Versión para imprimir
El dólar estadounidense retrocede en todos los ámbitos a medida que el petróleo crudo cae bruscamente.
El USD/JPY retrocede desde los máximos, pero aún está por encima de 108.00, perdiendo impulso.
El par USD/JPY se disparó a 108.35, alcanzando el nivel intradía más alto desde el 1 de agosto y luego retrocedió a la región de 108.15/20.
Perspectiva técnica a corto plazo del USD/JPY
A pesar del rango intradiario limitado, el par USD/JPY cotiza cerca del máximo de siete semanas establecido esta semana en 108.36. La imagen de corto plazo es de neutral a alcista, ya que, en el gráfico de 4 horas, sigue consolidando por encima de una 20 SMA plana, mientras que los indicadores técnicos se mantienen en terreno positivo, el Momentum cediendo modestamente y el RSI sin dirección alrededor de 60. La dirección del par dependerá de cómo lea el mercado la decisión de la Fed. Si el mercado lo considera agresivo, el par podría acercarse al máximo de agosto en 109.31, mientras que si se ve como moderado, el par podría retroceder a 107.00/10.
Niveles de soporte: 107.90 107.45 107.10
Niveles de resistencia: 108.35 108.60 108.90
No hay cambios en el amplio análisis técnico de ayer, y es probable que este par reaccione bruscamente a los lanzamientos del FOMC que se presentarán más adelante. Veo el mejor potencial aquí como un pico hasta un nivel de resistencia clave seguido de una entrada de comercio corto de inversión rápida y bajista, cuanto más cerca de 109.00, mejor, después de los lanzamientos del FOMC.
El USD/JPY cotiza en un rango de 20 pips antes del FOMC a las 18:00 GMT.
El mercado no tiene dirección antes del evento, lo que debería desbloquear la situación.
Gráfico diario
El USD/JPY está operando en una tendencia bajista por debajo de los promedios móviles simples de 200 días (SMA). Sin embargo, en los últimos dos meses, el USD/JPY tuvo un avance sustancial que ahora desafía la SMA de 100 y el nivel 108.00.
Par USD/JPY se consolida en rangos en la previa de la decisión de la Reserva Federal.
Gap bajista en apertura semanal marca un soporte clave clave a la baja.
El par USD/JPY extendió su recorrido de consolidación y permaneció confinado en una pequeña banda el miércoles, esperando el resultado de la reunión de la Reserva Federal.
El hecho de que el par haya logrado mantenerse por encima de 108.00 y también de la media móvil simple de 100 días por primera vez desde principios de mayo, favorece el escenario alcista.
Por otro lado, cualquier retroceso significativo por debajo de 108.00 podría seguir atrayendo algunas compras cerca de los mínimos oscilantes del gap bajista semanal, alrededor de 107.50, que de ser quebrado podría negar la perspectiva alcista a corto plazo.
Debajo del mencionado soporte, el par podría volverse vulnerable a deslizarse por debajo de 107.00 y dirigirse a probar la zona clave cerca de la región 106.75-70.
La balanza comercial de mercancías japonesa registra un déficit de ¥ -355.9B en agosto.
La Reserva Federal de EE.UU. presentará su última decisión de política monetaria este miércoles.
El USD/JPY se mantiene en terreno alcista, enfocándose en 109.31, máximo de agosto.
El par USD/JPY alcanzó su punto máximo en 108.36 este martes, máximo de siete semanas durante las horas de negociación asiáticas, pero pasó el resto del día consolidándose algunos pips por debajo de ese nivel.
