Analisis Tecnico del EUR/USD

[IsaacEstanga]

El EUR/USD se enfrentó a una fuerte presión de venta durante la sesión americana del martes y tocó su nivel más bajo en 22 meses por debajo de 1.1100. El par se mantiene a la defensiva el miércoles temprano, ya que los mercados siguen siendo reacios al riesgo. Tras una caída por debajo de 1.1080, el EUR/USD podría apuntar a 1.1000.

Los inversores están cada vez más preocupados por el impacto negativo de una guerra prolongada entre Rusia y Ucrania sobre la economía mundial y la inflación. Antes de la segunda ronda de conversaciones de paz, Rusia continúa intensificando su agresión contra Ucrania a pesar de las duras sanciones impuestas por Occidente, lo que pesa sobre las esperanzas de una solución diplomática.

Mientras tanto, los inversores están reduciendo sus expectativas de subidas de tasas del Banco Central Europeo (BCE) en medio de la mayor incertidumbre sobre las perspectivas económicas. Los mercados monetarios están valorando ahora menos de 15 puntos básicos en subidas del BCE para diciembre, en comparación con los 35 puntos básicos vistos la semana pasada.

Eurostat publicará los datos de inflación de febrero para la zona euro. Los inversores prevén que el índice de precios al consumidor armonizado IPCA suba al 5.4% anual desde el 5.1% de enero. Aunque una cifra más fuerte de lo esperado podría ayudar a la moneda común a recuperarse, es probable que la subida del EUR/USD permanezca limitada a menos que regresen los flujos monetarios de apetito por el riesgo.

Más tarde en el día, el presidente del FOMC, Jerome Powell, testificará ante el Comité de Servicios Financieros de la Cámara de Representantes de EE.UU. Powell podría adoptar un tono cauteloso, pero es probable que las pérdidas del dólar sigan siendo limitadas, ya que los inversores ven pocas o ninguna posibilidad de una subida de tasas de 50 puntos básicos en marzo.


En resumen, es probable que el conflicto entre Rusia y Ucrania tenga un impacto más fuerte en la economía de la zona euro que en la economía de EE.UU.

[IsaacEstanga]

El EUR/USD parece haber encontrado un soporte provisional en 1.1080. El par podría enfrentar una renovada presión bajista si los compradores no logran defender este nivel. En el lado negativo, 1.1000 (nivel psicológico) podría verse como el próximo soporte.

Mientras tanto, el indicador RSI en el gráfico de 4 horas todavía está por debajo de 30, lo que sugiere que el par podría empujar a la baja antes de volverse técnicamente sobrevendido.

Las resistencias se encuentran en 1.1150 (nivel estático), 1.1180 (SMA de 20 períodos) y 1.1220 (nivel estático).

[IsaacEstanga]

La tónica vendedora se mantiene sin cambios alrededor de la moneda europea y del resto de los activos asociados al riesgo hoy miércoles, arrastrando al EUR/USD a la zona de nuevos mínimos del año en las cercanías de 1.1050.

En el lado opuesto, el billete verde desafía los topes de ciclo cerca de 97.80 cuando es medido por el Indice Dólar (DXY), siempre en un contexto favorable a la aversión al riesgo y con el trasfondo del creciente deterioro en el conflicto bélico entre Rusia y Ucrania.


Sin reacción en la moneda única después de comentarios del vicepresidente del Banco Central Europeo (BCE) Luis de Guindos acerca de que la invasión rusa en Ucrania tendría efectos sobre la inflación en la zona euro.

Respecto al tema de la inflación, las cifras preliminares en Eurolandia han mostrado que el IPC se espera que haya aumentado a una tasa mensual del 0.9% durante febrero y del 5.8% medida frente al mismo mes del año 2021. Cuando excluimos los costos de energía y alimentación, los precios al consumidor habrían aumentado a un ritmo anualizado del 2.7%. Todos los resultados han sido superiores a las estimaciones previas.

[IsaacEstanga]

Más temprano en la sesión europea, los mercados de dinero en la región han comenzado a descontar un aumento de 20 bps en el tipo de interés del Banco Central Europeo para el mes de diciembre.

Más resultados en el calendario doméstico ha mostrado que el desempleo en Alemania ha descendido en 33K personas, mientras que la tasa de paro ha descendido al 5% en febrero.

En la economía americana se destaca en testimonio del titular de la Reserva Federal Jerome Powell frente al Senado, mientras que el reporte de creación de empleo del sector privado medido por ADP será lo más destacado junto con la publicación del libro beige de la Fed.

Enfoque técnico de corto plazo
EUR/USD ha registrado nuevos mínimos del año en 1.1058 hoy miércoles. De estirarse el retroceso debería habilitarse una probable prueba al nivel entero de 1.1000 previo al 1.0870 (mínimo 25 mayo 2020).

