Sube el cruce EURUSD ante las reuniones del FOMC y el BCE de esta semana

EUR / USD se movió todo el día con un sesgo alcista. El euro también recibió el apoyo del rally en EUR / GBP que subió a 0.8650 antes de una semana crucial para el drama Brexit.

La recuperación del viernes recortó las pérdidas del jueves, aún el EUR / USD está por terminar la semana a más de cien pips por debajo del nivel que tenía hace una semana. El movimiento al alza se debió a un dólar más alto impulsado por la aversión al riesgo.

Niveles técnicos

EUR / USD

Resumen:
Hoy Último precio: 1.1241
Hoy Cambio diario: 0.0059 pips
Hoy Cambio diario%: 0.53%
Hoy Abierto diario: 1.1182
Tendencias:
Diario SMA20: 1.1323
Diario SMA50: 1.1382
Diario SMA100: 1.1378
Diario SMA200: 1.1501
Niveles:
Anterior Diaria diaria: 1.1322
Baja diaria anterior: 1.1176
Máxima semanal anterior: 1.1422
Baja semanal anterior: 1.1328
Máxima mensual anterior: 1.1489
Baja mensual anterior: 1.1234
Daily Fibonacci 38.2%: 1.1232
Daily Fibonacci 61.8%: 1.1266
Punto de pivote diario S1: 1.1131
Daily Pivot Point S2: 1.1081
Daily Pivot Point S3: 1.0986
Daily Pivot Point R1: 1.1277
Daily Pivot Point R2: 1.1372
Daily Pivot Point R3: 1.1422

Inicialmente, el euro cayó bastante fuerte durante las operaciones del jueves, rompiendo por debajo del nivel vital de 1.12. Sin embargo, encontramos suficiente apoyo debajo para cambiar las cosas y rebotar significativamente. Siendo ese el caso, el mercado parece estar encontrando una fortaleza significativa. El euro inicialmente fue muy suave en las últimas 24 horas, pero luego se rompió por encima del nivel de 1.12. Este es un mercado que se ha ido consolidando entre el nivel 1.12 en la parte inferior y el nivel 1.15 en la parte superior. Este es un mercado que anteriormente había estado muy bien contenido, y con el rompimiento del nivel, parecía que el Euro estaba a punto de hundirse. Claramente, el presidente del BCE, Mario Draghi, trató de matarlo. Sin embargo, el número de empleos salió el viernes y dio la vuelta a todo. Aún no podemos cuantificar si podemos permanecer dentro de esta área de consolidación, pero parece claro que el mercado intentará que eso suceda. Si lo hace, entonces probablemente veremos un movimiento hacia el nivel de 1.13, seguido de 1.14.

Este es un mercado con el que es difícil jugar con trades a largo plazo, ya que está muy cuestionado por los algoritmos de negociación de alta frecuencia. A veces, mercados más altos como este tienden a ser muy difíciles. En última instancia, este es un mercado que tiene un par de bancos centrales que no están dispuestos a intervenir y volverse agresivos, por lo que continuará siendo una alternativa entre un par de monedas blandas. Dicho esto, si tenemos algún tipo de situación de temor global en marcha, entonces debería fortalecerse el dólar estadounidense. Sin embargo, en general, me siento inclinado a pensar que vamos a tener un poco de rally aquí.

El par EUR / USD se negocia en un rango más alto, desafiando el área de 1.1245, sin poder eliminarlo desde finales de marzo. El nivel, que también representa el retroceso del 23.6% de la caída de 1.1447 / 1.1183, ha rechazado a los compradores varias veces la semana pasada, y a pesar de la débil posición del dólar, está claro que el par necesita un catalizador fuerte para romper el nivel. La semana comienza en cámara lenta, sin lanzamientos macroeconómicos de primer nivel ni titulares políticos que puedan afectar los precios. Sin embargo, las tensiones geopolíticas en Libia influyen en el estado de ánimo del mercado.

Qué buscar alrededor de EUR

El EURO sigue bajo presión luego de los malos fundamentos en la zona euro y el fuerte movimiento ascendente en el dólar en las últimas semanas. De hecho, las recientes lecturas decepcionantes en la región de alguna manera confirman que la desaceleración del bloque y la postura de "paciente por más tiempo" del BCE podrían estar entre nosotros por más tiempo de lo esperado. En el contexto de la tendencia de riesgo-apetito agrio, el dólar verde debería emerger más fuerte y se espera que continúe pesando en el lugar por el momento. En el frente político, se espera que surjan vientos en contra a la luz de las próximas elecciones parlamentarias de la UE, donde el foco de atención estará en el aumento potencial de la opción populista entre los votantes.

El intento alcista ahora es cada vez más rechazado con fuerza en la zona de presión de venta media HFT después de elevarse fuertemente a través de la zona de presión de venta ligera HFT. No obstante, el fuerte movimiento alcista de hoy, como también lo confirman los indicadores de tendencia trazados en el gráfico , indica que existen fuertes presiones alcistas en el par, por lo que una reversión bajista puede no materializarse fácilmente.

Por otro lado, el par ya está en niveles estirados. Esto se confirma mediante el indicador de sobrecompra / sobreventa desarrollado por el Team ** Trading Revolution que muestra las condiciones de sobrecompra. Por lo tanto, la venta en los niveles actuales parece atractiva desde esa perspectiva.

El EUR / USD puede revisar el máximo del viernes por encima de 1.1320 en las próximas horas, habiendo presenciado una ruptura de triángulo ascendente, una configuración alcista, en el gráfico de 15 minutos de hoy.

Respaldando ese caso alcista es la ruptura de rango en el índice de fuerza relativa del gráfico de 15 minutos y el hecho de que el punto ha encontrado aceptación por encima del promedio móvil de 50 días (MA), actualmente en 1.1298.

Los EE. UU. Publicaron las solicitudes de hipotecas de MBA, que cayeron un 3,5% en la semana que terminó el 12 de abril, y la balanza comercial de febrero, con un déficit que se redujo a $ 49.4B. El país lanzará más tarde hoy febrero Inventarios Mayoristas, mientras que Bullard de la Fed tiene previsto hablar en la tarde estadounidense.

El par continúa negociándose entre el 38,2% y el 50% de retroceso de los 1.1447 y 1.1183 declive, con picos más allá de los niveles que se están revirtiendo rápidamente.