Para terminar, presentamos el análisis del par USD/JPY, el cual se verá también muy afectado por la reunión entre China y Estados Unidos. En este momento, como ya he comentado en otras ocasiones, este gráfico se encuentra en tendencia bajista, por lo que las ventas siguen siendo las operativas más óptimas. Si el gráfico logra hacer máximos por encima de 108,8, dicha tendencia habrá cambiado y las compras serán las más rentables hasta tocar la tendencia general bajista de la imagen de la web. Por otro lado, de confirmar ventas esperaremos más a corto plazo hasta que el gráfico logre imponerse en ventas, rompiendo en concreto el suelo de 107,95, en cuyo caso las ventas nos llevarían hasta el objetivo fundamental de 107,25, con un primer objetivo fijado en 107,48 como take proffit. Por lo tanto, muy atentos ante la imposición del mercado en compra o posible confirmación de ventas según los niveles anteriormente indicados.
En cuanto a los inconvenientes, creo que el mercado podría caer hasta el nivel de ¥107. El mercado podría caer si el Dólar Estadounidense se fortalece en general, debido a que la Reserva Federal es menos palurda de lo que mucha gente deseaba. De ser así, es muy probable que veamos a los participantes del mercado presionar a la baja. Creo que en este momento es muy probable que el mercado siga siendo agitado y ruidoso, pero en igualdad de condiciones deberíamos tener un movimiento significativo al final de la sesión de operaciones. De hecho, probablemente sea mejor operar en este mercado después del cierre del miércoles, ya que nos da la oportunidad de tirar de algún tipo de escenario en el que podamos descifrar la tendencia a largo plazo. Este mercado ha sido un poco parabólico últimamente, así que es posible que tengamos un poco de duda antes de despegar en una dirección u otra. El cierre diario será crucial, así que en este punto estaré atento al mercado y les informaré al final de la sesión de operaciones del miércoles para saber a dónde vamos a ir a continuación. Recuerde que este par es altamente sensible al apetito por el riesgo, y parece que hay muchos riesgos potenciales en el mercado.
Los inversores miran más allá del recorte optimista de tasas del miércoles por parte de la Fed.
El BoJ mantiene el statu quo y provoca la caída del par.
El yen japonés se mantiene firme frente a su contraparte estadounidense, con el par USD/JPY luchando cerca del extremo inferior de su rango diario, alrededor del nivel de 108.00.
El presidente de la CE agregó que aún necesita leer los documentos entregados por la delegación británica y que las negociaciones están en curso.
Por otro lado, los nuevos comentarios de Simon Coveney, ministro de Relaciones Exteriores de Irlanda, arrojan un jarro de agua fría sobre las esperanzas. Coveney dijo que "todavía estamos esperando algunas propuestas serias del Reino Unido". Sus palabras limitan las ganancias de la libra esterlina.
Sin embargo, el par GBP/USD ahora cotiza en máximos desde mediados de julio, por encima del nivel de 1.2550, después de alcanzar un máximo de 1.2582 anteriormente en el día.
Ayer escribí que este par probablemente reaccionaría bruscamente a los lanzamientos del FOMC que se presentarán más tarde. Vi el mejor potencial aquí como un pico hasta un nivel de resistencia clave seguido de una entrada de comercio corto de inversión rápida y bajista, cuanto más cerca de 109.00, mejor, después de los lanzamientos del FOMC. Esta fue una buena decisión, ya que, aunque no hubo un pico posterior al FOMC, el precio bajó bastante desde el área de 108.43. El movimiento ahora se está estabilizando, y tenemos el mismo panorama técnico amplio: débilmente alcista, pero bajista desde la zona entre 108.43 y aproximadamente 109.00. Seguiría buscando operaciones cortas en áreas por encima de 108.43, ya que la tendencia al alza a mediano plazo todavía parece ser válida, pero no lo suficientemente fuerte como para superar esta zona fundamental de resistencia a largo plazo. Me encantaría tomar un sesgo bajista más adelante en este par de divisas después de cualquier inversión bajista en un nivel de resistencia clave.
