USD / JPY sube a nuevos máximos en 2019 por encima de 110.30

Estados Unidos-China, Estados Unidos-Irán son los principales catalizadores ...
Con la cercanía a la bienvenida de los diplomáticos de Beijing en Washington, el 15 de enero, los comentarios de los responsables políticos de los EE. UU. Cobran más importancia y estimulan el tono de riesgo del mercado. Más recientemente, el asesor económico de la Casa Blanca (WH), Larry Kudlow, y el secretario del Tesoro, Steve Mnuchin, cruzaron los cables mientras mostraban optimismo en torno al acuerdo comercial entre Estados Unidos y China. Aunque sus señales de tener conversaciones comerciales con la UE podrían afectar negativamente el tono de riesgo, solo un poco, considerando el nivel de amistad que comparten ambos extremos.

Irán realizó otro ataque con misiles en Bagdad para dañar a las tropas estadounidenses que yacen allí. Aun así, no hay noticias de las principales causas hasta ahora. También irritaban a los líderes mundiales las noticias de que Irán arrestaba al embajador del Reino Unido en Teherán.

Es probable que los mercados tengan una tarea difícil para las noticias comerciales y políticas y, por lo tanto, el USD / JPY podría tener un poco más de sesiones más agitadas por delante. Sin embargo, las acciones optimistas y la recuperación de los rendimientos de los bonos globales parecen mantener el tono de riesgo del mercado principalmente positivo.

Dicho esto, el feriado bancario del lunes en Japón también podría contribuir a la falta de actividad. Aun así, cualquier noticia comercial / política importante no dudará en impulsar los mercados.

No notamos un cambio significativo en los movimientos del par USD / JPY a pesar de los débiles resultados de los números de empleos de EE. UU. Para fines de 2019. Las ganancias del par extendieron la resistencia de 109.68 y cerraron las negociaciones de la semana alrededor de 109.50. La pareja obtuvo un fuerte apoyo de los temores calmados de empeorar las cosas en el Medio Oriente, que estaban al borde de la guerra y amenazaban a una de las fuentes de energía más importantes del mundo. Los Estados Unidos de América solo impusieron más sanciones a Irán después de su ataque con misiles contra una base militar iraquí utilizada por las fuerzas estadounidenses, lo que no provocó fuertes bajas, que se produjo en respuesta al asesinato de Qassem Soleimani, el más destacado de los Estados Unidos. Comandante militar iraní.

El Dólar Estadounidense ignoró los números negativos de empleos en Estados Unidos y se conservó en una buena posición en medio del optimismo de que la firma oficial del acuerdo comercial de la Primera Fase entre Estados Unidos y China estaba programada para esta semana. Los detalles de este acuerdo y la aceleración de las próximas fases serán buenos para la economía global en su conjunto, especialmente para la economía estadounidense, y serán un catalizador para el presidente estadounidense Trump en las elecciones presidenciales de este año.

El nuevo acuerdo comercial viola las reglas de la OMC, que buscan evitar tratados preferenciales estrechos. Según el acuerdo, la participación de Estados Unidos en el mercado de importación chino aumentará y se amplificará significativamente a expensas de la participación de mercado de otros países. Durante la mayor parte de 2019, las importaciones de China disminuyeron. La administración Trump solo quiere aplicar el principio de América Primero a todas las economías del mundo. La brújula de aranceles que Trump está utilizando para presionar a otros puede recurrir a la Unión Europea, lo que podría restaurar la ansiedad en los mercados financieros mundiales.

Análisis técnico: USD/JPY

En el siguiente gráfico de 2 horas, vemos la evolución de la divisa desde el pasado mes de diciembre.

Por un lado, los dos últimos meses del año 2019 dieron lugar a mucha volatilidad. En noviembre, la divisa llegó a tocar el soporte psicológico de los 108,30 yenes, para mantenerse en un rango lateral prácticamente el resto de días, debido a la incertidumbre en esas fechas sobre el acuerdo comercial entre China y Estados Unidos.

Asimismo, en diciembre hemos tenido un retorno hasta el soporte de los 108,30 yenes, aunque con el acuerdo entre Pekín y Washington, la cotización subió hasta la resistencia de noviembre, haciendo así un doble techo. La llegada del 2020 trajo más volatilidad al par, y el miedo a una guerra en Oriente Medio provocaron compras masivas de yenes, dejando un mínimo en 107,64 yenes por dólar.

Finalmente, en la jornada de hoy, el USD/JPY se sitúa por encima de los 109,90 yenes, máximo de ocho meses. Además, tendremos que seguir muy de cerca la situación entre China y Estados Unidos, puesto que pronto dará comienzo la fase 2 de negociacion. Por ello, procedo a establecer dos estrategias de trading:

Compra: si la vela de 2h cierra por encima de 109,85¥.

Entrada: 109,85
Stop: 109,00
Objetivo: 110,80
Venta: si la vela de 2h cierra por debajo de 109,50¥.

Entrada: 109,50
Stop: 110,00
Objetivo: 108,40.