EURUSD, “Euro vs. Dólar estadounidense”
Como podemos ver en el gráfico H4 , el EURUSD se ha recuperado del soporte en el nivel 0/8 . En este caso, se espera que el precio continúe creciendo para alcanzar la resistencia en el nivel de 2/8 .

EURUSD

En el gráfico H1, el par también se ha recuperado del nivel 0/8 y se ha movido hacia arriba para alcanzar la resistencia en el nivel 4/8 .

EURUSD

En el gráfico M15, el par puede romper la línea al alza del indicador VoltyChannel y, como resultado, continuar operando hacia arriba.

El par EUR / USD continuó operando sin vida alrededor de 1.1250 al comienzo del día, alcanzando un máximo de 1.1260 durante la mañana europea, mientras que las acciones locales iniciaron la semana con un tono suave. El par, sin embargo, se retiró del citado al mejorar el estado de ánimo del mercado, ayudado por el PBoC, que dijo que los datos del Q1 mejores a los esperados implican menos urgencia para los recortes de RRR. El dólar se dirige a la apertura de EE. UU. Con un tono fuerte, apreciándose frente a la mayoría de los principales rivales y con el par EUR / USD en mínimos diarios en la zona de precios de 1.1220.

El par EUR / USD está operando un par de pips por encima de su mínimo diario de 1.1117, su nivel más bajo desde mayo de 2017, y extremadamente sobrevendido en los marcos de tiempo intradía. Sin embargo, en el gráfico de 4 horas, los indicadores técnicos mantienen sus fuertes pendientes descendentes, con el RSI actualmente en torno a las 19, lo que indica que los vendedores no están listos para rendirse.

Desde una perspectiva técnica, el par ya ha encontrado aceptación debajo del Fibo mencionado. nivel, confirmando una ruptura bajista a corto plazo. Con los indicadores técnicos en el gráfico diario aún lejos de estar en el territorio de sobreventa, es probable que el impulso descendente se extienda hasta la marca de la cifra de 1.1100 antes de que el par caiga finalmente para probar un soporte de línea de tendencia descendente a corto plazo, actualmente cerca de la mitad -1.1000s.

Por otro lado, cualquier intento de rebote podría ahora enfrentar una resistencia inmediata cerca del punto de quiebre del soporte, alrededor de la región 1.1175-85 y está seguido de cerca por la zona de suministro de 1.1200-10, que si se limpia puede desencadenar un rebote de cobertura corta hacia tops semanales, alrededor de la región 1.1255-60.

La publicación del PIB del primer trimestre en Estados Unidos, conocido el viernes, parecía anticipar un nuevo ataque de la moneda estadounidense. Pero, lo habíamos dicho el mismo día, parecía tan obvio el movimiento, que finalmente podía ocurrir lo contrario. Y ocurrió.

Pese a que la medición inicial fue poco menos que excelente, con un 3.2% de crecimiento frente al 2.2% esperado, algunas cifras que componen dicha medición no fueron del todo satisfactorias. Y el dólar, que por minutos logró un nuevo máximo anual contra el euro, que creció ante la libra Esterlina y ante el yen, terminó cediendo al cierre de la semana.

Esta situación no invalida en absoluto su tendencia alcista en prácticamente todos los frentes. El euro podría recuperar algunas posiciones próximamente, pero su destino bajista de mediano plazo parece sellado, con un objetivo claro en 1.0720, antecedido por otro unos 100 puntos más arriba, en 1.0820. Podríamos incluso decir que, al quiebre de este último, el precio llegará al primero en menos de dos horas. Así suele funcionar el mercado que, como se sabe, tiene memoria.

La libra Esterlina, que como quedó antes mencionado cayó en una primera instancia, creció modestamente, pero sin convicción. Salvo que algo extraordinario suceda, le costará mucho superar 1.3000 firmemente en estos días.

En cambio, el yen comienza a tomar algo de fuerza. Y aquí está una de las claves de la semana. Ya desde el miércoles pasado comenzó a percibirse una cierta inquietud en Wall Street respecto a algunos resultados corporativos que, desgranados, muestran que si bien las ganancias son muchas, las ventas no son tan buenas.

Y el yen, como el oro, instrumento al cual todos acuden ante situaciones de incertidumbre, salió de su letargo de dos semanas, para terminar no muy lejos de sus mínimos, pero sí apuntando al alza ante el dólar.

Algo similar sucedió con la onza de oro. Luego de llegar a 1266 dólares en su mínimo anual, ganó más de 20 dólares en la última parte de la semana, para cerrar cerca de su máximo en 1286 dólares.

Con este panorama encaramos una semana más que atractiva. En solo tres días se reúnen dos datos de primerísimo nivel, tal vez los más importantes y esperados por los mercados, como la decisión de política monetaria de la Fed, prevista para el miércoles 1, y el dato de empleos de abril, el viernes 3.

Respecto al primero, comienzan a aparecer algunas versiones que hablan de una cierta inquietud del presidente Powell y los miembros del FOMC por el precio del petróleo. Si bien el WTI cedió en buena forma el jueves y viernes, se mantiene muy por encima de los 60 dólares, lo cual podría ejercer presión sobre la inflación, forzando a la Fed a tomar cartas en el asunto. No será esta vez, por supuesto. El miércoles, Powell hablará de una economía que crece, como lo hemos visto el viernes, pero que no logra despejar las dudas respecto a una probable desaceleración a futuro, pese a los esfuerzos de Estados Unidos y China por superar su conflicto comercial.

De esto modo, Powell puede ponerle un nuevo freno al dólar, puesto que no se puede esperar una sola expresión agresiva en su discurso.

Respecto al dato de empleos, el pronóstico de 180 mil nuevas nóminas creadas este mes ya no tiene importancia alguna, y mucho menos sustento técnico. Los mercados observarán con atención el informe, ya sin prestar mucha atención a un consenso previo que se equivoca en cientos de miles de empleos cada mes, y sabiendo que si la cifra se ubica por encima de los 200 mil, será bien absorbida por el dólar, mientras que una cifra menor a los 150 mil nuevos puestos de trabajo podrían impactar en contra del billete.