El dólar estadounidense fue de ida y vuelta con un giro ligeramente negativo el viernes para cerrar la semana. El mercado continúa viendo mucho ruido, y el 50% del nivel de retroceso de Fibonacci ha causado un poco de presión de venta. El EMA de 200 días está justo arriba y pintado en negro, lo que sugiere que continuará ejerciendo una presión bajista nuevamente. Más allá de eso, el mercado será muy sensible al apetito por el riesgo en todo el mundo, ya que el yen japonés es sin duda una de las monedas de seguridad preferidas. En este punto, este es un mercado que debería continuar cortándose de un lado a otro, pero creo que ofrece una cierta cantidad de oportunidades negativas.
El dólar estadounidense cayó durante la sesión de negociación frente al yen japonés el jueves, ya que finalmente obtuvimos una pequeña respuesta a la pregunta de si el 50% del nivel de retroceso de Fibonacci causaría problemas. Más allá de eso, el día 200 está justo por encima, pero más tarde tuvimos un pequeño rebote que muestra que al menos será una pelea. Con eso en mente, es muy probable que el 50% del nivel de retroceso de Fibonacci esté atrayendo mucha atención, y podríamos bajar desde allí.
Las preocupaciones sobre el crecimiento global perjudican el apetito por el riesgo al comienzo de la semana.
El rendimiento de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años bajó más del 3% en el día.
El índice del dólar estadounidense se mantiene en territorio positivo después de datos optimistas del PMI.
El par USD/JPY operó en un rango muy ajustado durante la sesión asiática cerca de 107.70, pero estuvo bajo una fuerte presión bajista en la mañana europea después de que las decepcionantes lecturas del Índice de Gerentes de Compras (PMI) de la zona del euro y Alemania revivieran las preocupaciones sobre una desaceleración global económica y aumentó la demanda de activos de refugio seguro como el yen.
La fortaleza del USD compensa el impacto de los flujos de aversión al riesgo
Después de la caída a un mínimo diario de 107.32, el par parece haber entrado en una fase de consolidación en la zona de 107.50. Aunque el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años, que bajaron un 3% en el día, extendió su caída durante la sesión estadounidense para sugerir que los flujos de aversión al riesgo continúan dominando los mercados, el dólar conserva su fortaleza para hacer que el par continúe moviéndose lateralmente.
Los mercados japoneses estuvieron cerrados a principios de la semana debido a un feriado local, sin datos publicados. Este martes, sin embargo, el calendario estará ocupado, ya que el país publicará el PMI preliminar manufacturero de Jibun Bank de septiembre, previamente en 49.3, y el Índice Económico Principal y el Índice Coincidente para julio, sin cambios desde las estimaciones preliminares. El gobernador del BOJ, Kuroda, ofrecerá un discurso en una reunión de líderes empresariales.
Perspectiva técnica a corto plazo
El par USD/JPY está luchando por recuperarse por encima del 23.6% de retroceso de su último avance diario, medido entre 104.44 y 108.47. En el gráfico de 4 horas, la SMA de 20 giró hacia el sur por encima del nivel actual, aunque el par rebotó varias veces desde su SMA de 100. Los indicadores técnicos en el gráfico mencionado han reanudado sus caídas dentro de los niveles negativos, careciendo de suficiente fuerza para confirmar una extensión a la baja. El retroceso del 38.2% del avance mencionado llega a 106.90, mientras que el par tiene un soporte estático en 106.80, con el caso bajista establecido para fortalecerse con una ruptura por debajo de este último.
Niveles de soporte: 107.15 106.80 106.50
Niveles de resistencia: 107.60 108.00 108.35
En opinión de ** Strategists en UOB Group, un top debería estar en su lugar y el USD / JPY ahora debería pasar a una fase de consolidación.
