Analisis Tecnico del EUR/USD

Ocupado macroeconómico en los Estados Unidos con muchos datos de primer nivel esta semana.
El crecimiento de la UE sigue desacelerándose al comienzo del cuarto trimestre, sin BCE.
Corrección al alza a largo plazo EUR / USD completada, lista para reanudar su caída.
El par EUR / USD está cerrando la semana con pérdidas por debajo del nivel de 1.1100, habiendo pasado estos últimos días consolidándose en el extremo superior del rango de la semana anterior. Alcanzó un nuevo máximo de octubre de 1.1179 antes de girar hacia el sur, y el dólar encontró apoyo para el final de la semana debido a la persistente incertidumbre del Brexit.

Desaceleración económica y BCE sin eventos
Los datos procedentes de Europa y EE. UU. No provocaron la reacción del mercado, ya que confirmaron lo que los inversores ya sabían. Las estimaciones preliminares de Markit de octubre sobre la producción de manufactura y servicios en la Unión indicaron que la desaceleración económica se extendió hasta el cuarto trimestre. Los de EE. UU. Entraron un poco mejor, también inclinando la escala a favor del dólar.

El Banco Central Europeo tuvo una reunión de política monetaria, pero dada la reciente decisión de extender el estímulo mediante la reducción de las tasas y la reanudación de la compra de bonos, no fue un evento. Además, fue el último presidido por Mario Draghi , y no dio indicios de lo que hará su sucesora, la señora Christine Lagarde.

Los pedidos de bienes duraderos de los EE. UU. Cayeron un 1,1% en septiembre, mientras que los pedidos de bienes de capital no destinados a la defensa ex aviones, vistos como un indicador del gasto de inversión empresarial, cayeron por segundo mes consecutivo, un 0,5% después de una caída del 0,6%. Los datos generaron preocupaciones sobre el último recorte de tasas de la Reserva Federal de los Estados Unidos que no es suficiente para apuntalar la economía.

Draghi también le dijo a su sucesora Christine Lagarde que nunca se rinda en el apoyo a la economía de la UE en medio del empeoramiento de las perspectivas económicas mundiales y la poca ayuda de los gobiernos de los países miembros del bloque.
El cierre del jueves generó una señal negativa sobre la formación de un día exterior bajista y un cierre marginal por debajo del soporte pivotante proporcionado por la cima de la nube diaria (1.1105), pero la acción estuvo contenida por el aumento de 10DMA, que continúa por ahora.
La acción a corto plazo ronda la cima de la nube diaria y espera nuevas señales.
El clima de negocios alemán de Ifo está en foco hoy (Oct 94.5 f / c vs Sep 94.6) ya que el indicador está en tendencia bajista en el último año y se mantiene por debajo de la marca de 100 por quinto mes consecutivo.
Una cifra de octubre más débil de lo esperado aumentaría las perspectivas negativas para la economía alemana y aumentaría la presión sobre el euro.
Se necesita un descanso y el cierre del viernes por debajo de 10DMA (1.1103) para confirmar el patrón bajista del día exterior y será una señal negativa para la acción de la próxima semana.
La extensión por debajo de 10DMA abriría camino hacia los soportes en 1.1064 (Fibo 38.2% de 1.0878 / 1.1179) y 1.1044 / 34 (convergentes 55 / 20DMA).
Alternativamente, el cierre repetido por encima de 10DMA validaría el soporte con un rebote posterior para generar la señal inicial de corrección, lo que requeriría confirmación en la extensión por encima de 100DMA (1.1130).

Res: 1.1112; 1.1130; 1.1162; 1.1179
Sup: 1.1103; 1.1092; 1.1064; 1.1044

El par EUR/USD está cerrando la semana con pérdidas por debajo del nivel de 1.1100, habiendo pasado estos últimos días consolidándose en el extremo superior del rango de la semana anterior. Alcanzó un nuevo máximo de octubre en 1.1179 antes de girar hacia abajo, con el dólar estadounidense fortaleciéndose hacia el final de la semana debido a la persistente incertidumbre alrededor del Brexit.

Desaceleración económica y un BCE sin eventos
Los datos procedentes de Europa y EE.UU. no desencadenaron ninguna reacción del mercado, ya que confirmaron lo que los inversores ya sabían. Las estimaciones preliminares de Markit para octubre sobre la producción manufacturera y del sector de servicios en la Unión indicaron que la desaceleración económica se ha extendido hasta el cuarto trimestre. Los datos de EE.UU. llegaron un poco mejor, también inclinando la balanza a favor del dólar.