El EUR/USD sigue avanzando este miércoles, impulsado en la última hora por el anuncio del Secretario del Tesoro estadounidense, Steven Mnuchin, quien ha confirmado que han concluido reuniones productivas en China y que la próxima semana continuarán las conversaciones en Washington. El par ha subido cerca de 30 pips en la mañana europea, elevándose a máximos de 8 días alrededor de 1.1240.

El apetito de riesgo ha tomado impulso en los mercados con las declaraciones de Mnuchin, llevando a monedas como el euro y la libra al alza frente al billete verde. Por su parte, el dólar cae con fuerza a estas horas medido por su índice DXY, que se ha desplomado a mínimos de más de una semana en 97.34.

Mientras el par se cotiza sobre 1.1238, un 0.21% por encima de su precio de apertura, los operadores aguardan los datos estadounidenses del ADP de empleo, el ISM manufacturero y la decisión de la Fed, todos con capacidad de trastocar al dólar en ambos sentidos.

Niveles EUR/USD

Nuevas subidas encontrarán resistencia sobre la región 1.1260/65, donde están los máximos del 22 y 23 de abril. Por encima de 1.1300, la barrera principal está en 1.1326, techo del 12 de abril y de las últimas cinco semanas.

A la baja, el soporte primero está en 1.1175, mínimo del 30 de abril. Por debajo espera el nivel clave 1.1110, mínimo del 2019 marcado el 26 de abril, seguido de 1.0969, mínimo del 6 de julio de 2017.

EUR/USD Precio actual: 1.1223
La encuesta ADP de EE.UU. superó las expectativas, dándole al dólar un modesto impulso por delante de datos más relevantes.
No se espera que la Reserva Federal de los EE.UU. dispare fuegos artificiales, pero los inversores se mantienen cautelosos.
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El par EUR/USD extendió su avance a 1.1239 durante las horas de negociación de Londres, ya que el dólar se mantuvo presionado antes del inminente anuncio de la Fed. Los movimientos fueron limitados, sin embargo, dado que la mayoría de los países celebran el Día del Trabajo, sin datos publicados en la UE.

Por otro lado, EE. UU. operará normalmente y comenzó el día de la publicación de la encuesta ADP de abril, que mostró que el sector privado agregó 275 mil nuevos puestos de trabajo, mucho mejor que los 180 mil esperados, mientras que las lecturas de marzo se revisaron al alza a 151 mil vs la estimación previa de 129K. El número positivo le dio al dólar un impulso limitado, con el par bajando unos 15 pips desde el máximo mencionado.

Quedan pendientes de publicación el PMI de manufactura de Markit de abril, previsto en 52.4, que coincidiría con la estimación preliminar, y el PMI de manufactura oficial para el mismo mes, con el mercado esperando 55.0 de los 55.3 anteriores. Más relevante aún, la Reserva Federal de los Estados Unidos anunciará su última decisión de política monetaria en la tarde estadounidense y parece poco probable que el mercado pueda reaccionar ante ella.

Mientras tanto, el par EUR/USD ronda los 1.1220, habiendo encontrado vendedores en torno al 61.8% de retroceso de su último descenso diario. Las lecturas técnicas en el gráfico de 4 horas mantienen el riesgo sesgado hacia el alza, ya que, a pesar del retroceso, los indicadores técnicos tienen una fuerza a la baja limitada y se mantienen cerca de niveles de sobre compra. La SMA de 20 en el gráfico mencionado sigue avanzando por debajo del nivel actual, mientras que la SMA 100 converge con la resistencia mencionada de Fibonacci.

Niveles de soporte: 1.1190 1.1155 1.1110

Niveles de resistencia: 1.1245 1.1280 1.1320

El EUR/USD pierde terreno por tercera jornada consecutiva. El cruce se ha deslizado hoy a la baja desde el máximo diario de la sesión asiática próximo a 1.1180 hasta el nuevo mínimo de cuatro días alcanzado en la apertura europea, 1.1160.

El descenso del par coincide con una renovada fortaleza del dólar, cuyo índice DXY se eleva en estos momentos a 97.92, su nivel más alto desde el 29 de abril.

A la espera de novedades sobre las conversaciones comerciales entre EE.UU. y China, los operadores del EUR/USD estarán muy pendientes hoy de las publicación del IPC de la Eurozona y de las nóminas no agrícolas estadounidenses. Más tarde también se publicarán el PMI de servicios y el ISM no manufacturero del país norteamericano.

Niveles EUR/USD

Con el par cotizándose en estos instantes sobre 1.1160, un 0.11% por debajo de su precio de apertura, el primer soporte importante se encuentra en 1.1110, mínimo del 2019 marcado el 26 de abril, seguido de 1.0969, mínimo del 6 de julio de 2017.

Al alza, el euro necesita recuperarse por encima de 1.1200 para poder avanzar hacia 1.1265, máximo del 1 de mayo. La siguiente barrera aparecerá en el nivel psicológico 1.1300.

La cotización del EUR/USD se mantiene en terreno negativo y acentúa las caídas, tras marcar un mínimo intradía en los 1,1153 dólares por euro, muy cerca otra vez del mínimo de dos años registrados el pasado viernes, 26 de abril, en los 1,1111 dólares por moneda única.

Esta caída se produce a pesar de que las primeras estimaciones de la Oficina Europea de Estadísticas, Eurostat, para el Índice de Precios al Consumo (IPC) del mes de abril, sitúan a la inflación subyacente en el conjunto de la eurozona en su nivel más alto desde el mes de agosto de 2017.

Según las primeras cifras ofrecidas por la Oficina, la lectura subyacente del IPC, aquella que excluye para su cálculo los elementos más volátiles como como los combustibles o los alimentos frescos, se disparó cuatro décimas en el mes de abril, hasta el 1,2% interanual, por encima incluso del 1,0% estimado por los analistas.

Por su parte, la lectura central de este mismo indicador apunta a un encarecimiento de la cesta de la compra de los ciudadanos comunitarios del 1,7% en el cuarto mes del año en curso, frente al 1,4% registrado en el mes anterior y al 1,6% previsto por el mercado.

Pese a la fuerza del repunte, el mercado es muy consciente de que, en esta ocasión, los precios se han visto muy influidos por celebración de la tardía celebración de la Semana Santa, cosa que no sucedió el año pasado, y que ha provocado un alza de algunos precios en el mes de abril, como el de los alojamientos hoteleros o los paquetes turísticos.