Cotizaciones clave
Vista de 24 horas: "Ayer mantuvimos la vista" USD podría debilitarse aún más a 107.30 ". Nuestra expectativa era correcta ya que el USD bajó a 107.30 antes de recuperarse rápidamente. La presión a la baja ha disminuido y la recuperación tiene posibilidades de extenderse más alto a pesar de que se espera que cualquier avance enfrente una resistencia sólida en 107.95 (la resistencia menor está en 107.75). Una ruptura improbable del fuerte nivel de 107.30 podría llevar a una caída rápida a 107.10 ”.
Próximas 1-3 semanas: "Destacamos ayer (23 de septiembre, spot en 107.65) que" el riesgo de un máximo a corto plazo ha aumentado ". La ruptura posterior de 107.50 indica que el máximo del miércoles pasado (18 de septiembre) de 108.47 es el alcance de la fase de recuperación que comenzó hace más de 2 semanas (06 de septiembre, spot a 107.00). Durante las próximas dos semanas, se espera que el USD se negocie de lado a ligeramente más bajo, probablemente entre 107.10 y 108.20 ”.
El apetito por el riesgo es bajo en la actualidad, luego de que los débiles datos del PMI en Alemania y Europa suscitaran preocupación sobre el alcance de la desaceleración mundial de la manufactura. Las perspectivas para las conversaciones comerciales entre Estados Unidos y China siguen siendo cautelosas después de que el presidente Trump dijera que quería un "acuerdo completo" en lugar de un acuerdo temporal. Al mismo tiempo, la semana de la cumbre de la ONU en Nueva York sugiere que los líderes mundiales estarán más abiertos a la diplomacia y al tacto, algo que podría ser negativo para el yen.
También hay un estruendo de sable saliendo de los Estados Unidos que culpa del ataque a los que vienen del desierto iraní, y eso, por supuesto, podría causar bastantes problemas. En última instancia, la ruptura del mercado por encima de los 200 días de EMA llevaría a este mercado hacia el nivel de ¥110, posiblemente incluso más alto. Sin embargo, recuerde, esto se basará en el apetito general por el riesgo en todo el mundo, por lo que es obvio que los titulares continuarán siendo un factor importante en este par, probablemente nada que ver con las economías reales de Estados Unidos o Japón.
Los activos de alto rendimiento están a la defensiva, y las acciones cotizan en rojo en Asia y Europa. Los rendimientos del Tesoro, por otro lado, se mantienen cerca de mínimos semanales con el rendimiento en la nota de 10 años actualmente en 1.65%, recuperándose modestamente de un mínimo diario de 1.63%.
Japón publicó el índice de precios de servicios corporativos de agosto, que llegó a 0.6% anual, en línea con las expectativas del mercado. El Banco de Japón publicó el Acta de su última reunión, que mostró que los encargados de formular políticas discutieron la posibilidad de dar una respuesta preventiva a los riesgos a la baja de la economía. La noticia no es sorprendente, ya que el BOJ ha discutido durante mucho tiempo las posibilidades de aumentar su programa de estímulo masivo. El calendario macroeconómico de los EE. UU. será igero, ya que solo incluye las ventas de viviendas nuevas de agosto, con un aumento esperado del 3,5% tras una disminución del 12,8% en el mes anterior.
El movimiento de China para comprar más productos agrícolas estadounidenses aumentó el sentimiento de apetito por el riesgo global.
La desaparición de la demanda de refugio seguro pesa sobre el JPY.
Los alcistas tomaron señales de la recuperación de los rendimientos de los bonos de EE.UU. y del aumento del USD.
El par USD/JPY ha captado algunas nuevas compras el miércoles y ha recuperado una parte importante de la caída del día anterior a cerca de un mínimo de dos semanas.
Los flujos hacia los bonos del Tesoro por las conversaciones comerciales después del discurso de Trump en la ONU apoyaron a Yen.
Mirando hacia el futuro, Fedspeak será nuevamente un catalizador potencial.
USD / JPY se cotiza alrededor de 107 la cifra dentro de un rango de 20 pips entre 106.99 y 107.18 luego de una sesión de riesgo durante la noche y el par cayó de 107.70 a 107.00.