El euro va a sufrir a causa de las posibilidades de recesión en lugares como Francia y Alemania, y, por supuesto, los rendimientos negativos que salen de los mercados de bonos. Si bien los bonos en la Unión Europea se han fortalecido un poco en lo que respecta al rendimiento, la realidad es que todavía pagan mucho menos que los bonos estadounidenses, y eso debería continuar sesgando el mercado a la baja. Más allá de eso, aunque Estados Unidos está comenzando a mostrar signos de negatividad en lo que respecta a la economía, todavía es mucho más fuerte de lo que estamos viendo actualmente en la Unión Europea. En general, este es un mercado que continuará encontrando muchas razones para quedarse corto, como si nada más los comerciantes que lo intentaran simplemente estuvieran viendo estos retrocesos como una oportunidad para recuperar el dólar estadounidense "a bajo precio".Hay una escasez de dólares estadounidenses, a pesar de que la Reserva Federal ha estado haciendo operaciones de repositorio últimamente para tratar de combatir las condiciones ilíquidas cuando se trata del dólar estadounidense. Con eso, si el dólar estadounidense se fortalece, este es uno de los primeros lugares donde lo verá y debe tenerse en cuenta que estamos en una tendencia bajista a largo plazo que no muestra signos reales de ceder.

El euro continúa manteniéndose por debajo del nivel de 1.1100 frente al dólar estadounidense mientras los operadores esperan una semana ocupada antes de la acción del mercado. Es probable que la dirección del par EURUSD se decida por el resultado de la decisión sobre la tasa del FOMC a fines de esta semana. Un recorte de tasas podría empujar al EURUSD hacia el nivel de 1.1200, mientras que una decisión más agresiva del FOMC podría hacer que los vendedores obliguen a la pareja a volver al nivel de 1.1000.

El par EURUSD solo es bajista mientras se negocia por debajo del nivel de 1.1110, el soporte clave se encuentra en los niveles de 1.1050 y 1.1010.

El par EURUSD solo es alcista mientras se negocia por encima del nivel de 1.1110, la resistencia clave se encuentra en los niveles de 1.1180 y 1.1220.

EUR / USD ha violado la línea de tendencia al alza desde el mínimo del 1 de octubre.
El desglose está respaldado por la cruz bajista de los promedios móviles clave.
EUR / USD está mirando hacia el sur, tras haber violado los niveles clave de soporte diagonal y horizontal el viernes.

El par cerró en 1.1079 el viernes, confirmando una ruptura a la baja de la línea de tendencia ascendente que conecta los mínimos del 1 y 15 de octubre. El par también ha violado el soporte en 1.1110 (mínimo del 13 de septiembre).

El desglose del nivel de soporte crucial está respaldado por un cruce bajista de los promedios móviles de 5 y 10 días y máximos más bajos en el histograma MACD, una señal de debilitamiento del impulso alcista.

El spot, por lo tanto, parece estar listo para probar 1.1065 (38.2% Fib R de 1.0879 / 1.1179). Al momento de escribir, el par se cotiza a 1.1079.

El caso bajista se invalidaría si el spot encuentra aceptación por encima del soporte anterior convertido en resistencia de 1.1110.

Petr Krpata, estratega jefe de EMEA ** e IR en ING, señala que para el par EUR / USD, han observado una reducción en los cortos especulativos.

Cotizaciones clave
"Refleja en gran medida la dinámica temporal más suave del USD en lugar de un cambio importante en las perspectivas de los inversores para el EUR (que, en nuestra opinión, sigue siendo fundamentalmente poco atractivo debido al estímulo insuficiente del BCE para mejorar las perspectivas de crecimiento e inflación de la eurozona). Continuamos esperando que el EUR / USD regrese por debajo del nivel de 1.10 este año ”.

Análisis Técnico Diario
La tendencia principal es alcista según el gráfico diario, sin embargo el impulso ha estado bajando desde la formación del giro de máximo a precio de cierre el día 21 de octubre en el nivel 1.1179.

La tendencia principal cambiaría oficialmente a la baja en un movimiento a través de 1.0879. Un movimiento a través de 1.1179 negaría el giro de máximo a precio de cierre e indicaría el resurgir de la tendencia alcista.

La tendencia menor es bajista. Este movimiento confirma que el impulso va hacia abajo. Un movimiento a través de 1.1163 cambiaría la tendencia menor a alcista. Un movimiento a través de 1.0991 reafirmaría la tendencia menor.

