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Los precios del oro rompieron a la baja significativamente durante la sesión del lunes, cerrando en la apertura del lunes. Ahora estamos acercándonos al nivel de 1300 dólares, que es una barrera de apoyo significativa basada en la consolidación anterior. Creo que veremos un intento significativo de recuperar el mercado en esa zona, pero tendría que esperar algún tipo de acción de apoyo para empezar a comprar.
Es probable que sigamos viendo a los vendedores entrar en los rallies, ya que los mercados están superando la aversión al riesgo reciente, lo que por supuesto es malo para el oro en sí. Sin embargo, no hará falta mucho para hacer cambiar de actitud otra vez, ya que la situación norcoreana continúa causando temores. El gap de arriba, que está cerca del nivel de 1320 dólares, podría ser llenado. Sin embargo, es probable que llegar allí requiera mucho trabajo.
Una ruptura por debajo del nivel de 1300 dólares sería una señal muy bajista, ya que sería una reentrada a la zona de consolidación donde habíamos estado atrapados bastante tiempo. Es debido a la resistencia anterior en esa zona que creo que los compradores probablemente volverán cerca de ese nivel.
El trading a corto plazo dominará los mercados y que los vendedores vendrán para aprovechar esos rallies a corto plazo a medida que surjan. Sin embargo, también reconozco que los mercados probablemente se mostrarán muy volátiles mientras los traders están entrando y saliendo.
El último par de días han sido muy negativos y creo que probablemente va a ser un tema en el futuro. Si superamos el nivel de 1320, entonces estaría convencido en la eficacia de la tendencia alcista. Mientras tanto, creo que este mercado va a seguir muy volátil y ruidoso y, francamente, no culparía a ninguno de ustedes por permanecer al margen, ya que probablemente podría causar daños a las cuentas de trading.
Los precios del oro alcanzaron su nivel más bajo en casi 4 semanas el jueves, con los traders reaccionando a un dólar estadounidense que subió fuertemente la sesión anterior. El tono del mercado es bajista en respuesta a una Reserva Federal optimista.
Los futuros del oro para diciembre en Comex terminaron la sesión a 1294,80 dólares, dejándose 21.60 dólares o un -1.64%.
Oro Gráfico Diario
Otros obstáculos para el oro en el corto plazo incluyen la legislación sanitaria, la reforma tributaria y la repatriación. Los tres eventos significan crecimiento económico y posiblemente tipos de intereses más altos y un dólar estadounidense más alto. Estos factores deberían ejercer presión sobre el oro denominado en dólares.
El vicepresidente de Estados Unidos, M**e Pence, instó el jueves a otros republicanos a apoyar la “última mejor oportunidad” del partido de revocar y reemplazar el Obamacare mientras los líderes del Congreso se esforzaban por obtener suficiente apoyo antes de una votación prevista para la próxima semana.
Las demandas semanales por desempleo cayeron inesperadamente la semana pasada, pero los datos continuaron siendo influenciados por los huracanes Harvey e Irma. Las solicitudes iniciales de subsidios por desempleo disminuyeron en 23.000 a 259.000 para la semana terminada el 16 de septiembre, según el Departamento de Trabajo.
La Fed de Filadelfia dijo el jueves que su índice de manufactura subió a 23,8, un máximo de tres meses, desde 18,9 en agosto. Los economistas estaban buscando una lectura de 18.
El número indicaba que las condiciones de fabricación en la región del Atlántico medio se aceleraron en septiembre y sugirieron que la economía está ganando impulso.
Los precios de la vivienda en Estados Unidos subieron un 0,2% en julio desde el mes anterior, según el Índice de Precio de la Vivienda (HPI) mensual de la Agencia Federal de Vivienda (FHFA). El aumento de 0,1% registrado anteriormente en junio siguió siendo sin cambios.
El índice económico líder del CB subió un 0,4 por ciento en agosto a 128,8, tras un aumento de 0,3 por ciento en julio y un aumento del 0,6 por ciento en junio.