El USD / JPY estaba siguiendo el desempeño de las acciones estadounidenses en Wall Street por el cual los inversores corrieron hacia las salidas, entrando en los bonos del Tesoro por las preocupaciones de conversaciones comerciales después del discurso de Trump en la ONU, así como los datos económicos deficientes y el nuevo ruido de destitución como noticias calientes en los circuitos que el liderazgo de la Cámara de Representantes de EE. UU. planeando procedimientos de juicio político contra Trump, que se confirmó públicamente en el momento del cierre de Wall Street: DJIA perdió un total de 141.81 puntos, o 0.5%, para finalizar en 26,806.18, mientras que el índice de referencia S&P 500 cayó 25.16 puntos, o 0.8%, en 2,966.62 . El índice Nasdaq Composite retrocedió 118.84 puntos, o 1.5%, a 7,993.63.
Acusar a Trump La estampida no hará ningún bien a los demócratas
Datos pobres en Estados Unidos hunden el apetito de riesgo
La pobre confianza de los consumidores de EE. UU. Se redujo a 125.1 frente a la estimada 133.0 y antes de eso se revisó a 134.2. "Aunque los retrocesos estuvieron por debajo de las expectativas, los niveles siguen siendo relativamente altos después de la crisis", argumentaron los analistas de Westpac.
Mientras tanto, en cuanto a los rendimientos, los rendimientos del Tesoro estadounidense a 2 años cayeron del 1.68% al 1.62%, mientras que los 10 cayeron del 1.71% al 1.65% cuando los operadores compraron bonos . Mirando hacia el futuro, Fedspeak volverá a ser un catalizador potencial con Evans (moderado), George (disidente agresivo) y Kaplan (ligeramente agresivo) programados para hablar como señalaron los analistas, agregando que los mercados están fijando un precio de 16 pb de relajación en la reunión del 31 de octubre y un tasa terminal de 1.06% (vs 1.88% actualmente).
Gráfico de 4 horas
Archivo adjunto 12612
El USD/JPY cotiza por debajo de la SMA de 50 y 100, lo que sugiere una consolidación a la baja en el mediano plazo. En el camino hacia abajo, una ruptura de 107.22 puede exponer el soporte de 106.88, de acuerdo con el Indicador de Confluencias Técnicas.
Hay muchas cuestiones geopolíticas que hacen que el mercado baje también y no olvidemos que la situación comercial entre EE.UU. y China también es un problema importante, ya que los problemas de los mercados asiáticos siguen impulsando el flujo monetario. Con eso, espere el lote de choppiness, pero sin duda una cantidad significativa de negatividad, ya que no hay duda de que va a haber grandes problemas en todo el mundo y debe seguir siendo. Esto no significa que será un movimiento fácil de bajar, pero claramente la tendencia bajista sigue siendo muy fuerte, y es probable que esté aumentando la presión en este punto.
Los intentos de corrección alcista del par USD/JPY siguen siendo débiles, ya que los inversores siguen temiendo que el yen japonés se convierta en uno de los refugios más importantes. Y como esperábamos en el último análisis técnico, y confirmar ahora; si el precio se mueve alrededor y por debajo del nivel de soporte psicológico de 105,00, puede probar nuevos niveles de soporte récord, los más cercanos ahora son 105,35, 104,80 y 103,65, respectivamente. Con una corrección alcista, los niveles de resistencia más cercanos se ubicarán en los 106.25, 107.00 y 107.85 respectivamente. Los indicadores técnicos han alcanzado fuertes sobreventas, pero los inversores aún no están dispuestos a asumir riesgos.
Dos miembros de la Fed están dando discursos, y los comentarios de al menos uno de ellos están impulsando el USDJPY.
