Perpectiva tecnica de AUD/CAD

[Jose Delgado]

Con la línea de tendencia oblicua ascendente adyacente que indica la fortaleza de AUDCAD, el par probablemente se dirija hacia la línea de resistencia 0.9430, pero el RSI sobrecomprado podría decepcionar a los optimistas en ese momento. En caso de que el par cruce el obstáculo alcista de 0.9430, el 0.9475, el 0.9515 y el 0.9560 deben observarse cuidadosamente mientras se mantienen posiciones largas. En el lado negativo, 0.9370 TL y 0.9330 pueden actuar como amortiguadores antes de visitar el punto de descanso 0.9315. Sin embargo, la caída del par por debajo del 0,9315 podría no tener dudas al recordar el 0,9270 y el 0,9215, que abarca el 61,8% FE, como comillas.

[Elba_Escoche]

Con la línea de tendencia oblicua ascendente adyacente que indica la fortaleza de AUDCAD, el par probablemente se dirija hacia la línea de resistencia 0.9430, pero el RSI sobrecomprado podría decepcionar a los optimistas en ese momento. En caso de que el par cruce el obstáculo alcista de 0.9430, el 0.9475, el 0.9515 y el 0.9560 deben observarse cuidadosamente mientras se mantienen posiciones largas.

En el lado negativo, 0.9370 TL y 0.9330 pueden actuar como amortiguadores antes de visitar el punto de descanso 0.9315. Sin embargo, la caída del par por debajo del 0,9315 podría no tener dudas al recordar el 0.9270 y el 0.9215, que abarca el 61.8% FE, como comillas.

[Enrique Ross]

AUDJPY

El Yen se fortaleció en una oferta de refugio seguro en medio de un telón de fondo de la aversión al riesgo, mientras que el Dólar también se negoció más firme contra la mayoría de las monedas fuera del caso frente a la moneda japonesa. El USDJPY cayó a un mínimo de 11 días en 111.86, mientras que el AUDJPY se hundió más del 1% en el territorio de 2 años y el EURJPY imprimió mínimos de 2 meses. Esto ha seguido los débiles informes de ganancias de Amazon y Google, que afectaron los nervios en los mercados globales de acciones como Las valoraciones históricamente elevadas chocan con los signos crecientes de un cambio en el cambio hacia un entorno empresarial menos favorable (menos liquidez en los mercados financieros, aumento del proteccionismo comercial).

AUDJPY es el principal impulsor de los principales pares de dólares y las tasas cruzadas asociadas , y refleja un tema de reducción de riesgos en los mercados globales en la actualidad, con las acciones europeas bajando notablemente desde la apertura, y con futuros de EE. UU. , que más de la mitad del rebote visto en Wall Street ayer. El cruce de AUDJPY tiene una característica beta relativamente alta y, a menudo, se lo describe como un barómetro del apetito de riesgo en el mercado Forex .

La cruz ha registrado un mínimo de 7 semanas en 78.71 , y acaba de quebrar por debajo del mínimo del 7 de septiembre y, por lo tanto, entra en el territorio bajo de 2 años. Próximo soporte real en agosto y septiembre de 2016 y la confluencia de 78.6% Fib. retroceso desde el rally 2016, en 76.16 . Nivel de soporte inmediato mantenido en FE 161.8, a 77.50

Australia, que es un importante exportador de productos básicos, tiende a ver cómo sus términos de intercambio se erosionan durante las desaceleraciones mundiales, lo que hace que el dólar australiano sea vulnerable durante los períodos de aversión al riesgo, mientras que el Yen japonés tiende a encontrar una demanda de refugio seguro al cerrar posiciones de mantenimiento financiadas por el Yen y en virtud del enorme superávit en cuenta corriente de Japón (y la cobertura japonesa asociada de flujos de ingresos extranjeros).

[Josesuniaga]

El dólar australiano ha estado perdiendo terreno recientemente contra su homólogo canadiense. El suave informe del IPC de Australia de la semana pasada ayudó a alimentar la debilidad del australiano ya que las apuestas de alza de tasas en el RBA de 2019 fueron rechazadas. A la inversa, el dólar canadiense disfrutó de algunas ganancias cuando el informe del PIB de mayo superó las expectativas y generó un aumento en los rendimientos de los bonos locales, lo que sugiere un aumento de las apuestas en el aumento de los tipos BoC .