El Dólar Americano ha subido un poco durante la sesión del viernes, ya que tenemos las cifras de empleo. En este momento estamos cerca del nivel de ¥109.60, un área que continuará causando un poco de resistencia como lo ha hecho en el pasado. Esta es un área que ha sido muy obstinada y con las cifras de empleo que salen de América durante la sesión, seguramente causará un poco de inestabilidad. Dicho esto, si podemos superar el nivel de ¥109.60, el mercado puede ser libre de ir y atacar el nivel de ¥110. Esa es un área que debería mantener el mercado algo caído, pero si rompemos por encima de ahí es probable que el mercado pueda ir al nivel de ¥111, posiblemente incluso al nivel de ¥112.50 después de eso. Tengan en cuenta que de todas formas este par es muy sensible a la cifra de empleo, y el hecho de que estemos en un nivel de resistencia importante sugiere que vamos a conseguir algún tipo de resolución.

USD / JPY
Ayer, el par de divisas USD / JPY aumentó al nivel de resistencia formado por el R2 mensual y el R1 semanal en 100.25. Durante la mañana del martes, la pareja estaba probando el nivel dado.

Si la resistencia dada se mantiene, es probable que se produzca una inversión hacia el sur en el futuro más cercano. Tenga en cuenta que el tipo de cambio podría ganar soporte de la SMA de 55 horas a 109.76.

Si el soporte dado se mantiene, es probable que el dólar estadounidense se consolide frente al yen japonés a corto plazo. De lo contrario, el par de divisas podría disminuir al R1 mensual en 109.47.

USD / JPY logró romper un área crucial de resistencia la semana pasada, con el par alcanzando un máximo de siete meses el día de hoy.

Esa ruptura apunta hacia una mayor ventaja al entrar en juego, con una ruptura por debajo de ¥ 1.0943 requerida para lograr una imagen más bajista a corto plazo. Hasta entonces, cualquier inconveniente a corto plazo parece una oportunidad de compra.

En este punto, creo que el mercado está poco extendido, pero ciertamente creo que el gran rebote que hemos visto sugiere que tenemos muchos compradores en este punto dispuestos a intervenir y aprovechar un "riesgo" general actitud. Además, creo que eventualmente tendremos una razón para subir, pero preste atención a los mercados de valores, ya que pueden darle una idea de cuál es el apetito de riesgo en general. Esto es especialmente cierto con el S&P 500, por lo que tiendo a mirar este gráfico y ese para algún tipo de correlación, ya que uno a menudo confirma un movimiento en el otro. En este punto, las caídas continúan ofreciendo valor, y creo que la mayoría del mundo comercial en este momento lo ve como tal.

Las últimas ganancias se vieron respaldadas por el apetito de riesgo y el abandono del Yen como moneda refugio privada, con la firma formal del acuerdo comercial de primera fase entre Estados Unidos y China en una ceremonia especial celebrada en la Casa Blanca, donde el Presidente Trump ve el acuerdo como una victoria para su política económica mientras se esfuerza por ganar la confianza de los americanos antes de las elecciones presidenciales del próximo noviembre.

De acuerdo al análisis técnico del par: La tendencia general del par USD/JPY continúa siendo alcista y se aguarda un regreso al área de resistencia psicológica de los 110.00 para ratificar la fortaleza de la tendencia. Sin embargo, cualquier movimiento del par hacia los niveles de apoyo de los 109.00, 108.45 y 108.00 es una seria amenaza para la continuación de la tendencia actual y empieza la reversión de la tendencia a la baja. Se espera un movimiento limitado del par, dado que se acercan las vacaciones de Navidad y los inversores se muestran reacios a tomar nuevas posiciones.

Arriba, pronosticaría que el mercado probablemente seguirá hacia el nivel de ¥ 112.50, que es el nivel de retroceso del 100% de Fibonacci. Esta ha sido mi postura durante algún tiempo, pero, sinceramente, el mercado no ha logrado salir varias veces ahora y creo que durante la temporada de vacaciones será muy complicado para este par de monedas moverse por encima y a menos por supuesto, es algún tipo de título que entra en juego.

El debilitamiento del Dólar estadounidense y las renovadas tensiones geopolíticas y del comercio mundial fueron catalizadores para que el par USD/JPY corrigiera a la baja hacia el soporte de 108.62, su nivel más bajo en más de dos semanas. Y con el riesgo opuesto de los inversores para refugios seguros, el más importante de los cuales es el Yen Japonés.

Esta fue una buena decisión, ya que el día cerró por encima de 110.00, y el precio ha mantenido una tendencia alcista muy débil, e imprimió un nuevo nivel de soporte más alto por encima de 110.00 en 110.07 que continúa manteniéndose. Sin embargo, el movimiento es muy leve, con una volatilidad muy baja, y el avance alcista parece frágil y puede romperse repentinamente.