El presidente del Banco de la Reserva Federal de Chicago y miembro de la Fed, Charles Evans, ha sido citado en los noticieros diciendo que tendría una mente abierta a otro recorte de tasas de la Fed en 2019 si los datos "llegaran de esa manera".
Sin embargo, Evans se apresuró a aplicar cierta cautela en su declaración inicial al decir que "... en este momento, la configuración actual está bien". También esperaba que la tasa de inflación se mantuviera por encima del 2% con la posición actual de la tasa.
El par USD/JPY no ha podido extender las ganancias, a pesar de que el dólar sigue fuerte en todo el tablero de divisas, cotizando ahora alrededor de 107.60 después de alcanzar su máximo del miércoles en 107.87. Sin embargo, la baja sigue siendo limitada por el estado de ánimo positivo general provocado por los titulares optimistas relacionados con la guerra comercial entre Estados Unidos y China, y la disminución de las probabilidades de que la acusación a Trump pueda progresar. Las acciones están sólidamente alcistas en todo el mundo, pero los rendimientos de la deuda del gobierno no lo están haciendo tan bien, debido al deterioro de la confianza del consumidor en los EE. UU.
Japón no dio a conocer datos macroeconómicos este jueves, pero el calendario de EE. UU. incluye algunas cifras relevantes, incluida la versión final del Producto Interno Bruto del segundo trimestre, visto sin cambios desde la estimación anterior en 2,0%. Estados Unidos también publicará las cifras semanales de desempleo y las ventas de viviendas pendientes de agosto.
La Oficina de Análisis Económico de los Estados Unidos publicó la estimación final del crecimiento del PBI del segundo trimestre con una cifra del 2% coincidiendo con el pronóstico. Además, los inversores prestarán mucha atención al desempeño de los principales índices de Wall Street en la segunda mitad del día.
El viernes, los datos del Índice de Precios al Consumidor de Tokio (IPC) de Japón se considerarán con un nuevo impulso.
USD/JPY
PANORAMA
Último Precio de Hoy 107.65
Cambio Diario de Hoy -0.11
Cambio Diario de Hoy % -0.10
Apertura Diaria de Hoy 107.76
TENDENCIAS
SMA de 20 Diaria 107.33
SMA de 50 Diaria 107.07
SMA de 100 Diaria 107.86
SMA de 200 Diaria 109.22
NIVELES
Máximo Previo Diario 107.89
Mínimo Previo Diario 106.97
Máximo Previo Semanal 108.48
Mínimo Previo Semanal 107.48
Máximo Previo Mensual 109.32
Mínimo Previo Mensual 104.45
Fibonacci Diario 38.2% 107.54
Fibonacci Diario 61.8% 107.32
Punto Pivote Diario S1 107.2
Punto Pivote Diario S2 106.63
Punto Pivote Diario S3 106.28
Punto Pivote Diario R1 108.11
Punto Pivote Diario R2 108.45
Punto Pivote Diario R3 109.02
Reacción mixta del mercado a los datos de EE.UU.
Más tarde en el día, la Oficina de Análisis Económico (BEA) de los Estados Unidos (EE.UU.) informó que, según su tercer cálculo, la economía, medida por el producto interno bruto (PIB), se expandió un 2% anual. Esta lectura coincidió con la expectativa del mercado, pero el hecho de que la publicación revelara que la inversión empresarial se contrajo más de lo estimado previamente pesó en el dólar.
Durante la sesión del jueves, el Dólar Estadounidense cayó, pero luego volvió a dar la vuelta para mostrar signos de vida. En este punto, el mercado parece que está tratando de ir hacia el nivel de retroceso de Fibonacci del 50% por encima, que es de donde partimos. Justo encima de allí, el EMA de 200 días se sienta, así que es muy probable que veamos ventas allí también. Francamente, se trata de un par muy sensible al apetito de riesgo, por lo que será necesario realizar un seguimiento para saber hacia dónde se dirigirá el mercado en el futuro.