El primer rango menor está entre 1.1179 y 1.1073. Su nivel del 50% en 1.1126 es una resistencia potencial.

El segundo rango menor está entre 1.0991 y 1.1179. En este momento se está poniendo a prueba su nivel del 50% en 1.1085. Los traders centrados en la tendencia principal están intentando construir una base de soporte en este nivel a lo largo de la sesión del lunes.

El rango principal está entre 1.0879 y 1.1179. Su zona de retroceso entre 1.1029 y 1.0994 es el objetivo primario a la baja y una zona que potencialmente ofrece valor.

EUR / USD avanzó a la banda 1.1105 / 10 el lunes.
La oferta monetaria EMU M3 se expandió 5.5% a / a en septiembre.
La atención de los mercados se mantiene en los datos de Brexit, FOMC, esta semana.
El interés de compra en torno a la moneda europea resurgió el lunes y elevó el EUR / USD por encima del nivel de 1.1100, aunque el movimiento al alza careció de seguimiento en los alrededores de 1.1110.

Alza diaria del EUR / USD limitada por la SMA de 10 días
La reciente disminución en el lugar se ve un respiro hasta el lunes, recuperando la tracción al alza y rebotando desde los mínimos semanales del viernes en la región de 1.1070. La corrección de hoy más alta, sin embargo, encontró resistencia en la región de 1.1110, donde se encuentra la SMA de 10 días.


La renovada presión de venta en torno al dólar ha estado apuntalando la recuperación en el par a niveles superiores a 1.1100 la cifra, mientras que los titulares optimistas en torno a la negociación del Brexit también le han dado alas adicionales al par.

En el espacio de datos, M3 Money Supply en la zona del euro se expandió a 5.5% anualizado, por debajo de las estimaciones. Temprano en el día, los precios de importación alemanes subieron 0.6% MoM en septiembre. Más adelante en la semana, el foco de atención estará en el lanzamiento de las cifras avanzadas del IPC para el mes actual en Eurolandia junto con las nóminas de los Estados Unidos.

Qué buscar alrededor de EUR
La debilidad renovada en torno a la moneda única arrastró a nuevos mínimos en la región de 1.1070, donde ahora busca recuperarse. A pesar de que el reciente repunte en el lugar ha sido patrocinado exclusivamente por la debilidad del dólar, la perspectiva en Eurolandia sigue siendo frágil y no hace nada más que justificar la postura monetaria 'más floja por más tiempo' del BCE y la visión bajista sobre la moneda única en el mediano plazo al menos. Además, la posibilidad de que la economía alemana caiga en recesión en el tercer trimestre sigue siendo un riesgo palpable para las perspectivas y se espera que pese sobre el EUR en el horizonte a corto / medio plazo.

Niveles EUR / USD para mirar
En este momento, el par está ganando un 0.14% en 1.1093 y se enfrenta a la siguiente barrera ascendente en 1.1128 (SMA de 100 días) secundada por 1.1171 (máximo mensual del 18 de octubre) y finalmente 1.1186 (61.8% de Fibo del rally 2017-2018) . Por otro lado, un incumplimiento de 1.1072 (mínimo del 25 de octubre) apuntaría a 1.1041 (SMA de 55 días) en ruta a 1.0925 (mínimo del 3 de septiembre).

EUR/USD arranca la nueva semana de trading con ganancias, apoyado por el tono positivo de los mercados y el mayor apetito por divisas más riesgosas.
De todas maneras, el signo alcista del euro podría revertirse si la Fed se muestra neutral este miércoles e indica una pausa en su ciclo de flexibilización.
El mercado de por hecho un recorte en los tipos del FOMC, pero mantiene dudas sobre el lenguaje orientativo que ofrecerá el banco central estadounidense.

El EUR/USD arranca la nueva semana de trading con ganancias, apoyado por el tono positivo de los mercados y el mayor apetito por divisas más riesgosas.

De todas maneras, el signo alcista del euro podría revertirse si la Fed se muestra neutral este miércoles e indica una pausa en su ciclo de flexibilización.

El mercado de por hecho un recorte en los tipos del FOMC, pero mantiene dudas sobre el lenguaje orientativo que ofrecerá el banco central estadounidense.