• La economía de los Estados Unidos agregó 263 mil nuevos empleos en abril; La tasa de paro desciende hasta el 3,6%.
• Los datos de ganancias por hora promedio más suaves hacen poco para proporcionar un fuerte impulso al USD.
• Los participantes del mercado ahora buscan en Fedspeaks algunas oportunidades comerciales significativas.

El par EUR / USD mantuvo su tono ofrecido en la sesión europea temprana y se actualizó a los mínimos semanales, por debajo de mediados de 1.1100 post-PFN.

Precio actual: 1.1175

Archivo adjunto 8000

Tras un movimiento correctivo a la baja de corta duración durante las horas de negociación de Londres, el dólar reanudó su avance contra la mayoría de los principales rivales. El par EUR/USD, alcanzó un máximo diario de 1.1218 debido a las modestas revisiones al alza de la producción manufacturera en la Unión, aunque, según Markit, el crecimiento en el sector se mantuvo en el territorio de la contracción, con el PMI de abril final que resultó en 47.9. El índice alemán, registrado 44.4 en abril apenas subió desde el mínimo de 44.1 de marzo, también en territorio de contracción. No hubo un nuevo catalizador para el avance del dólar, ya que los datos locales fueron mixtos, pero si un seguimiento del movimiento alcista iniciado por la Reserva Federal el miércoles.

Antes del informe de nómina no agrícola de EE.UU., se publicó el informe de recortes de empleo de Challenger, que mostró que los empleadores con sede en los EE.UU. anunciaron planes para eliminar 40.023 empleos de sus nóminas en abril, un 34% menos que los 60.587 recortes anunciados en marzo. Sin embargo, las solicitudes iniciales de desempleo aumentaron a 230.000 en la semana que terminó el 26 de abril, por encima de los 215.000 esperados. La productividad no agrícola del primer trimestre resultó optimista, con un aumento del 3.6%, aunque el costo laboral unitario en el mismo período disminuyó un 0.9% en comparación con una ganancia esperada del 1.5%. El dólar sigue modestamente al alza a pesar de los titulares. Finalmente, los pedidos de fábrica aumentaron en marzo un 1.9%, superando las expectativas del mercado de un avance de 1.5%. Se espera que la economía de los Estados Unidos haya agregado 185.000 empleos nuevos en abril, mientras que la tasa de desempleo se mantiene estable en 3.8%. Los salarios fueron de un 0.3% intermensual y un 3.3% interanual. La mayoría de las lecturas están en línea con los resultados de abril, aunque, dada la demanda del dólar actual, tales números podrían exacerbar la tendencia alcista dominante. El último Markit y los servicios oficiales PMI también saldrán este viernes.

El par EUR/USD cayó a 1.1171 en las horas de negociación de EE.UU., con el colapso de Wall Street y el aumento de los rendimientos del Tesoro, consolidándose alrededor de 1.1180. El panorama a corto plazo es bajista, dado que, en el gráfico de 4 horas, el par cayó por debajo de su SMA de 20, que perdió su fuerza al alza, mientras que los indicadores técnicos entraron en territorio negativo, manteniendo sus pendientes bajistas. Además, y luego de superar brevemente el retroceso del 61.8% de su último movimiento a la baja, el par ahora está por debajo del retroceso del 38.2% de la misma caída, la resistencia inmediata en alrededor de 1.1190. Si el descenso se extiende por debajo de 1.1150, el mínimo anual en 1.1110 aparece como el próximo objetivo posible, con un cierre semanal alrededor de este último que favorece una prueba del nivel crítico de 1.1000 la próxima semana.

Niveles de soporte: 1.1150 1.1110 1.1085

Niveles de resistencia: 1.1190 1.1220 1.1250

Qué buscar alrededor de EUR

Los datos recientes en Euroland y Alemania permitieron a los participantes del mercado creer que podría haber algún proceso de recuperación en la región en medio de la desaceleración en curso. Sin embargo, este escenario necesita confirmación en los próximos meses, mientras que se espera que la actual postura 'neutral / moderada' del BCE persista durante el recordatorio del año y el probable primer semestre de 2020. Las tendencias de riesgo-apetito de amplia base y la dinámica del USD se plantean para gobernar el sentimientorodeando la moneda europea por el momento, todo en combinación con la disputa comercial entre Estados Unidos y China y los aranceles potenciales de los Estados Unidos sobre los productos de la UE. En el frente político, se espera que surjan vientos en contra a la luz de las próximas elecciones parlamentarias de la UE a fines de mayo, ya que la opción populista en la forma de la extrema derecha y los movimientos de la extrema izquierda parece seguir creciendo entre los países votantes.

Eurozona: La inflación anual cumple expectativas y sube un 1.7%

El índice de precios al consumo de la Eurozona ha subido un 0.7% en la lectura mensual de abril, igualando la previsión del mercado y situándose por debajo del 1% de marzo.

La inflación anual ha crecido un 1.7%, tal como se esperaba, tres décimas por encima del 1.4% de marzo y situándose por encima del 1.2% visto en abril de 2018.

En abril de 2019, la mayor contribución a la tasa de inflación anual de la zona del euro provino de los servicios (+0.86 puntos porcentuales), seguida de la energía (+0.51%), alimentos, alcohol y tabaco (+0.29%) y la industria no energética de bienes (+0.06%).

El IPC anual de la UE fue del 1.9% en abril, mejorando el 1.6% de marzo.

La inflación subyacente anual creció un 1.3%, superando el 1.2% estimado y el 0.8% anterior.

El dólar estadounidense entre los mejores rendimientos de la semana está respaldado por datos de EE. UU. Y a pesar de los rendimientos más bajos.
El sesgo en el EUR / USD continúa apuntando a la baja, y la volatilidad sigue siendo baja.
El EUR / USD está a punto de finalizar la semana, rondando los 1.1160, con una modesta caída el viernes y 70 pips por debajo del nivel que tenía hace siete días. El tono positivo visto el lunes fue de corta duración, y el par se volvió más bajo, cayendo el viernes al nivel más bajo en dos semanas, ligeramente por encima de 1.1150.