Esta dinámica habla directamente de la postura relativa de política monetaria entre el Banco de la Reserva de Australia y el Banco de Canadá. El primero ve las tasas actuales a un nivel apropiado para el crecimiento sostenible y el logro de la meta de inflación en el tiempo. Mientras tanto, este último recientemente elevó las tasas y aludió a más aumentos en el corto plazo .


Además, Canadá está enfrentando una mayor inflación. El informe del CPI de junio fue mejor de lo esperado. La tasa general registró un 2,5% interanual frente al 2,3% estimado. Como resultado, los mercados están anticipando una subida de tasas desde el BoC mucho antes del RBA. Los swaps de índice de la noche a la mañana están evaluando una posibilidad de 66.4% de que el primero incremente su tasa de interés de referencia el próximo octubre. Las mismas probabilidades para el RBA no se cruzan en una oportunidad mejor que hasta el agosto de 2019.

Teniendo esto en cuenta, el panorama fundamental a medio plazo parece favorecer al dólar canadiense frente al dólar australiano, pero tenga en cuenta algunos riesgos. Vamos a obtener el siguiente anuncio de la tasa de interés del RBA de agosto 7 º . Sin embargo, dado el último informe de inflación, el banco central puede dejar su mensaje subyacente sin cambios.

Algunas incertidumbres sobre el TLCAN podrían pesar temporalmente contra el CAD . Canadá ha sido reportado por última vez excluido de las recientes negociaciones. Pero el BoC está más centrado en controlar la inflación y, sin embargo, ha continuado con el endurecimiento de las políticas. Por último, mantener un ojo en los precios del petróleo crudo . Una disminución en el producto podría pesar contra el dólar canadiense dada su importancia para los ingresos del país.

ANÁLISIS TÉCNICO Y AUD/CAD SHORT SETUP
Tras el suave informe de inflación australiano, AUD/CAD rompió por debajo de una línea de soporte ascendente a corto plazo desde mayo. Esto abre la puerta a la reanudación de la tendencia bajista dominante desde mediados de marzo hasta mediados de mayo. Con eso en mente, esto presenta una oportunidad atractiva para una posición corta. La parada para esta configuración será un cierre diario por encima del máximo más reciente alrededor de 0.96618.

Mientras tanto, los precios pueden llegar al mínimo de mayo en torno a 0.95533, que sería el objetivo de esta breve configuración. El cálculo de una relación riesgo-recompensa de al menos 2-a-1 revela un punto de entrada en torno a 0.96256 que se utilizó para reducir el AUD/CAD. En el camino puede haber un par de puntos donde los precios podrían detenerse. Estos son los mínimos de noviembre y diciembre de 2017 en 0.96122 y 0.95786 respectivamente.

[Enrique Ross]

El cruce actúa como el barómetro de riesgo del espacio ** y ha sido mejor ofertado para varias sesiones con el cruce recogiendo los tonos positivos y los flujos de recuperación del sentimiento de riesgo mejorado en los mercados globales. Sin embargo, todavía hay mucho dinero al margen que puede inclinar la balanza de una forma u otra dependiendo del resultado de varias incertidumbres destacadas, como el comercio mundial y los resultados económicos globales.

La semana que viene es muy ocupada.

La semana que viene tiene muchos factores de riesgo, desde las elecciones de medio plazo en los EE. UU. Hasta el RBA más tarde hoy. No se espera que el RBA agregue nada nuevo a la mezcla, pero sigue siendo un riesgo de todos modos. La decisión de la política vence a las 2:30 p.m. Syd / 11: 30 am Canto / HK y la tasa de efectivo se mantiene firmemente en el 1,5% durante algún tiempo. Las actas de la Junta de octubre repetían que "no había un caso sólido para un ajuste a corto plazo en la política monetaria". Es poco probable que la declaración agregue algo que no sabemos y que no sea un evento, mientras que es probable que lo hagamos. vea más acción en el yen de las elecciones de los EE. UU. cortesía de los cambios en el dólar y en los mercados de valores.