El euro intentaba subir al inicio de la sesión negociación del lunes, pero luego caía de forma significativa. En este momento parece como si el nivel en 1.11 continuase siendo un problema importante ya que se trata de un número redondo, importante y significativo a nivel psicológico. Además en el gráfico puedes ver que el nivel de retroceso de Fibonacci del 50% también ha ofrecido resistencia de forma importante en el círculo. La media móvil exponencial (EMA por sus siglas en inglés) a 200 días se encuentra justo por encima de esa zona y por tanto tiene sentido que continuemos viendo una actitud negativa general sobre este mercado, ya que dentro de la Unión Europea hay muchos factores causando problemas.

En este momento la EMA a 200 días está cruzando el nivel de retroceso de Fibonacci del 61.8%, lo que supone un factor bajista adicional en este mercado. A la baja, la EMA a 50 días está cerca del nivel en 1.1025, y ese podría ser el próximo objetivo. En última instancia este es un mercado que debería continuar mostrando movimientos erráticos arriba y abajo, pero hay que destacar que la subida reciente en el valor del euro ya se ha visto anteriormente, no ha sido una novedad. En otras palabras, aunque se haya producido una subida importante no representa en realidad nada fuera de lo común y no debería interpretarse de forma distinta. Es una gran oportunidad para comprar dólares estadounidenses, y parece que hay varios traders en todo el mundo viendo lo mismo que yo en este gráfico. Eso no quiere decir que vayamos a romper a la baja inmediatamente, pero sí parece claro que las probabilidades de que vaya a ir hacia abajo son elevadas.

Los datos menores provenientes de estas dos economías no lograron impresionar. La Unión publicó la oferta monetaria de septiembre, que resultó en un 5.5% interanual, decepcionando las expectativas del mercado, mientras que para el trimestre aumentó un 5.5% como se esperaba. Los préstamos privados aumentaron un 3.4% frente al 3.5% esperado. En los EE.UU., el índice de actividad nacional de la Fed de septiembre de Chicago, llegó a -45 frente al esperado -0.37, y la Balanza comercial de mercancías para el mismo mes, que registró un déficit de $70.39 billones. Los inventarios al por mayor disminuyeron un 0.3%. Finalmente, el índice de negocios manufacturero de la Reserva Federal de Dallas de octubre se contrajo a -5.1 desde 1.4 anteriormente. Este martes, la única cifra relevante será el índice de confianza del consumidor CB de EE.UU., que, de todos modos, podría tener un impacto limitado antes de los datos de primer nivel de EE.UU. programados para más adelante en la semana.

El tipo de cambio cotiza entre sus SMA de 100 y 200 en el gráfico de 30 minutos, lo que sugiere una consolidación en el corto plazo. Se puede ver una fuerte resistencia en el nivel 1.1109. Más arriba, 1.1120, 1.1135 y 1.1167 son las siguientes resistencias relevantes, según el Indicador de Confluencias Técnicas.

Gráfico de 30 minutos
Archivo adjunto 13366

Luego de semanas, el par EUR/USD alcanzó los 1.1179, la mayor resistencia del par en más de dos meses, luego del optimismo generado por el reciente acuerdo comercial entre China y Estados Unidos y el acuerdo Brexit, que sigue buscando una salida. Durante la semana pasada el par se vendió, y alcanzó los 1.1072, donde cerró la semana. El nivel de soporte en la zona de los 1.1000 amenaza con una corrección alcista. La última lectura del IFO indica un comienzo tranquilo del último trimestre en la economía más grande de Europa, pero también reveló signos temporales de estabilidad.
El IFO alemán se mantuvo sin cambios en 94,6 en octubre, y las expectativas eran de un descenso a 94,5, y como las perspectivas mejoraron durante seis meses, cubrió el deterioro del componente de condiciones actuales del índice. El IFO dijo que la recesión en el sector manufacturero, el principal impulsor de la recesión económica, ha terminado. La encuesta de IFO encuestó a más de 7.000 empresas alemanas y les pidió que evaluaran el nivel relativo de las condiciones comerciales actuales, además de las previsiones para los próximos seis meses. Los inversores y economistas siguen muy de cerca esta encuesta.

Niveles de resistencia y soporte del EURUSD
EURUSD se consolida por debajo de la marca crítica de 1.11, ya que el par continúa la corrección desde los máximos mensuales. Por el lado del análisis técnico, la moneda común experimentó un repunte impresionante desde los mínimos de dos años en 1.0878 hasta 1.1172 en medio del respaldo que los activos de riesgo encontraron en las mejores noticias del Brexit y las tensiones comerciales entre Estados Unidos y China.

