Analisis Tecnico del EUR/USD

[Elvis_Cardenas]

La demanda de la moneda única se mantiene moderada al final de la semana, llevando al EUR/USD a un tema consolidativo en / por debajo de 1.1700 la cifra.

EUR/USD ahora mira a NFP

El par busca extender el rebote desde los mínimos de 11 meses del martes en el vecindario de 1.1500, aunque el alza parece haber encontrado una dura resistencia en la banda 1.1720 / 30, donde convergen las máximas semanales y las bajas de diciembre de 2017.

La falta de mayor tracción en el terreno viene acompañada de un repunte del sentimiento en torno al dólar, todo en medio de renovadas sanciones de Estados Unidos contra los socios comerciales de América del Norte y Europa y el aumento de los rendimientos de Estados Unidos.

Además, los operadores siguen siendo prudentes con el EUR a la luz de los recientes acontecimientos en Italia y la posibilidad de un cambio de gobierno en España.

De cara al futuro, las nóminas no agrícolas de EE. UU. Para el mes de mayo impulsarán el sentimiento junto con la publicación de ISM Manufacturing.

Niveles de EUR/USD para ver

Por el momento, el par está perdiendo 0.08% en 1.1683 enfrentando el soporte inmediato en 1.1642 (mínimo 31 de mayo) secundado por 1.1511 (mínimo de 2018 29 de mayo) y finalmente 1.1479 (mínimo 20 de julio de 2017). Por el lado positivo, un rompimiento de 1.1724 (máximo 31 de mayo) estaría dirigido a 1.1782 (21 días sma) en el camino a 1.1830 (máximo 22 de mayo).

[Enrique Ross]

El dólar australiano es la moneda a observar esta semana, ya que el Banco de la Reserva de Australia se reúne el martes para establecer la política monetaria. No se esperan cambios, pero deberíamos saber más sobre si los mercados han sido demasiado rápidos para decidir que el banco central no aumentará este año.

En el frente de datos, los PMI de servicios de EE. UU. Y Reino Unido el martes se encuentran entre los mayores lanzamientos. Para el Reino Unido, el lanzamiento es especialmente importante para la libra ya que los servicios representan aproximadamente el 80% de la economía.



**: ¿Más presión sobre las expectativas de alza de tasas del RBA?
La decisión de la tasa de interés de Australia es el principal evento de set-piece en los mercados de divisas con el lanzamiento el martes 5 de junio a las 04:30 (GMT). Las expectativas del mercado para que el Banco de Reserva de Australia (RBA) eleve las tasas de interés en 2018 se han evaporado por completo. Desde el consenso de dos alzas de 0.25% este año hace unos meses, los mercados ahora ven al banco central dejando las tasas en espera en 1.5% para el resto de 2018, con un primer alza no vista hasta bien entrado el 2019 como crecimiento de los salarios y la inflación no ha mejorado como se esperaba.

El crecimiento salarial se mantiene en niveles históricamente bajos, con un aumento salarial de los trabajadores de algo más del 2%. El debilitamiento de la economía no respalda una política monetaria más estricta; en particular, las ventas minoristas más suaves pueden hacer que el RBA continúe mostrando un tono bastante moderado. Los datos publicados a principios de mayo mostraron que las ventas minoristas se mantuvieron estables en marzo, y fallaron las expectativas de un aumento del 0,3% con respecto al mes anterior. Las cifras de ventas minoristas de abril vencen un día antes de que se cumpla la decisión de la reunión del RBA, pero es poco probable que tenga mucho impacto.

Este cambio, combinado con un rally de base amplia en el dólar estadounidense, ha hecho que el AUDUSD retroceda desde sus máximos de enero en los últimos meses. La pregunta de esta semana antes de la reunión del RBA es si los políticos hacen algo para cambiar las expectativas del mercado nuevamente. Un canal ascendente parece apoyar las ganancias.

Las minutas de la última reunión de política indicaron que el RBA no tiene prisa por subir las tarifas . Aunque ven un aumento gradual de la inflación, los responsables políticos acordaron que "la capacidad excedente en el mercado laboral se mantendría durante algún tiempo". Y aunque los miembros estuvieron de acuerdo en que "el próximo movimiento en la tasa de efectivo sería hacia arriba, en lugar de hacia abajo", también acordaron que "no había un caso fuerte para un ajuste a corto plazo en la política monetaria".

En otras partes de los mercados de divisas, Italia continuará siendo el corazón del asunto para el euro, ya que acudiremos a la reunión del BCE a finales de mes. Los riesgos han disminuido y los mercados de bonos italianos se han calmado, pero persisten las preocupaciones de que una postura fiscal más flexible verá al gobierno enfrentarse con la UE y el BCE.