Niveles de AUD/JPY

Los toros AUD/JPY son firmes y defienden el 23.6% del nivel Fibo. Sin embargo, una ruptura allí abre 80.50 como el primer objetivo clave que tiene una confluencia del 38.2% de fib y 200- $ hr SMA. 79.20 se puede apuntar por delante del objetivo de 78,50 como mínimo del 26 de octubre. Por el lado positivo, R2 se encuentra en 82.38 (el punto de ruptura del nivel del canal). 83.93 guarda una ruptura lejos del canal diario descendente.

[Enrique Ross]

AUD y NZD: fundamentalmente atractivo a corto plazo - Westpac

Según el Equipo de Estrategia de Mercados Financieros en Westpac, el Aussie y el Kiwi lucen positivos a corto plazo, pero advierten que gran parte de lo que suceda dependerá de la perspectiva del dólar estadounidense.

Cotizaciones clave:

“ AUD/USD parece una compra atractiva en la zona 0.7100-0.7200 . El optimista RBA de la semana pasada (aumentando sus previsiones del PIB de 2018-2019 a un sólido 3.5% año y eliminando el bajo IPC del tercer trimestre), el continuo repunte de los productos básicos y un posicionamiento corto extremo son todos de AUD, aunque como siempre, mucho dependerá en la perspectiva del USD. "Suponiendo que este último permanezca estancado (DXY alrededor de 97.0), existe un potencial para una ruptura por encima de 0.7300 resistencia técnica que indicaría un aumento adicional de 1c-2c".

"Los mercados se centrarán en los datos de salarios del tercer trimestre (martes) y octubre (jueves) de esta semana".

“ NZD/USD también ha acumulado cortos especulativos que lo soportan para otro impulso superior a 0.6850 . El calendario local de datos es de bajo perfil, pero los datos recientes recientes más el cambio brusco del RBNZ deberían seguir resonando ".

"Sin embargo, a más largo plazo, mantenemos nuestra opinión de que el USD se fortalecerá aún más, dadas otras cuatro alzas en las tasas de la Fed . Se espera que AUD/USD y NZD/USD estén por debajo de los niveles actuales en 2019. "

[Enrique Ross]

Las acciones lucharon el primer día de la semana mientras los inversores se preparaban para las conversaciones comerciales de alto nivel con China y la primera reunión del nuevo año del FOMC. La prudencia se hizo evidente de la noche a la mañana, ya que los mkts globales se vieron sometidos a cierta presión: los futuros de EE. UU. Se debilitaron en las primeras horas de la mañana y luego a las 8 am. CAT reportó sus ganancias ... y ya sabe que fallaron y fallaron grandes. Las ganancias llegaron a $ 2.55 / sh, lo que estaba por debajo de la expectativa de $ 2.99 / sh ..... Ahora, un par de cosas ... Las ganancias del cuarto trimestre superaron las ganancias de hace un año a $ 2.15 / sh, y dijeron que las ganancias Es probable que aumente el año, solo menos de lo que esperan los analistas. ¿Y la razón de todo esto? China y su economía en desaceleración ... eso es todo lo que el mkt necesitaba escuchar y eso es todo lo que el algoritmo necesitaba para escuchar ... la acción se cerró una vez que la noticiasalió perdiendo más del 9% al final del día ..... y debido a que CAT es un nombre industrial multinacional tan grande, marcó la pauta para otros nombres en el grupo ...... Así que ... ..porque lo que estamos viendo es una creciente lista de empresas industriales que dicen que si pierden ganancias o proyecciones - es debido a China ... esto se está convirtiendo en una excusa conveniente ... quiero decir ¿Quién lo va a cuestionar? Es fácil decirlo: mira, mi desempeño fue bajo debido a la desaceleración de la economía china ... y todo el mundo va a decir: "Oh, sí, la desaceleración de la economía china ..."