El par EUR/USD se consolida en mínimos de 3 semanas, no muy lejos del mínimo de mayo en 1.1134, ni lejos del mínimo de este año en 1.1110. La pareja vio poca acción durante las dos primeras sesiones del día, habiéndose negociado en un rango bien limitado de 30 pips antes de la apertura de EE.UU. La aversión al riesgo, correlacionada con la relación comercial entre Estasdos Unidos y China, se agravó durante las horas de negociación en Europa, ya que Google rompió relaciones con Huawei tras la decisión de Trump de la semana pasada de declarar una emergencia nacional en materia de ciber seguridad. Las acciones cayeron en picado en Europa, mientras que los futuros de Estados Unidos también están en franco declive, con el DJIA cotizando más de 250 puntos por debajo del cierre del viernes.

Los datos europeos publicados el día de hoy fueron mixtos, ya que los precios de producción mensuales de Alemania superaron las expectativas en abril, un 0,5% al alza, pero no alcanzó las previsiones anuales del mercado, imprimiendo un 2,5% frente al 2,7% anterior. La cuenta corriente europea, ajustada por estacionalidad, registró un superávit de más de lo esperado de € 35.0B. Los Estados Unidos, por otro lado, publicaron el Índice Nacional de Actividad de la Fed de Chicago en abril, que resultó peor de lo esperado, en -0.45 frente al 0.05 anterior. Posteriormente, el vicepresidente de la Fed, Clarida, y el jefe Powell hablarán en diferentes eventos.

El EUR/USD se está acomodando en terrenos más bajos, a medida que se intensifica la guerra comercial entre Estados Unidos y China.
Las próximas elecciones en Europa pueden hacer bajar a la moneda común.
La perspectiva técnica es bajista para el par.
Dos pasos hacia atrás y un paso adelante para el par EUR/USD, que se asienta en terrenos más bajos en movimientos que se parecen en algo a la disputa comercial actual entre EE.UU. y China.

Las dos economías más grandes del mundo no han programado nuevas conversaciones comerciales de alto nivel entre ellas. Algunos analistas ven que la disputa arrastrará al mundo a una recesión en 2020. El campo de batalla actual sigue siendo Huawei, el gigante de las telecomunicaciones chino que ha sido incluido en la lista negra por la administración Trump. Google, una de las empresas de tecnología más prominentes de Estados Unidos, anunció que no apoyaría a Huawei en las actualizaciones del sistema operativo Android de Google.

Huawei está preparada para desarrollar su propio sistema operativo, en lo que ya se conoce como una "guerra fría tecnológica". Un pequeño avance es que la Casa Blanca aprobó una licencia general temporal de 90 días para la empresa china y 68 entidades adicionales. Se sospecha que Huawei tiene vínculos con el ejército chino.

La ausencia de una mejora más significativa en el conflicto comercial pesa sobre los mercados, especialmente en el sector tecnológico, y favorece al dólar estadounidense como refugio seguro. El presidente de la Fed, Jerome Powell, dijo que es demasiado pronto para evaluar el impacto de la disputa actual, mientras que los mercados ven crecientes posibilidades de un recorte de tasas.

Al mismo tiempo, el euro tiene sus propios problemas. El banco central de Alemania, el Bundesbank, señaló que la economía más grande del Viejo Continente aún no está fuera de peligro a pesar de volver a crecer en el primer trimestre del año.

Las elecciones al Parlamento Europeo empiezan el jueves, y los partidos euroescépticos pueden disfrutar de ganancias considerables, configurando la política futura de la región e incluso impactando sobre la presidencia del Banco Central Europeo. En Francia, el segundo país más grande, el partido centrista del presidente Emmanuel Macron se encuentra igualado en las encuestas con la Agrupación Nacional de Marine Le Pen. Macron necesita ganar para tener el mandato de promover una mayor integración europea.

Durante el día de hoy, la confianza del consumidor en la zona euro y las ventas de viviendas existentes en EE.UU. son de interés, pero la guerra comercial probablemente impulsará los mercados más que cualquier otra cosa.

Análisis técnico del EUR/USD

Archivo adjunto 8504

El par EUR/USD continúa sufriendo de un Momentum a la baja en el gráfico de 4 horas, y también se mueve por debajo de las medias móviles simple de 50, 100 y 200 periodos. Además, el RSI está por encima del nivel de 30, sin indicar condiciones de sobreventa. En general, la perspectiva es bajista.

El soporte inicial espera en 1.1150, que fue el mínimo del lunes. La siguiente línea de soporte importante ya es el mínimo de 2019 en 1.1110. Por debajo de este nivel, volvemos a precios vistos por última vez en 2017, como 1.1025 y 1.0900.

Mirando hacia arriba, el nivel de 1.1175 fue el máximo del lunes. La siguiente resistencia significativa está en 1.1225, que limitó al par dos veces la semana pasada. El siguiente nivel a destacar es 1.1265, que sirvió como resistencia tres veces en mayo.

ETH/BTC gráfico de 4 horas

El cruce ETH/BTC está cotizando actualmente en 0.0322, después de haber intentado ayer por la tarde romper la línea de tendencia alcista paralela superior.

Por encima del precio actual, el primer nivel de resistencia está alrededor de 0.033 (línea de tendencia paralela superior y resistencia de congestión de precios). El segundo nivel de resistencia está en 0.0345 (línea de tendencia paralela superior). El tercer nivel de resistencia para el ETH/BTC está en 0.035 (resistencia de congestión de precios).

Por debajo del precio actual, el primer nivel de soporte se encuentra en 0.0316 (soporte de congestión de precios). El segundo nivel de soporte se encuentra en 0.031 (EMA50 y una línea de tendencia alcista paralela inferior). El tercer nivel de soporte para el ETH/BTC está en 0.03 (SMA200 y soporte de congestión de precios).

Después de otro fallido intento alcista más allá de 1.1200, la perspectiva en torno a EUR/USD se mantiene frágil y ahora navega la banda de 1.1170/80 en el ecuador de la mañana en el Viejo Continente.

El par ha encontrado moderada resistencia cerca de 1.1220 al comienzo de la semana de negocios, nivel que coincide con un retroceso de Fibonacci del descenso del año (enero-mayo), originando la continuación de la tendencia bajista así como una probable nueva visita al mínimo de año en niveles apenas por encima de 1.1100.

Mientras tanto, la efervescencia comercial entre Estados Unidos y China prevalece como factor clave en la acción de precios del par y ha resurgido con cierta fuerza en horas pasadas después que el presidente Trump haya deslizado la posibilidad de implementar nuevas tarifas a importaciones de productos chinos, al tiempo que ha dejado claro que no existe apuro para cerrar un acuerdo.