[jaht77]

El tono ofrecido está ganando fuerza alrededor de la divisa compartida al final de la semana, ahora llevando al EUR / USD a registrar los mínimos diarios tras el informe del mercado laboral de Estados Unidos para el mes de mayo.
EUR / USD se vuelve negativo después de NFP
Spot ahora está perdiendo rápidamente las ganancias iniciales después de que la economía de los EE. UU. Creó 223,000 puestos de trabajo durante mayo, superando las estimaciones en 189K y en comparación con los 159,000 de abril (revisado de 164K). Más datos mostraron la tasa de desempleo en 3.8%, mejorando las encuestas previas.

Además, las ganancias promedio por hora, el proxy crítico para la inflación salarial, aumentaron un 0,3% interanual, lo que sorprendió a los mercados al alza.

El siguiente paso será el ISM Manufacturing, que se espera que haya mejorado a 58.2 durante el mes pasado.

[Griseila]

El par EUR/USD cotiza a la baja a mitad de sesión. La moneda común europea está registrando un movimiento interno antes de la publicación del informe de nóminas no agrícolas de EEUU de hoy a las 12:30 GMT. Este patrón gráfico es una señal de indecisión del inversor y volatilidad inminente.

A las 12:00 GMT, el par EUR/USD cotiza a 1.1673, dejándose 0.0019 o un -0.15%.

El informe de Nóminas No Agrícolas de EEUU de hoy podría determinar el ritmo de las futuras subidas de tipos de la Fed más adelante este año. El cambio de empleo no agrícola espera una ganancia de 189.000 empleos. Se espera que la tasa de desempleo se mantenga sin cambios en un 3.9%. El foco estará en los salarios medios por hora, que se espera que muestren un aumento mensual del 0.2%.

Los rendimientos del Tesoro de EEUU podrían caer si los salarios medios por hora no alcanzan la estimación. Esto sería bajista para el EUR/USD

En este momento, todo se reduce a los rendimientos de los bonos del Tesoro de los Estados Unidos. Cualquier informe que sugiera que la Fed aumentará los tipos al menos 3 veces más en 2018 resultará bajista para el euro. Unos datos económicos más débiles de lo esperado reducirán la cantidad de aumentos de tipos potenciales. Esto podría mover el EUR/USD fuertemente al alza.

Análisis Técnico Diario
La tendencia principal es bajista en el gráfico diario. El rally de 2 días ha ayudado a hacer de 1.1510 un nuevo mínimo principal. Un movimiento por debajo de este nivel será una señal de reanudación de la tendencia bajista.

La tendencia menor también es bajista. Un movimiento por encima de 1.1830 cambiará la tendencia menor a alcista. Esto también cambiará el impulso a alcista.

El rango principal es 1.1997 – 1.1510. Su zona de retroceso en 1.1753 – 1.1811 es el objetivo alcista principal. Como la tendencia es bajista, los vendedores podrían aparecer en una prueba de esta zona.

El rango menor es 1.1830 – 1.1510. Su nivel del 50% o pivote es 1.1670. Este precio actúa como soporte.

El rango a corto plazo es 1.1510 – 1.1725. Si 1.1670 falla como soporte, esté atento a un retroceso a su zona de retroceso en 1.1618 – 1.1592. Esta zona es importante porque los compradores agresivos contra tendencia podrían entrar en una prueba de esta zona en un esfuerzo por formar un mínimo más alto.

Pronóstico Técnico Diario
Con base en el precio actual en 1.1673, la dirección del EUR/USD durante el resto de la sesión probablemente estará determinada por la reacción de los traders al nivel de 1.1670.

Un movimiento sostenido por encima de 1.1670 indicará la presencia de compradores. Esto podría llevar a una nueva prueba del máximo de ayer en 1.1725, seguido por un nivel del 50% en 1.1753. Los vendedores podrían aparecer en la primera prueba de este nivel. Si se rompe, podríamos ver un spike hasta el nivel Fib en 1.1811.

Un movimiento sostenido por debajo de 1.1670 señalará la presencia de vendedores. Esto podría conducir a un movimiento a 1.1618 – 1.1592. Si los compradores no pueden mantener esta zona, espere que la venta se extienda a 1.1553 y luego a 1.1510.

Un cierre por encima de 1.1650 también producirá un patrón de giro de mínimo alcista.

[Elvis_Cardenas]

Los analistas del Danske Bank, surgieron más riesgos a la baja a corto plazo para EUR/USD ya que los flujos de salida podrían repuntar y las tasas relativas podríanfavor los Estados Unidos.