“La ganancia de agosto es consistente con el crecimiento continuo en la economía de los Estados Unidos para la segunda mitad del año, que puede incluso ver una moderada recuperación”, dijo Ataman Ozyildirim, Director Investigación de Ciclos de Negocios y Crecimiento en el Conference Board.
Los precios del oro seguirán siendo influenciados por la dirección de los rendimientos del Tesoro de Estados Unidos y la demanda de activos de mayor riesgo.
Es probable que los precios continúen cayendo si los rendimientos continúan aumentando junto con las acciones de Estados Unidos. Sin embargo, cualquier evento geopolítico que cause un movimiento hacia activos de menor riesgo debería ayudar a los precios del oro a recuperarse.
Para USOIL se han animado, ya que despeja el máximo de agosto ($ 50,40) y parece estar haciendo un intento más significativo para salir de la tendencia a la baja desde principios de este año, lo que plantea la amenaza de una cabeza y hombros inversa formación; el próximo área de interés de interés viene en alrededor de $ 52.00 (50% de expansión) a $ 52.10 (retracement 23.6%), que se alinea con el máximo de mayo ($ 51.97).
La cadena de intentos fallidos de cerrar por encima del obstáculo de $ 50.20 (retroceso de 38.2%) puede desencadenar un retroceso a corto plazo en crudo, con la primera región de interés descendente en alrededor de $ 48.60 (retracement 38.2%) a $ 49.30 (retracement 23.6% ) seguido por la región de 47,70 dólares (38,2% de expansión).
La semana pasada resaltamos que los precios habían "establecido una apertura mensual limpia justo por encima del soporte básico de la línea de tendencia y estaremos buscando un descanso de esta región para obtener más orientación sobre el pronóstico a corto plazo".
El enfoque a corto plazo bajo en los precios, con la caída tomando el oro por debajo de los máximos de junio. El apoyo interino se mira en 1281 respaldado por una confluencia más significativa en 1263/68.
La resistencia clave y la invalidación bajista a corto plazo se sitúan en 1325. Un cierre por encima de ese umbral sería necesario para marcar la reanudación de la tendencia ascendente más amplia.
Los metales preciosos siguen pareciendo vulnerables. La plata está manteniendo debajo de la resistencia fuerte en los 17s bajos, buscando 16.71 / 56 como siguiente para arriba. Mantenga un ojo en el oro alrededor del nivel de 1288, un cierre más abajo despeja un camino a 1275 como el siguiente nivel de apoyo.
Los precios del oro pueden mostrar un comportamiento más alcista durante el resto del año, ya que los funcionarios de la Reserva Federal adoptan un tono menos halcro.
La perspectiva más amplia de los precios del oro seguía siendo constructiva, "el riesgo sigue siendo un retroceso material antes de la reanudación de la tendencia al alza", con nuestro nivel alcista de invalidación constante en 1209.
Los precios se vieron sometidos a una presión considerable, con el oro repuntando fuertemente (baja registrado a 1205) de apoyo y está a punto de cerrar el tercer trimestre más de 5,3%.
Una ruptura por encima de la resistencia a la pendiente que se extiende fuera de los máximos de 2016 mantuvo el sesgo largo en juego con el avance de la resistencia de canal a principios de septiembre. El apoyo interino descansa en 1295 con nuestro nivel de invalidación alcista más amplio ahora elevado a 1240.
Los precios del oro todavía podrían ver algunas desventajas a principios del cuarto trimestre, pero el enfoque sigue siendo mayor, mientras que por encima de 1267.
Normalmente tomamos una opinión contraria al sentimiento de la muchedumbre, y los comerciantes de hecho son net-long sugiere que los precios del oro del punto pueden continuar a caer. Sin embargo, la venta al por menor es menos neto que ayer, pero más neto de la semana pasada y la combinación de posicionamiento actual y los cambios recientes nos da un sesgo mixto Spot de comercio de oro desde el punto de vista del sentimiento.
La semana pasada resaltamos que una ruptura por debajo del soporte había mantenido el foco más bajo en oro con objetivos ", observó en 1281 respaldado por una confluencia más significativa a 1263/68." El precio registró un mínimo en 1261 antes de invertir más alto el viernes.