En el calendario para hoy en la zona euro, el BCE publicará las cifras de oferta de dinero M3 y los resultados de préstamos al sector privado. Adicionalmente, verán la luz medidas de sentimiento y confianza en diversos sectores de Eurolandia. Del otro lado del océano, lo más relevante pasará por la difusión de la confianza del consumidor medida por el influyente Conference Board.

Para EUR/USD no ha cambiado el panorama de mediano y más largo plazo, donde el sentimiento bajista domina la escena siempre que se opere por debajo de la línea de resistencia de multi-meses, hoy en 1.1269. De intentar escalar niveles más allá de la barrera crítica de 1.1200, la media móvil de 55-días en la zona de 1.1230 emerge como obstáculo clave más allá del cual debería aliviarse en algo la presión bajista.

Los datos de los Estados Unidos de hoy llegaron por encima de las expectativas, pero mezclados. Los precios de la vivienda continúan desacelerándose, mientras que la confianza del consumidor aumentó más de lo esperado d. El próximo informe clave en los EE. UU. Será la segunda estimación del crecimiento del PIB del primer trimestre que se publicará el jueves.

El índice del dólar estadounidense es más alto hoy, ya que continúa recuperándose después de la caída de la semana pasada. El declive en los rendimientos de los bonos estadounidenses no ha debilitado la demanda del dólar que logró subir nuevamente al yen.

El euro alcanza nuevos mínimos frente al dólar estadounidense a medida que el índice del dólar estadounidense DXY extiende las ganancias.
Mientras que el dólar se recupera de la caída de la semana pasada, el euro muestra un crecimiento cada vez más débil.
El par EUR/USD cayó más de 20 pips en unos minutos y retrocedió hasta 1.1168, alcanzando el nivel más bajo desde el jueves pasado. En el momento de escribir, el par cotiza alrededor del nivel de 1.1175, perdiendo terreno por segundo día consecutivo.

El par continúa retrocediendo, después de que el fuerte repunte desde los mínimos de varios años perdiera fuerza por encima de 1.1200. Después de no lograr mantenerse por encima de este nivel, el par retrocedió y ahora está nuevamente por debajo de la media móvil de 20 días. La reciente caída del euro tuvo lugar en medio de un movimiento alcista del dólar y una caída del franco suizo. El par USD/CHF saltó por encima de 1.0080, mientras que el cruce EUR/CHF se elevó a 1.1275, el nivel más alto en seis días.

El tono positivo con respecto al euro después de las elecciones parlamentarias europeas ha disminuido. Las discusiones de hoy entre los responsables políticos italianos y la Comisión Europea generan algunas preocupaciones sobre la futura relación.

“Si bien se puede esperar que la política de Bruselas siga siendo una diversión para los mercados durante el resto del año, la posición envalentonada del partido populista de la Liga de Italia en las elecciones parlamentarias europeas del fin de semana también tiene la capacidad de influir en el EUR. El viceprimer ministro Salvini ha pedido un "shock fiscal" en recortes de impuestos para dinamizar la economía de Italia. Piensa seguir adelante con el compromiso de reducir los impuestos sobre la renta al 15%, a pesar de las amenazas de Bruselas de multar al gobierno italiano por violar las normas presupuestarias. Si bien algunos comentaristas han argumentado que las políticas de Salvini marginarán a Italia, la amenaza para el EURO es que los inversores continuarán considerando el populismo como una fuerza disruptiva", dijeron los analistas de Rabobank, quienes ven que es probable que el par EUR/USD se mueva hacia la zona de 1.1000 en un período de 3 meses "con el USD probablemente beneficiándose de los flujos de refugio seguro ante los signos de un crecimiento mundial más lento".

Los datos de Estados Unidos de hoy llegaron por encima de las expectativas, pero mezclados. Los precios de la vivienda continúan desacelerándose, mientras que la confianza del consumidor aumentó más de lo esperado. El próximo informe clave estadounidense será la segunda estimación del crecimiento del PIB del primer trimestre que se dará a conocer el jueves.

El índice del dólar estadounidense se mueve al alza hoy, y continúa recuperándose después de la caída de la semana pasada. La caída en los rendimientos de los bonos estadounidenses no ha debilitado la demanda del dólar.

El tono negativo de las últimas horas tuvo lugar en medio de un dólar estadounidense más fuerte en todos los ámbitos. El DXY subió a 98.21 y se cotiza a 98.18, a punto de publicar el cierre más fuerte en un mes. En Wall Street, los precios de las acciones redujeron las pérdidas en las últimas horas, pero los índices principales están en rojo. El DOW JONES ha bajado un 1,07% y el NASDAQ pierde un 0,68%. Los rendimientos estadounidenses continúan bajando y los bonos alemanes también están en mínimos de varios años.

Respecto a los datos, mañana en los EE. UU. Se espera la segunda lectura del PIB del primer trimestre. En la zona euro, el informe crítico de hoy fue que el desempleo alemán aumentó inesperadamente por primera vez en casi dos años.

El mejor valor de la sesión en el PSI 20 fue Nos SGPS SA (LS:NOS), con un alza del 3,29%, 0,1700 puntos, hasta situarse en 5,3300 al cierre. Le siguen CTT Correios de Portugal SA (LS:CTT), que avanzó un 2,65%, 0,0600 puntos, para cerrar en 2,3260, y Corticeira Amorim (LS:CORA), que subió un 1,96%, 0,190 puntos, hasta despedir la sesión en 9,900.

A la cola del índice acabó Ramada Investimentos e Industria SA (LS:RAMA), que cayó un 2,56%, es decir, 0,160 puntos, para cerrar en 6,100. Ibersol SGPS (LS:IBS), por su parte, recortó un 1,89%, 0,140 puntos, y cerró en 7,260, mientras que EDP (LS:EDP) cedió un 1,67%, 0,0600 puntos, hasta acabar en 3,5250.

Los números verdes se impusieron a los rojos en la Bolsa de Lisboa por una diferencia de 17 frente a 11, y 5 cerraron planos.

Las acciones de Ibersol SGPS (LS:IBS) cayeron hasta alcanzar su mínimo de 52 semanas, al recortar un 1,89%, 0,140, para situarse en 7,260.