En el lado negativo, el soporte inmediato se sitúa en 1.1076 mínimos diarios, un descanso a continuación animará a más osos a unirse a la acción y reducirá el precio a 1.1033, el promedio móvil de 50 días. Este es el próximo objetivo a la baja que podría lograrse en un movimiento convincente por debajo del nivel de soporte crítico de 1.11. Por el lado positivo, la resistencia inmediata se sitúa en 1.1102, el máximo de hoy, una ruptura por encima puede llevar a los precios hasta el máximo mensual de 1.1172.

EUR / USD
El destino del euro.La tendencia alcista de la recuperación continúa colgando en la balanza. El deslizamiento correctivo de la semana pasada se retiró a la banda de soporte $ 1.1060 / $ 1.1100 para encontrar una vela positiva ayer. Sin embargo, aquí es donde los toros necesitan construir de nuevo. Viene en una encrucijada crucial sobre el impulso. El RSI ha vuelto a solo un poco por encima de 50. Dado que la venta masiva hasta agosto y septiembre tuvo el RSI constantemente fallando a 50, los alcistas buscarán usar este punto medio como una señal de compra ahora. De lo contrario, se cuestionaría la integridad de la recuperación. Las líneas MACD están configuradas positivamente pero han perdido ímpetu, mientras que los estocásticos también parecen estar en un punto de inflexión. Este soporte de alrededor de $ 1.1060 / $ 1.1075 es posteriormente vital para la recuperación. Una falla abriría $ 1.0990. Los alcistas buscarán cerrar nuevamente por encima de $ 1. 1100 nuevamente para formar otra vela positiva para regenerar el swing más alto. Por ahora estamos a favor de comprar en la debilidad, pero este es un momento clave para el euro.

El par EUR/USD cotiza justo por debajo del nivel de 1.1100 al final del primer día de la semana, y el dólar está recortando parte de sus últimas ganancias. Un mejorado estado de ánimo del mercado mantuvo a flote el euro, con las acciones mundiales en alza en medio de sólidos informes de ganancias. Wall Street flirteó con máximos históricos, aunque los índices recortaron una buena parte de sus ganancias intradía antes del cierre. Sin embargo, el dólar permaneció bajo presión durante todo el día, así como otros activos considerados refugios seguros.

El par EUR/USD ha empezado una semana ocupada a la defensiva. ¿Se puede recuperar? La situación técnica es poco prometedora.

El Indicador de Confluencias Técnicas muestra que el EUR/USD se enfrenta a una resistencia feroz en 1.1113, que es un grupo denso de líneas técnicas que incluyen las medias móviles simples de 5 y 10 días, la media móvil de 100 horas y el máximo mensual anterior entre otros.

Si el par de divisas logra romper al alza, algo de resistencia espera en 1.1136, que es donde convergen la resistencia R2 del Punto de Pivote semanal y la Banda de Bollinger superior en el gráfico de 4 horas.

Algo de soporte espera en 1.1090, que es la confluencia de la resistencia R1 del Punto de Pivote semanal, el 61.8% de retroceso de Fibonacci en el gráfico diario y la media móvil de 10 periodos en el gráfico de 4 horas.

Más abajo, 1.1067 es la convergencia del máximo semanal anterior, el soporte S2 del Punto de Pivote diario, la Banda de Bollinger inferior en el gráfico de 4 horas y la media móvil de 100 periodos en el gráfico de 4 horas.

El objetivo a la baja está en 1.0970, que es el punto de encuentro del 38.2% de retroceso de Fibonacci en el gráfico mensual y el soporte S1 del Punto de Pivote semanal.

Indicador de Confluencia
El Indicador de Confluencias encuentra oportunidades interesantes usando confluencias técnicas. Es una herramienta para localizar y señalar los niveles de precios donde hay una congestión de indicadores, medias móviles, niveles de Fibonacci, Puntos de Pivote, etc. Saber dónde se encuentran estos puntos de congestión es muy útil para el inversor, y puede utilizarse como base para diferentes estrategias.
Esta herramienta asigna una cierta cantidad de "peso" a cada indicador, y este "peso" puede influir en los niveles de precios adyacentes. Esto significa que un nivel de precios sin ningún indicador o media móvil pero bajo la influencia de dos niveles "fuertemente ponderados" acumula más resistencia que sus niveles cercanos. En estos casos, la herramienta señala resistencia en áreas aparentemente vacías.