El enfoque más amplio sigue ponderado a la parte superior para el oro, mientras que por encima de 1240 (invalidación alcista). Un cierre semanal por encima de 1295 sería necesario para cambiar el enfoque a corto plazo hacia 1325.
Una mirada más cercana a la acción de los precios pone de relieve los precios del oro que siguen comerciando dentro de los confines de esta formación de canales descendentes bien definida que se extiende fuera de la alta de septiembre.
La respuesta en el retroceso de 61.8% el viernes a las 1263 - una vela de reversión externa sugiere que el riesgo a corto plazo es más alto entrando en el abierto con una resistencia inicial observada en 1281. Una ruptura a través de la 1298 sería necesaria para sugerir un menor esta en su lugar.
La apertura mensual / trimestral está empezando a tomar forma y desde un punto de vista comercial, estaría buscando desvanecer un movimiento hacia abajo hacia apoyo estructural clave O comprar un pullback después de una ruptura por encima de 1281.
Los precios del oro subieron por tercer día consecutivo mientras los mercados continuaban aprovechándose de una pausa en el flujo de noticias económicas de alto nivel de Estados Unidos para digerir tres semanas de aumento de las expectativas de la Fed. El foco se convierte ahora en minutos de la reunión del FOMC de septiembre. Un tono de murciélago que coincide con los recientes pronunciamientos de los funcionarios del banco central podría aumentar el dólar estadounidense, poniendo el metal amarillo de nuevo en la defensiva.
ANÁLISIS TÉCNICO DEL ORO - Los precios del oro están probando el soporte-convertido-resistencia en 1290.75, una barrera reforzada por el 23.6% de la extensión de Fibonacci en 1296.79. Un cierre diario por encima del último nivel expone el Fib de 38,2% a 1319,05. Alternativamente, un movimiento detrás debajo de una línea de tendencia recientemente quebrada en 1272.73 allana el camino para otro desafío del 6 de octubre bajo en 1260.80.
Las preocupaciones de los legisladores del FOMC de que la inflación persistentemente baja sería una característica, no un error, de la economía estadounidense que avanza han aumentado, y la última versión del Índice de Precios al Consumidor solo sirve para reforzar esta noción.
En consecuencia, los participantes en el mercado parecen estar perfeccionando una trayectoria de tasas de interés esperada: la Fed ciertamente aumentará las tasas en diciembre; pero solo elevará las tasas una vez que llegue el año próximo, no tres veces como lo sugirieron las previsiones de septiembre del FOMC.
Los operadores estarán prestando un buen oído a la retórica del banco central con los votantes del FOMC, William Dudley, Robert Kaplan, Patrick Harker y la presidenta de la Fed, Janet Yellen. Para los precios del oro, mientras que el enfoque más amplio sigue siendo constructivo, el riesgo sigue siendo un retroceso a corto plazo en el precio.
Los comerciantes de IG Client Sentimentshows es Oro neto largo - la relación se sitúa en +3.92 (el 79.7% de los comerciantes son largos) - lectura bajista
Las posiciones largas son 5,1% más bajas que ayer, pero 7,6% más que la semana pasada
El oro rebotó frente al retroceso del 61,8% del avance de julio en 1263 a principios de este mes, con el rally posterior empujando a través de la resistencia en 1295/98 en el cierre de la semana. Un cierre por encima de este nivel mantiene el enfoque ponderado a la parte superior con objetivos superiores vistos a 1320 respaldados por el cierre anual alto de 1346.
Tenga en cuenta que el precio ahora ha publicado 6 días de avances consecutivos y deja el oro vulnerable para algún tipo de agotamiento retroceso antes de continuar más alto.
Una brecha por encima de la resistencia del canal se dirige a los objetivos iniciales en 1309, respaldados por 1320. En pocas palabras: desde el punto de vista comercial, estaría buscando debilidad a principios de la semana próxima para ofrecer entradas largas favorables, mientras que por encima de 1279.