Los futuros del petróleo brent para entrega en diciembre subieron un 0,77%, 0,46, hasta $59,88 el barril. En cuanto a las demás materias primas, los futuros del petróleo crudo para entrega en noviembre repuntaron un 1,16%, 0,62, para quedarse en $53,98 el barril, mientras que los futuros del oro para entrega en diciembre subieron un 0,11%, 1,65, hasta $1.495,65 la onza troy.

El EUR/USD subió un 0,49%, para situarse en 1,1124, mientras que el EUR/GBP, por su parte, avanzaba un 0,16% hasta 0,8640.

El índice dólar cayó un 0,39%, hasta 97,338.

El EURUSD cede un 0,02% a 1,1069, ya que el optimismo en torno al acuerdo comercial de la fase uno entre EE. UU. Y China impulsó la moneda común a un máximo de un mes. Por otro lado, los titulares confusos del frente del Brexit aumentaron la volatilidad en el mercado de divisas. Los datos económicos de ayer fueron mejores de lo esperado, ya que el Índice de Precios al Consumidor aumentó al 1% anual en septiembre desde el 0,9% en agosto.

El EURUSD continúa más alto durante una sesión más, alcanzando nuevos máximos mensuales a medida que el impulso se vuelve positivo después de que el par rompió por encima del promedio móvil de 50 días, y eso ayudó a algunos compradores a intervenir y llevar el precio al máximo mensual. En el aspecto técnico, el EURUSD logró un repunte impresionante desde los mínimos de dos años en 1.0878 hasta 1.1085 en medio del soporte que los activos de riesgo encontraron en mejores noticias. En el lado negativo, el soporte importante se ubica en el mínimo diario de 1.1067, un quiebre a continuación alentará a más vendedores a unirse a la acción y reducirá el precio a 1.0972, el mínimo del 10 de octubre. El próximo soporte sólido se ubica en los mínimos de dos años en 1.0878. Este es el próximo objetivo que podría lograrse en una ruptura convincente a la baja de la línea de soporte crítico 1.0972. Por el lado positivo, la resistencia inmediata se sitúa en 1.1084, el máximo de hoy, una ruptura por encima puede llevar los precios hasta el promedio móvil de 100 días en 1.1137. Las posiciones largas pueden sentarse cómodamente siempre que el par se negocie por encima del canal descendente y por encima de 1.10.

Los mercados están digiriendo los datos del Producto Interior Bruto de China para el tercer trimestre, que decepcionó con una tasa de crecimiento anual del 6%, la más baja desde la década de 1990, y por debajo de las expectativas. Sin embargo, los inversores se sintieron aliviados por la producción industrial, que aumentó un 5.8% en septiembre, por encima de las expectativas. El crecimiento alemán depende en gran medida de las exportaciones a China. Las respuestas de los analistas a estos datos mixtos pueden mover al euro más adelante.

John Williams, presidente de la sucursal de Nueva York de la Reserva Federal, expresó su satisfacción con el estado de la economía estadounidense y parecía reacio a recortar las tasas de interés una vez más. Sus colegas Esther George, Robert Kaplan y el Vicepresidente Richard Clarida hablarán más tarde en el día.

El discurso de Clarida es la última aparición pública de un funcionario de la Fed antes del "período de silencio" del banco. Clarida puede optar por enviar un mensaje antes de la decisión. Los inversores no están seguros de si el banco central más poderoso del mundo recortará las tasas o no.

En general, los eventos en el Reino Unido, China y EE.UU. dominarán la acción del precio de hoy, ya que no hay eventos europeos importantes en el calendario económico.

Análisis técnico del EUR/USD

El RSI en el gráfico de 4 horas está por encima del nivel de 70, lo que indica condiciones de sobrecompra y sugiere una caída. El par EUR/USD continúa moviéndose por encima de la línea de resistencia de la tendencia alcista rota, que ahora sirve como soporte. El Momentum sigue siendo optimista y el par está muy por encima de las medias móviles simples de 50, 100 y 200 periodos.

El soporte espera en 1.1115, que fue el máximo de septiembre. A continuación encontramos la región de 1.1060-1.1075. Ambas fueron líneas de resistencia en septiembre y en octubre. Más abajo, 1.10 es un soporte sólido después de limitar al EUR/USD a principios de octubre.

Mirando hacia arriba, la resistencia espera en 1.1140, que es el máximo del jueves. Más arriba, 1.1165 fue un máximo en agosto. Le siguen 1.1190 y 1.1225.

Notas: En mi anterior Perspectiva del precio del par EUR / USD, notamos que el Euro estaba “ contrayendo justo por encima del mayor soporte de pendiente descendente y deja al sesgo más amplio más vulnerable en estos mínimos … estamos buscando un mínimo de agotamiento a corto plazo para dar camino a una recuperación mayor mientras que está por encima de 1.0814 ”. El precio ahora se ha recuperado más del 2.2% a partir del mínimo de principios de octubre (anual) con un quiebre por encima de la línea de tendencia de junio que acelera el avance esta semana.

El enfoque inmediato está en el cierre semanal en relación con los mínimos de mayo en 1.1107 : si no se cierra arriba, el avance quedaría vulnerable en la próxima semana. El soporte semanal y la invalidación alcista a medio plazo se basa en el cierre anual de la semana baja en 1.0977 . La debilidad más allá de esta región expondría el cierre de reversión semanal exterior de noviembre de 2016 en 1.0854 .

Mirando este gráfico, la EMA de 200 días también está en el nivel de 1.12, razón por la cual eso debería entrar en juego. El movimiento reciente ha sido bastante parabólico, por lo que es difícil imaginar un escenario en el que simplemente disparemos directamente en el aire. En última instancia, creo que el mercado se retirará de esa área y estoy más que dispuesto a comenzar a vender en esa vecindad general. Después de todo, la Unión Europea está entrando en una recesión y, aunque es probable que la Reserva Federal reduzca las tasas de interés, la realidad es que hay una escasez global de dólares en lo que respecta a la financiación de la deuda, que también se colará en este par.