Por el lado alcista, la valla temporaria inicial se apunta en la media móvil de 55-días en 1.1318, que precede a la línea de resistencia cerca de 1.1320. Más allá de la misma la postura vendedora debería perder fuelle al tiempo que se habilitaría un intento al tope semanal en 1.1390 (febrero 21) previo a otro máximo de la semana en 1.1395 (febrero 16).

[charlestrading]

Hola colegas, el par de forex EUR / USD supera el mínimo de junio de 2020 (1,1101) después de llenar la brecha de precios al comienzo de la semana, y la crisis entre Rusia y Ucrania puede continuar produciendo vientos en contra para el euro, ya que las interrupciones en la actividad económica ejercen presión sobre el Banco Central Europeo. (BCE) para retrasar la normalización de la política monetaria.

Como resultado, el BCE puede respaldar un enfoque de esperar y ver, ya que el banco central planea “ terminar con las compras netas en el marco del programa de compras de emergencia por la pandemia (PEPP) a fines de marzo , y la presidenta Christine Lagarde and Co. puede domar la especulación. para un cambio inminente en el régimen ya que el Consejo de Gobierno " está listo para tomar cualquier medida que sea necesaria para cumplir con sus responsabilidades para garantizar la estabilidad de precios y la estabilidad financiera en la zona del euro ".




Con eso en mente, las nuevas impresiones de datos que salen de la zona del euro pueden hacer poco para influir en la perspectiva de la política monetaria a pesar de que se espera que el IPC subyacente aumente al 2,5% desde el 2,3% anual en enero , y el EUR/USD puede continuar depreciar antes de la próxima decisión de tipos de interés del BCE el 10 de marzo, ya que se espera que la Reserva Federal realice un aumento de tipos a finales de este mes.

A su vez, el EUR/USD puede continuar cotizando a nuevos mínimos anuales, ya que marca una nueva serie de máximos y mínimos más bajos, y una mayor caída en el tipo de cambio puede impulsar el cambio reciente en el sentimiento minorista como el comportamiento visto a principios de este año.

El número de operadores netamente largos es un 8,56 % superior al de ayer y un 21,12 % superior al de la semana pasada, mientras que el número de operadores netamente cortos es un 3,66 % inferior al de ayer y un 34,65 % inferior al de la semana pasada. El aumento en el interés neto largo ha alimentado el cambio reciente en el sentimiento minorista, ya que el 49,43% de los comerciantes tenían una posición larga neta en EUR/USD la semana pasada, mientras que la disminución en la posición corta neta podría ser una función del comportamiento de toma de ganancias a medida que el intercambio la tasa cotiza a un nuevo mínimo anual (1.1090) .

Dicho esto, el EUR/USD puede reanudar la tendencia bajista observada durante el año anterior, ya que la Reserva Federal está en camino de normalizar la política monetaria antes que su contraparte europea, y los desarrollos inminentes en el Índice de Fuerza Relativa (RSI) pueden acompañar a una nueva caída en el tipo de cambio si el indicador entra en territorio de sobreventa por primera vez en 2022.

[IsaacEstanga]

El EUR/USD retrocede por cuarta sesión consecutiva el jueves y amenaza con volver a tocar el mínimo de 2022 en la zona de 1.1060/55 (2 de marzo).

A pesar de que el RSI diario coquetea con el territorio de sobreventa, el par aún podría caer más. Contra esto, la ruptura del mínimo de 2022 en 1.1057 (2 de marzo) podría provocar un retroceso más profundo y volver a probar la marca psicológica de 1.1000 en un futuro no muy lejano.

Se espera que la perspectiva negativa para el EUR/USD permanezca sin cambios mientras se encuentre por debajo de la SMA clave de 200 días, hoy en 1.1596.

Gráfico diario EUR/USD

[IsaacEstanga]

Niveles técnicos adicionales

EUR/USD
PANORAMA
Último Precio de Hoy 1.108
Cambio Diario de Hoy -0.0047
Cambio Diario de Hoy % -0.42
Apertura Diaria de Hoy 1.1127

TENDENCIAS
SMA de 20 Diaria 1.1327
SMA de 50 Diaria 1.1322
SMA de 100 Diaria 1.1372
SMA de 200 Diaria 1.1604

NIVELES
Máximo Previo Diario 1.1144
Mínimo Previo Diario 1.1058
Máximo Previo Semanal 1.1391
Mínimo Previo Semanal 1.1106
Máximo Previo Mensual 1.1495
Mínimo Previo Mensual 1.1106
Fibonacci Diario 38.2% 1.109
Fibonacci Diario 61.8% 1.1111
Punto Pivote Diario S1 1.1075
Punto Pivote Diario S2 1.1023
Punto Pivote Diario S3 1.0989
Punto Pivote Diario R1 1.1161
Punto Pivote Diario R2 1.1196
Punto Pivote Diario R3 1.1248

[IsaacEstanga]

El EUR/USD está acercándose a 1.1100 en la previa de la sesión americana, luego de haber tocado fondo en 1.1070. El euro de esta forma consigue evitar marcar un nuevo mínimo en años. La recuperación por el momento no tiene gran fuerza, con los ojos del mercado sobre Ucrania y en los próximos datos.