Si el par se mueve por debajo del nivel de soporte de los 107.00, la tendencia bajista se incrementará y las expectativas de una corrección alcista se verán afectadas, ya que el par no logró quebrar el nivel de resistencia de los 108.47 durante la semana pasada. Actualmente los niveles de soporte más cercanos son 106.90, 106.20 y 105.45, lo que confirma la fortaleza del colapso. En caso de una corrección alcista, el par estará en una misión para quebrar los niveles de resistencia de 107.85 y 108.50 que apoyan el movimiento para alcanzar el máximo psicológico en 110.00, que sigue siendo la clave para la fortaleza alcista del par. Todavía prefiero comprar el par desde cualquier nivel bajista.
Con tantas idas y venidas, Estados Unidos y China parecen estar jugando al despiste y, en lo que planean nuevas maniobras, observamos cómo el par USD/JPY sigue siendo un fiel reflejo de su situación actual. Según han anunciado, la semana que viene volverán a reunirse para tratar de llegar a un acuerdo pero, si tenemos en cuenta las últimas declaraciones de Donald Trump sobre su negativa a llegar a un acuerdo parcial así como que no pasaría nada si no llegan a un punto común antes de las elecciones de 2020, parece que la posibilidad de que puedan acercar posturas en la próxima reunión queda bastante alejada de la realidad.
Suba en rendimientos de bonos del Tesoro apuntala al USD/JPY.
Además el dólar se mantiene fuerte en el mercado, con el DXY consolidándose sobre 99.00.
Por delante: varios reportes de EE.UU., incluyendo el índice de precios de gastos de consumo personal (PCE) y órdenes de bienes durables.
El par USD/JPY ganó momento en la última hora y avanzó a su nivel más alto en una semana al llegar hasta 108.14. Al momento de escribir, el par se cotiza en 108.12, mostrando una suba del 0.30%.
Manteniéndose en el gráfico diario, la línea de tendencia superior que conecta los máximos en mayo, agosto y la semana pasada también llega a 108.26. El área de retroceso del 50% del movimiento hacia abajo desde el máximo de abril llega a 108.413. El máximo del comercio de la semana pasada se estancó en esa área y se estancó.
Superar ambos niveles son objetivos clave para los toros ahora. Los vendedores, mientras tanto, también pueden buscar apoyarse en esos niveles. Así que ten cuidado. La batalla se libra entre los toros y los osos, y cada uno puede ejercer su dominio, pero por ahora los toros por encima de los 100 días de MA parecen tener una ventaja.
Perforando en el gráfico por hora a continuación, la clave para el último movimiento más alto llegó cuando el soporte se mantuvo en el viejo techo que se convirtió en un piso en 107.418 ayer (círculo rojo 6). Hoy, la clave para los toros fue el movimiento anterior, y luego basar, contra el MA de 100/200 horas (líneas azules y verdes en el área de 107.78 ahora). Ese fue el catalizador para la carrera más alta.
Los principales índices de Wall Street, que comenzaron el día en territorio positivo, giraron hacia el sur con la reacción inicial y ahora buscaban cerrar el día en rojo con el Nasdaq Composite borrando 1.3% para liderar a los perdedores. Como reflejo del entorno de aversión al riesgo, el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE. UU. A 10 años retrocedió el repunte de hoy y ahora también se encuentra en territorio negativo.
Por otro lado, después de que los datos publicados por la Oficina de Análisis Económico de los EE. UU. Revelaran hoy que el índice básico de precios del gasto de consumo personal (PCE) , el indicador preferido de inflación de la Reserva Federal, aumentó a 1.8% anual en agosto y ayudó el dólar conserva su fuerza y limita las pérdidas de la pareja. A medida que nos acercamos al final de la semana, el índice del dólar estadounidense se ubica cómodamente por encima del nivel 99 y se mantiene en camino de registrar su cierre semanal más alto desde abril de 2017.
