólar australiano apenas registró variaciones, situándose el par AUD/USD en el nivel de 0,7564, mientras que el NZD/USD se ha apuntado un alza del 0,25% hasta 0,6833.
Mientras, el par USD/CAD ha subido un 0,09% hasta el nivel de 1,2771.

Las próximas dos sesiones, ya que el Congreso de Estados Unidos está en el foco. La incapacidad de aprobar la legislación tributaria debe seguir pesando en el valor del dólar. Si ese va a seguir siendo el caso, entonces obviamente este es un mercado que no se puede vender. Actualmente, parece que el mercado está preparado para extender los rallies en el futuro, pero una cosa que debe tener en cuenta es que la liquidez habría sido un problema hacia el final del viernes, por lo que el movimiento puede haber sido un poco exagerado. Una vez que la liquidez vuelva al mercado, podemos ver un comercio más agitado, pero sigo creyendo en la salud general de este rally, ya que esta semana ha sido muy buena para los compradores. Al aumentar su posición en los descensos, deberían poder tener una posición grande para la ruptura final.

El par EUR/USD estuvo en una prisa desgarradora en los últimos 3 días de la semana pasada y también cerró la semana de una manera bastante fuerte por encima de la zona de 1,1920. Continúa negociándose fuertemente en este escrito, aunque esta mañana ha habido una ligera corrección en los precios. Queda por ver cómo se desarrolla esto el resto del día, ya que el movimiento alcista en el par se produjo en momentos de poca liquidez.

El EUR/USD Subiendo Con Prisa
El dólar se debilitó en todo el tablero desde el lanzamiento de las actas del FOMC, que resultaron más moderadas de lo que esperaba el mercado. Si bien el mercado esperaba ver algún indicio sobre los futuros aumentos de tipos en 2018, los miembros de la Reserva Federal decidieron dejar esa responsabilidad a los datos entrantes y dijeron que los aumentos de tipos dependerán de que los datos entren con fuerza. Con Yellen también dejando su cargo a principios de año, el mercado pasa por momentos de incertidumbre para el dólar y esto llevó a una venta de dólares que ayudó al euro a recuperarse.

El EUR/USD de ayer contenía 2 puntos de precio por encima, 1.1960 y 1.1979. El EUR/USD se revirtió en 1.1960 y se desató 18 horas después a 1.1885. La asistencia más baja de ayer fue el resultado de los descansos en 1.1942 y 1.1913. Una vez que se rompió 1.1913, el EUR pudo viajar más bajo para un movimiento general de 75 pips.

El objetivo de ayer fue 1.1879 basado en este modelo en particular, pero se mencionó que 1.1879 posiblemente se quedaría muy por debajo de su objetivo. El comercio de ayer fue marcado como perfecto y para miles de millones de nuevos lectores, cada operación es perfecta ya que seguiremos siendo operadores comerciales serios años más tarde. Los intercambios son juegos de ping pong, rutas de precios estadísticos como yo lo llamo, ya que tomamos longs y shorts continuamente. En cuestión, los comentarios de volatilidad de ayer.