Citas clave:

"Debido a los riesgos a la baja a corto plazo, buscamos que los rendimientos de los bonos en los EE. UU. Y Alemania se mantengan bajos en los próximos meses. Sin embargo, como nuestro caso base sigue siendo que no estamos entrando en una nueva crisis de la deuda del euro, seguimos viendo rendimientos de los bonos más altos en un horizonte de 12 meses ".

"El euro ha tenido un gran éxito recientemente debido tanto al aumento de los riesgos como a los continuos datos decentes de EE. UU. Esta semana, más encuestas comerciales regionales de EE. UU. Aumentaron a niveles muy sólidos. Vemos un riesgo a la baja continuado para EUR/USD en el corto plazo. Nuestro pronóstico EUR / USD a 12 meses de 1.28 también se encuentra actualmente en revisión ".

[ivyaco_martin]

El par EUR / USD se está negociando en un rango estrecho alrededor de 1.1700 en una sesión tranquila, comprensible y típica antes de las nóminas no agrícolas de EE. UU. Se espera que el informe de empleos en Estados Unidos muestre una ganancia de 188,000 puestos en mayo después de un decepcionante aumento de 164,000 en abril. Los salarios conllevan expectativas de un aumento del 0.2% mensual y una aceleración del 2.6% al 2.7% anual. La Reserva Federal aumentará las tasas de interés en la próxima reunión de junio, y tomaría cifras horribles para causar algunas dudas.

[Elvis_Cardenas]

EUR/USD ha registrado pequeñas ganancias en la sesión del viernes. Actualmente, el par se cotiza en 1.1709, un aumento de 0.14% en el día. En el frente de publicación, los PMI de fabricación en Alemania y la zona euro estuvieron dentro de las expectativas. En los EE. UU., La atención se centrará en los números de trabajo, con la publicación de las nóminas no agrícolas y el crecimiento de los salarios. Se espera que ambos indicadores aumenten, con estimaciones de 189 mil y 0.2%, respectivamente.

Después de un breve paréntesis, los mercados se enfrentan de nuevo a la desagradable realidad de una guerra comercial entre los EE. UU. Y sus principales socios comerciales. El jueves, la administración Trump cumplió sus amenazas e impuso aranceles rígidos a la Unión Europea, México y Canadá. La UE y Canadá respondieron rápidamente y dijeron que tomarían represalias con los aranceles sobre los productos estadounidenses. Estados Unidos otorgó a los tres socios comerciales una extensión temporal, pero citó el progreso insuficiente en las negociaciones comerciales como el motivo de las tarifas. Hay renovados temores de que estos movimientos podrían desencadenar una guerra comercial global.

El drama continúa en Italia, mientras los líderes políticos se esfuerzan por evitar otra elección, después de una votación inconclusa en marzo. Los dos partidos más grandes, la Liga Norte y el Movimiento Cinco Estrellas propusieron un ministro de finanzas euroescéptico, pero esto fue bloqueado por los proeuropeos Presidente Sergio Matterella. Esto desencadenó una crisis política que llevó a una liquidación de acciones y bonos italianos. El primer ministro electo, Giuseppe Conte, luego anunció que había retirado su mandato para formar un gobierno, y Mattarella invitó a Carlo Cottarelli, un ex economista del FMI, a formar un gobierno tecnócrata temporal. Se habló de una elección en el otoño o incluso antes, pero Mattarella ha aceptado permitir que las dos partes tengan una segunda oportunidad para formar un gobierno de coalición.

[Enrique Ross]

La agenda económica, los mercados podrían centrarse más en los titulares sobre las cuestiones comerciales de las próximas semanas, mientras el presidente Donald Trump se prepara para la reunión del G7 en Canadá con los líderes de todo el mundo.

Podría haber también importantes novedades en el frente comercial con China durante la semana que viene, y más claridad sobre si las revisiones del Tratado de Libre Comercio de América del Norte pueden concluir antes de cumplirse la inminente fecha límite.

Siguiendo con este asunto, los participantes del mercado estarán pendientes de las cifras de comercio mensual de Estados Unidos y China mientras intentan evaluar si tienen algún impacto en la reciente disputa comercial entre las dos principales economías del mundo.

El dólar ha ganado posiciones con respecto a las demás monedas principales este viernes después de que un informe de empleo mejor de lo previsto indicara que la Reserva Federal sigue pretendiendo subir los tipos de interés este mes y a lo largo del año.