Si el mercado supera el nivel de 1.12 en un cierre semanal, entonces sería optimista y comenzaría a ser un comprador a más largo plazo. En el gráfico diario, no voy a comenzar a operar contra lo que ha sido una tendencia bajista crucial. En general, este es un mercado que ha sido muy confiable a la baja, por lo que hasta que me muestre algo diferente, lo consideraré como otro rally que probablemente se venderá. Creo que en este punto es cuestión de esperar una buena oportunidad de venta antes de que puedas involucrarte. Sin embargo, simplemente saltar aquí sería imprudente, porque no sabemos si la tendencia puede cambiar o no. Si el mercado se separara significativamente por encima del nivel de 1.12, podríamos estar buscando un movimiento hacia el nivel de 1.15.

El nivel de US $ 1.11 (que ya se ha alcanzado) se convierte en el objetivo de fortalecer el EUR / USD después de romper el patrón, la cifra de US $ 1.11 se obtiene del Retroceso de Fibonacci extraído del 24 de septiembre de 2018 (punto más alto) hasta el 1 de octubre de 2019 (el punto más bajo). Basado en el retroceso de Fibonacci , el nivel de 23.6% está en el rango de US $ 1.11.

Ahora, siempre que pueda mantenerse por encima de US $ 1.11, EUR / USD tiene la oportunidad de continuar el aumento con un objetivo de US $ 1.1235 (Fibo 38.2%).

Mientras tanto, si nos fijamos en el gráfico de 1 hora a temperatura inferior, el indicador estocástico ha subido desde la zona de sobreventa ( sobreventa ) pero aún lejos de territorio de sobre compra ( sobrecompra), por lo tanto, la sala de fortalecimiento del EUR / USD hoy todavía está abierta.

El USD sigue siendo afectado por las expectativas de recorte de tasas de la Fed.
Los toros no parecían afectados por los nuevos aranceles de los EE. UU. A los bienes de la UE por valor de 75 mil millones de dólares.
El par EUR / USD mantuvo su sesgo alcista durante la sesión de negociación del jueves y se recuperó a su nivel más alto desde el 26 de agosto en medio de un persistente sesgo de venta del dólar estadounidense . En el contexto de las firmes expectativas del mercado de que la Fed se moverá para reducir las tasas de interés en octubre, una nueva ola de riesgo global en el comercio minó el estado de refugio seguro percibido por el Dólar y ayudó a la pareja a aprovechar su reciente fuerte recuperación de 2- Mínimos de 1/2 año establecidos a principios de este mes.

La venta persistente en USD se mantuvo favorable
El optimista sentimiento en los activos asociados al riesgo recibió un impulso adicional a raíz de las noticias de que el Reino Unido y la UE han alcanzado un acuerdo sobre el Brexit. Mientras tanto, los datos económicos de Estados Unidos publicados el jueves mostraron que el índice de fabricación de la Fed de Filadelfia no cumplió con las expectativas del mercado y cayó a 5.6 en octubre. Esto, junto con los datos mixtos del mercado inmobiliario de EE. UU., Hizo poco para proporcionar un respiro a los alcistas del USD o dificultar el fuerte impulso positivo intradiario del par más allá de la marca de 1.1100.

El par ahora parece haber entrado en una fase de consolidación alcista y fue visto oscilando en una banda comercial estrecha durante la sesión asiática del viernes. El estado de ánimo positivo a corto plazo parecía no verse afectado en gran medida por el hecho de que EE. UU. Impondrá aranceles a $ 7,5 mil millones de bienes europeos, que entrarán en vigencia este viernes. En ausencia de cualquier lanzamiento económico importante que mueva el mercado, la dinámica de los precios en USD podría continuar actuando como un impulsor exclusivo del impulso del par y producir algunas oportunidades de negociación a corto plazo en el último día de negociación de la semana.

El optimismo sobre la posibilidad de un Brexit con acuerdo impulsa al euro.

EUR/USD sube por cuarta sesión consecutiva y llega a una zona de confluencia de resistencias cerca de los 1.1140-1.1150.

Si este techo técnico es vulnerado, el próximo objetivo se ubica en los 1.1225.

Este viernes el euro está cotizando contra el dólar estadounidense a su nivel más alto desde el 26 de agosto, por la esperanza de que el acuerdo para el Brexit entre el Reino Unido y la Unión Europea pueda prevenir una posible recesión en la zona euro.

Algunos defienden la idea de que es en realidad el dólar estadounidense el que se está debilitando contra el euro por la expectativa de que la Reserva Federal recorte las tasas de interés en la reunión del 30 de octubre. Se trata de un pronóstico optimista porque de ser así el diferencial que hay entre los rendimientos de los bonos del gobierno de EEUU y los rendimientos de los bonos del gobierno alemán se estrecharía.

Si recuerdan, el 1 de octubre pronosticamos un gran rally para EUR / USD . Se citaron varios niveles que, si se rompen, indican más evidencia de una recuperación de alta probabilidad. Hasta ahora, dos de esos niveles se han roto, siendo el nivel más importante 1.1115. Si 1.1115 se rompe, los siguientes niveles a tener en cuenta incluyen 1.15, 1.18 y posiblemente 1.25.

El comportamiento y la estructura de los patrones en caso de que un repunte se desarrolle a 1.18 nos proporcionará pistas sobre el patrón a más largo plazo.

No hay cambios en mi perspectiva técnica. A largo plazo, el par EUR/USD aún mantiene su tendencia bajista y las recientes correcciones necesitan catalizadores más fuertes. Esto dependerá de la recuperación de la confianza en los resultados de la economía alemana, que está liderando la economía de la Eurozona. Queremos ver los niveles de resistencia 1.1085, 1.1145 y 1.1200 para confirmar la fuerza de la corrección alcista. Por el contrario, si el par vuelve a estabilizarse por debajo del nivel de soporte de 1,10, irritará al par y lo llevará de nuevo a niveles bajistas más fuertes.

El EUR / USD ha sido bajista desde el primer trimestre del año pasado y ha perdido más de 15 centavos de arriba a abajo. La disminución continuó hasta el final del mes pasado, ya que las economías global y de la Eurozona continuaron debilitándose. Pero, la economía de los EE. UU. También comenzó a debilitarse considerablemente en los últimos meses y el informe de fabricación ISM de este mes mostró que este sector cayó más en contracción.

Como resultado, el USD se volvió bajista este mes y el EUR / USD se volvió más alto. El acuerdo comercial parcial entre EE. UU. Y China también ayudó al sentimiento por este par, pero el acuerdo Brexit ha hecho la mayor parte en esta subida para este par, empujando este par por encima de los 20 SMA (gris) el jueves pasado.