Miro en primer lugar hacia la parte de arriba para buscar las resistencias sobre el par USD/JPY y la primera la tendremos colocada sobre el nivel de los 109.20. Por aquí, tenemos pasando la media de las 40 sesiones en gráfico semanal.
Comentaros que por debajo de ella lleva desde el pasado mes de abril. Eso hace que poder ver una recuperación, sería una señal de fuerza y el USD/JPY en el mercado de divisas podría seguir rebotando para apuntar hacia una zona muy importante de resistencia.
Suba en rendimientos de bonos del Tesoro apuntala al USD/JPY.
Además el dólar se mantiene fuerte en el mercado, con el DXY consolidándose sobre 99.00.
Por delante: varios reportes de EE.UU., incluyendo el índice de precios de gastos de consumo personal (PCE) y órdenes de bienes durables.
El par USD/JPY ganó momento en la última hora y avanzó a su nivel más alto en una semana al llegar hasta 108.14. Al momento de escribir, el par se cotiza en 108.12, mostrando una suba del 0.30%.
Demanda del Yen se debilita ante mayor apetito por el riesgo
El optimista sentimiento del mercado en medio de la disminución de las preocupaciones sobre un prolongado conflicto comercial entre Estados Unidos y China parecen haber reducido la necesidad de refugiarse en el yen. Más temprano hoy, el ministro de Relaciones Exteriores de China, Wang, reconoció que Estados Unidos había mostrado buena voluntad al postergar aranceles sobre los productos chinos y agregó que querían reducir el lenguaje pesimista en la disputa. La próxima ronda de negociaciones comerciales de alto nivel tendrá lugar en octubre en Washington. Impulsado por el mayor apetito por el riesgo, los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años sube nuevamente y llegó hasta 1.724%.
A su pico el 31 de marzo, el USD / JPY había ganado un 7,8% en el año desde su cierre el 5 de enero en 102,70. El rendimiento a 10 años había agregado 82 puntos básicos desde su cierre de 0.916% el 31 de diciembre hasta su máximo de marzo en 1.7465.
Una pequeña toma de ganancias con la caída de los rendimientos de los bonos del Tesoro como catalizador fue la lógica directa del movimiento de esta semana.
Continuó aumentando la evidencia de la recuperación de EE. UU. Con el índice de gerentes de compras del sector de servicios que registró en 63,7 en marzo un récord para sus 24 años de historia, con fuertes resultados en los indicadores de Nuevos pedidos y Empleo. Estas medidas del Institute for Supply Management (ISM) complementaron el PMI manufacturero igualmente dinámico y las nóminas nacionales de marzo publicadas la semana pasada.
75% de los inversores minoristas de CFD pierden dinero
Sin embargo, si rompemos por debajo de esos dos martillos que iniciaron este movimiento, entonces anticiparía un movimiento mucho más profundo a la baja. Dicho esto, no parece probable que suceda, especialmente porque el rendimiento a 10 años de EE. UU. Está comenzando a aumentar nuevamente, por lo que debería continuar siendo un importante impulsor de este mercado en el futuro. Si podemos o no superar el máximo reciente es una cuestión completamente diferente, pero vale la pena señalar que el retroceso fue solo de regreso al nivel de retroceso de Fibonacci del 38.2%.
El sentimiento del mercado suena pesimista ya que los futuros del S&P 500 y el Nikkei 225 imprimen pérdidas leves, mientras que el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años mantiene el impulso alcista del día anterior.
De cara al futuro, las cifras oficiales de actividad de China para abril ofrecerán una dirección inmediata a los operadores del USD / JPY en medio de expectativas de resultados suaves. Después de eso, el catalizador de riesgo puede tratar de mantener vivos los mercados antes de la sesión de EE. UU., Donde los datos de segundo nivel relacionados con los ingresos, el gasto, la actividad y la vivienda ofrecerán un nuevo impulso.