Rebote limitado, por ahora
El EUR/USD mantiene intacto el sesgo bajista. En el muy corto plazo, enfrenta una resistencia en 1.1105/10, que es un nivel horizontal y por donde está pasando la media de 20 horas. En caso de superar esa zona, el euro podría ganar momento y extender el rebote. La próxima resistencia está en el área de 1.1135.

[IsaacEstanga]

El quiebre de 1.1070, expondrá el piso del miércoles en 1.1055. Debajo de 1.1050 las bajas podrían acelerarse, favoreciendo una extensión hacia 1.1025.

Muchos datos, más minutas y Powell de nuevo
El foco sigue estando en la situación en Ucrania siendo el principal factor, con las implicancias que esto pueda tener sobre la actividad económica general y en los precios. Con respecto a esto último se conoció que la inflación mayorista en enero en la Eurozona subió 5.2%, más que el 2.3% esperado, llegando a una tasa anual del 30.6%. La tasa de desempleo se redujo de 7% a 6.8%.

En minutos se conocerán las minutas de la última reunión del Banco Central Europeo (BCE) que tuvo lugar en febrero. Esto parece ser de otra época, ya que dicho encuentro fue antes de la invasión rusa a Ucrania.

En EE.UU. se publicarán varios reportes relevantes: pedidos de subsidio de desempleo, productividad laboral, IHS Markit PMI e ISM de servicios de febrero y órdenes a fábrica. A su vez, Jerome Powell, el presidente de la Reserva Federal prestará testimonio nuevamente, esta vez ante un comité del Senado.

Niveles técnicos
EUR/USD
PANORAMA
Último Precio de Hoy 1.1089
Cambio Diario de Hoy -0.0038
Cambio Diario de Hoy % -0.34
Apertura Diaria de Hoy 1.1127

TENDENCIAS
SMA de 20 Diaria 1.1327
SMA de 50 Diaria 1.1322
SMA de 100 Diaria 1.1372
SMA de 200 Diaria 1.1604

NIVELES
Máximo Previo Diario 1.1144
Mínimo Previo Diario 1.1058
Máximo Previo Semanal 1.1391
Mínimo Previo Semanal 1.1106
Máximo Previo Mensual 1.1495
Mínimo Previo Mensual 1.1106
Fibonacci Diario 38.2% 1.109
Fibonacci Diario 61.8% 1.1111
Punto Pivote Diario S1 1.1075
Punto Pivote Diario S2 1.1023
Punto Pivote Diario S3 1.0989
Punto Pivote Diario R1 1.1161
Punto Pivote Diario R2 1.1196
Punto Pivote Diario R3 1.1248

[IsaacEstanga]

Los estrategas de divisas del UOB Group señalan que la presión de venta alrededor del EUR/USD debería terminar con un cierre por encima de 1.1200

Comentarios destacados
Vista de 24 horas: "Esperábamos que el EUR/USD se debilitara ayer, pero opinamos que 'una caída sostenida por debajo del soporte principal en 1.1080 parece poco probable'. Destacamos que 'el próximo soporte está en 1.1050'. Posteriormente, el EUR/USD bajó a 1.1056 antes de repuntar para cerrar prácticamente sin cambios en 1.1121 (-0.04%). La presión a la baja se ha aliviado y es poco probable una mayor debilidad del EUR/USD. Por el momento, es más probable que el EUR/USD se mueva lateralmente entre 1.1070 y 1.1165."

Próximas 1-3 semanas: "Ayer (02 de marzo, EUR/USD en 1.1130), esperábamos que el EUR/USD siguiera bajando. Destacamos que 'una clara ruptura de 1.1080 podría potencialmente abrir las puertas para una caída a 1.1000 (hay un soporte menor en 1.1050)'. Posteriormente, el EUR/USD bajó a 1.1056 antes de repuntar. El impulso a la baja ha disminuido un poco y el EUR/USD no podía permitirse el lujo de vacilar en estos niveles de sobreventa o la posibilidad de un movimiento a 1.1000 disminuiría rápidamente. En general, sólo una ruptura de 1.1200 (nivel de 'fuerte resistencia' estaba en 1.1235 ayer) indicaría que la fase débil que comenzó hace más de 2 semanas ha terminado."