La economía de Estados Unidos ha creado 223.000 empleos en mayo, superando las expectativas que apuntaban a un aumento de 189.000 mientras que la tasa de desempleo ha descendido hasta 3,8%, mínimos de 18 años.

El departamento de Trabajo de Estados Unidos ha indicado un gran aumento salarial, lo que indican una rápida implementación de ajustes de las condiciones del mercado laboral, que podría suscitar preocupaciones en torno a la inflación.

Por otra parte, el índice del sector manufacturero del Instituto de Gestión de Suministros subió hasta 58,7 puntos, 1,4 más que en abril y máximos de dos meses.

[Elvis_Cardenas]

El par EUR/USD se ve extendiendo su recuperación correctiva nuevamente por encima del 1.17, ya que los alcistas del EURO no se inmutó por una caída en la confianza de los inversores Sentix en la Eurozona en medio de la persistente debilidad del dólar estadounidense.

EUR/USD: Ojos en 20-DMA en 1.1753.

El spot atrapó una nueva ola de oferta y alcanzó los máximos de 1.1718, inmediatamente después del lanzamiento de la confianza de los inversores de la zona euro de junio Sentix, ya que los mercados parecían tener un precio bajista, tras la reciente incertidumbre política italiana. La confianza de los inversores de la zona euro de June Sentix se situó en 9.3 frente a los 18.5 esperados.

El continuo aumento en el principal se debe principalmente a la implacable venta en dólares estadounidenses, provocada por un repunte masivo en el dólar australiano con la esperanza de un sólido informe del PIB del primer trimestre, tras las optimistas ventas minoristas australianas y los datos de ganancias operativas de la compañía.

Mientras tanto, aliviar las tensiones que rodean el clima político italiano y español también colabora al alza en la moneda común. La atención ahora se dirige hacia los datos de pedidos de fábricas de EE. UU. Para impulsar el comercio a corto plazo.

Niveles técnicos de EUR/USD

De acuerdo con Slobodan Drvenica, Información y Análisis Manager en Windsor Brokers , “la pareja aún se mantiene dentro del rango de dos últimos días (1.1724 / 1.1616) y la ruptura firma antes mencionada se necesita la parte superior rango que confirmar la señal alcista para la eventual cierre por encima de 10SMA ( la acción de los últimos dos días no se cerró por encima de 10SMA a pesar de roturas repetidas más altas). El levantamiento arriba de la congestión superior abriría el siguiente pivote en 1.1760 (caída de 20SMA), lo que generaría una señal de inversión más fuerte. El fortalecimiento del impulso respalda la noción, con un sesgo alcista para permanecer en juego por encima del 5SMA (1.1646), que presentó caídas en los pasados ​​dos días y marca un soporte fundamental. Res: 1.1724; 1.1760; 1.1810; 1.1857. Sup: 1.1672; 1.1646; 1.1617; 1.1591. "

[jaht77]

El analista senior de Danske Bank, Mikael Milhoj, señaló que el par podría intentar una prueba de los mínimos de YTD en el área de 1.1510 en los próximos días.
"El par EUR / USD en una reacción más bien moderada ante el fuerte informe general de empleo de Estados Unidos el viernes, manteniendo los 1.15 a raya por ahora".

"Con el problema italiano como una preocupación persistente mientras los mercados esperan un programa político del nuevo gobierno formado el viernes, respaldado por la reciente corriente de datos que confirma la fortaleza de la economía de EE. UU., Seguimos enfatizando el argumento de que la fortaleza del USD está cerca plazo, especialmente frente al euro, y enfatizar que nuestras previsiones EUR / USD están bajo revisión ".

"Sin embargo, parece que el resurgimiento de la cuestión de la guerra comercial después de los últimos anuncios arancelarios puede ayudar a limitar un poco la apreciación del USD; después de todo, es un recordatorio de que la administración Trump está ansiosa por reducir el déficit de cuenta corriente de los Estados Unidos: la salida más fácil es claramente un dólar más débil y las tarifas de menor escala pueden considerarse una forma de intervención verbal a este respecto, pero más Es importante destacar que la retórica de América primero sigue desafiando el estado de moneda de reserva del USD ".

"Hacemos hincapié en que si una guerra comercial en toda regla evoluciona, ya no es seguro pesar sobre el dólar. De manera crucial, también observamos que las recientes fluctuaciones en los rendimientos de los EE. UU. Y su reacomodación con los cruces de USD son un recordatorio de que tanto el entorno cíclico como el de tasas se establecerán para favorecer al USD durante algún tiempo. Una nueva prueba de la baja de la semana pasada de 1.1510 podría estar en las cartas para esta semana ".