A continuación, Nividia, que redujo la expectativa de ingresos en $ 500 millones para el trimestre por encima del recorte de $ 700 millones en noviembre, citó la débil demanda de CHINA junto con un "negocio de computación en la nube rocosa". El CEO Jensen Huang lo definió como un 'golpe real en el estómago' en una carta escrita a los accionistas. Los inversionistas / comerciantes y algunos tomaron un 13% de las acciones al final del día, lo que llevó su pérdida a más del 55% desde que se inició la derrota tecnológica en octubre. Ahora esperan ingresos de $ 2.2 en la factura cuando se reporten a mediados de febrero. "Oh, sí, la desaceleración de la economía china ..." ¿Ves cómo funciona? No importa que las acciones de Nividia subieron un 200% desde junio de 2017 hasta octubre de 2018 ... ¿por qué? Debido a que las estimaciones eran excelentes, el negocio estaba en auge, los mineros de datos de Cryptocurrency estaban usando estos chips para extraer 'Bitcoins', etc. ... China no era un problema, ¿Y ves cómo cambia el tono de la historia? Entonces, ¿es una China más débil o es un día de reconocimiento para las empresas públicas y los analistas demasiado entusiastas?

Así que esos dos informes establecieron el tono para el día aquí ayer: el envío del mkt bajó considerablemente cuando sonó la campana de apertura. El Dow terminó el día con 208 puntos, el S&P devolvió 20 puntos, el Nasdaq se atragantó con 80 puntos y el Russell rindió 9 puntos. Ahora, lo que hay que entender es que los informes de ganancias hasta el momento han decepcionado a China, lo que sugiere que la economía de los EE. UU. Sigue disparando 8 cilindros. Entonces, las grandes multinacionales se verán perjudicadas por una Un par de cosas: una China debilitada y un dólar que se fortalece, pero los nombres más centrados en los Estados Unidos - nombres en el Russell, que tienden a ser de pequeña capitalización / media capital. Los nombres de los Estados Unidos no podrán usar a China como una excusa - y así hablar con el Salud de la economía estadounidense más claramente.

Pero podría ser un viaje lleno de baches esta semana, al menos para la tecnología, como hemos escuchado de AAPL, AMZN, MSFT y FB. Confíe en que China será un tema coherente en lo que dicen estas compañías ... Quiero decir, Apple ya nos preparó para un informe de ganancias decepcionante hace 3 semanas ... - no tuvo nada que ver con los puntos de precios de Apple, o robusto Las proyecciones o la sobresaturación de los mkts fue más conveniente culpar a una China en desaceleración ...

La economía ha pasado de una tasa de crecimiento del 10% al 6% (si es que cree que, recuerde, muchos sospechan que los datos macro provenientes de China son erróneos, para empezar) pero si es cierto, siguen creciendo al doble. La tasa de los Estados Unidos. Y si los analistas / empresas sobreestimaron las estimaciones, entonces laLa volatilidad que estamos viendo es apropiada.

Esta mañana, los futuros de EE. UU. Se han reducido ... Los mkts asiáticos disminuyeron en las renovadas conversaciones comerciales entre EE. UU. Y China, y la noticia de que presentamos cargos penales el lunes contra el gigante chino de telecomunicaciones, Huawei. Con China llamándonos, diciendo que la acusación de los Estados Unidos es inmoral e injusta y nos apela a detener la "supresión irrazonable" de las compañías chinas.

Los mkts europeos se están oponiendo a la tendencia de esta mañana, ya que se centran en BREXIT ... y los futuros de Estados Unidos bajan 2 pts a medida que avanza el día ... y mientras el foco se mantiene en el acuerdo comercial, espere un montón de charla sobre la acusación de Huawei y lo que puede significar para las negociaciones comerciales en curso. Se espera que el viceprimer ministro chino, Liu He, llegue a DC el martes para las reuniones el miércoles y el jueves, pero ¿cómo afectarán estas últimas noticias a las conversaciones comerciales ... y quién, en su infinita sabiduría, pensó que era apropiado acusar a esta mujer ahora? antes de las negociaciones comerciales ... ¿Alguien está pagando en DC?