El Dólar Estadounidense volvió a caer durante el comercio el martes, cuando llegamos a la EMA de 200 días. Al probar esa área y mostrar señales de rechazo, es obvio que el mercado seguirá hallando un poco de soporte en esa vecindad general. Más allá de eso, el nivel de ¥ 108.50 permanece ofreciendo mucho apoyo y creo que es solo cuestión de tiempo antes de que rebotemos lo suficiente como para permanecer dentro del rango de consolidación que ha sido tan importante durante tanto tiempo. El nivel de ¥ 110 por encima es la principal barrera de resistencia que aún no se ha roto, por lo que superarlo, por supuesto será difícil. Sin embargo, si conseguimos el mercado es libre de subir mucho más.

El par USD / JPY continúa consolidándose, aunque el riesgo está programado al alza, según el gráfico de 4 horas, dado que el par aún se está desarrollando por encima de todos sus promedios móviles. El 20 SMA proporciona soporte dinámico, recuperando su pendiente alcista, mientras que está muy por encima de los más grandes. Los indicadores técnicos se mantienen dentro de niveles positivos pero carecen de fuerza direccional en medio de la falta de seguimiento.

Asimismo, el Banco de Japón publicó recientemente las actas detalladas de su reunión de finales de octubre y no mostró nada que no haya sido anteriormente anunciado por el propio banco o por sus miembros.

Estos datos demuestran que el acuerdo de los miembros del consejo de gobierno del banco central sobre cómo no se perderá el impulso hacia la consecución del objetivo de estabilidad de precios. No obstante, marcó la cautela y dejó la posibilidad de una mayor relajación monetaria en caso de que los niveles de inflación se desvíen de este camino.

Por el momento, las dudas se reflejan claramente en el par USD/JPY, donde observamos que el mercado no ha parado de caer fuertemente en los últimos días, cumpliendo con beneficios de ya 40 pips, algo que nos hace pensar en la posibilidad de que el precio esté tratando de alcanzar el objetivo que en su momento fuese marcado por la cuña que he mencionado en otras ocasiones. Ahora mismo quiero recalcar la ruptura del suelo de 108,3, un soporte difícil de romper y que el gráfico ya ha confirmado.

USD / JPY tocó fondo en la región de 109.90.
El brote de virus en China favoreció al yen en el comercio temprano.
El Banco de Japón dejó la política monetaria sin cambios, como se esperaba.
Después de caer tan bajo como la banda de 109.90 / 85 durante las primeras operaciones, el USD / JPY ha recuperado el interés de compra y ahora está rondando la marca de 110.00, ya que la operación libre de riesgo parece estar perdiendo impulso.

USD / JPY rebota en mínimos de 3 días
El par cayó al área de mínimos de varios días antes en las horas de negociación de Asia después de que un brote del coronavirus de Wuham en China motivó a los inversores a buscar refugio en activos más seguros como la moneda japonesa, todo transformándose en una baja acelerada en el lugar.

Sin embargo, la demanda de la moneda japonesa perdió impulso tras los resultados mejores de lo previsto en la zona del euro y la economía del Reino Unido, prestando oxígeno renovado al espacio asociado al riesgo e invirtiendo el sesgo ofrecido en el par.

En otro frente, el Banco de Japón (BoJ) no modificó sus condiciones monetarias en la reunión del martes. A pesar de que el banco ahora ve que la economía se expande más de lo estimado previamente durante este año, la inflación se revisó a la baja durante el mismo período.

Desde el punto de vista técnico, si el par cae por debajo de los 109.25, es posible que la cotización se encamine hacia los 108.05/108.00 en un horizonte de corto plazo (este soporte corresponde al límite inferior de un canal ascendente en vigencia desde agosto de 2019).

Alternativamente, si los nervios de los inversores disminuyen y el USD/JPY retoma el rumbo alcista, es vital vigilar de cerca la resistencia en los 110.25. Una ruptura decisiva de este techo reforzaría el sesgo de recuperación del dólar, poniendo en juego los 111.25 (límite superior del canal).

Según el análisis técnico del par: El par USD/JPY si cede la estabilidad por debajo de los 108.00 de soporte psicológico debilitaría la corrección a la baja, y si se moviera hacia la resistencia de los 110.00, la tendencia al alza podría fortalecerse nuevamente. El avance hacia cualquiera de los dos niveles dependerá de los acontecimientos en Oriente Medio y de los detalles del acuerdo comercial de la primera fase entre los EE.UU y China.

Con un panorama incierto en base a las negociaciones entre China y Estados Unidos, el par USD/JPY ha ido realizando máximos inferiores de manera progresiva, hasta que punto de que, aunque sea pronto para decirlo, podemos plantear la posible formación de un hombro cabeza hombro invertido en H1, tal y como podemos ver en la imagen que comparto. Es por ello que, hasta que el gráfico no sea capaz de confirmar máximos superiores a los anteriores, en este caso por encima de 110,05, no soy partidaria de entrar en compra, y si lográsemos dicha figura chartistas las compras podrían llevarnos a 110.29, un objetivo que tendremos que ir protegiendo a través de un ajuste adecuado del stop loss.