WTI consolida sobre 61,8% de Fibonacci, alcanzado máximos de noviembre 2018

[Petrikamartynes]

El precio del crudo Brent se disparó inicialmente en un 20%, pero el lunes terminó justo por debajo de los 70 dólares el barril (+14%). El barril se encuentra así al mismo nivel que a finales de mayo y se mantiene por debajo del reciente máximo de 75 dólares alcanzado en abril. Actualmente el precio se está estabilizando en torno a los 64 dólares.

Los mercados financieros reaccionaron de forma muy moderada, con descensos inferiores al 1% en las bolsas europeas y americanas el lunes, el primer día de apertura del mercado tras los atentados. En los mercados de deuda, los tipos cayeron ligeramente, lo que indica que no existe una fuerte demanda de inversiones consideradas como "activos refugio". Al mismo tiempo, esto demuestra que el mercado no espera que se prolongue en el tiempo la subida de los precios del petróleo, lo que provocaría un fuerte aumento de la inflación.

Nuestra visión

Los ataques a las instalaciones petroleras saudíes no cambian la relación fundamental entre la oferta y la demanda. La información más reciente sugiere que la interrupción del suministro no durará mucho tiempo. Por el momento, creemos que existen suficientes soluciones alternativas para compensar el descenso de la producción a corto plazo.

El impacto final también dependerá de la respuesta de Arabia Saudí y Estados Unidos. Una escalada militar no es el escenario más probable. Sin embargo, estos ataques han puesto de manifiesto la vulnerabilidad del mayor exportador de la región. Esto podría dar lugar a una prima de riesgo más elevada, lo que repercutiría en el precio del petróleo.

Nuestra estimación del breakeven del precio del petróleo a largo plazo es de alrededor de 70 dólares por barril.

[Petrikamartynes]

El inicio de semana bursátil está siendo bajista para los índices, tanto americanos como europeos. Durante esta dos sesiones el actor principal del mercado ha sido el Crudo debido a los ataques sufridos en las instalaciones petrolíferas de Aramco, en Arabia Saudí, lo que provoco en apertura un gap superior al 15 % en la crudo Brent . En la sesión de hoy miércoles los índices continúan bajistas, la cotización del crudo Wti ha relajado su subida y se encuentra retrocediendo y consolidando niveles.

Hoy tenemos nuevo actor principal la FED y que posiblemente será el protagonista en la evolución de los índices durante el resto de semana. Los mercados están pendientes de la decisión y declaraciones que mañana realice Powell. El consenso de mercado espera una bajada de tipos en torno a los 0,25 puntos.


Mi visión técnica:

El crudo Wti puede retroceder a buscar niveles en torno a los 58.50 $ / 58 $ , donde en mi opinión puede representar una buena opción de entrada largo. El acontecimiento puntual del fin de semana, le llevo a romper al alza el proceso de lateralización que mantenía desde inicio de mayo y que le tenía inmerso entre los niveles de 54 $ y 58 $ . Esta rotura al alza le daba un objetivo de 4 $ que vimos como lo respetaba y conseguía inmediato en los 62 $. Aislando los ruidos y basándome en técnico una vuelta a los niveles de 58.50 $ /58 $, ahora soportes, me marcaría la siguiente estrategia: Entrada largos/comprador con objetivos en 61.50$ y stop pérdida en 53.80 $.

[Enrique Ross]

Nos estamos aproximando al mismo sentimiento bajista que había en el mercado justo antes de que se produjeran los ataques en Arabia Saudí. Sin embargo el sentimiento podría volverse alcista rápidamente si hay cualquier tipo de retardo en las reparaciones de las instalaciones saudíes, ya que el mercado tiene muy pocas reservas de emergencia en este momento. Los traders también están pendientes de las relaciones comerciales entre EEUU y China, ya que hay que tener en cuenta que estas dos potencias económicas se van a reunir los días 10 y 11 de octubre.

Los futuros del petróleo crudo West Texas Intermediate de EEUU y del Brent, referencia internacional, se liquidaron a la baja la semana pasada debido a la preocupación que se cierne de nuevo sobre los suministros y por la preocupación existente desde hace bastante tiempo sobre la demanda. La presión bajista era lo suficientemente intensa como para eliminar el plus por riesgo que los traders habían incorporado en el mercado del petróleo crudo estadounidense tras los ataques sobre instalaciones petrolíferas de Arabia Saudí el día 14 de septiembre. El plus incorporado en el Brent no desapareció por completo pero quedó reducido a unos pocos céntimos.

La semana pasada los futuros del petróleo crudo WTI para noviembre se liquidaban en $55.91, bajando $2.18 o -3.75%. El petróleo crudo de Brent para diciembre terminaba en $61.04, bajando $2.16 o -3.54%.

La bajada que conseguía eliminar por completo la subida generada tras los ataques, en la semana terminada el 20 de septiembre, se debía a una combinación de una serie de noticias bajistas tanto del lado de la oferta, por la disminución de la preocupación por las tensiones en Oriente Medio, como del lado de la demanda, por el aumento de la preocupación por su debilitamiento. Los factores que presionaban a la baja los precios durante la semana incluían las relaciones comerciales entre EEUU y China, las reparaciones de las instalaciones saudíes, el aumento de los suministros en EEUU y las sanciones impuestas por EEUU a Irán.

A principios de la semana los precios obtuvieron el respaldo del optimismo por la mejora de las relaciones comerciales entre China y EEUU ya que ambas partes hacían gestos de buena voluntad durante las dos últimas semanas para reducir las tensiones. Sin embargo los precios se hundían en cuanto Trump decía que no aceptaría un “acuerdo malo” con China.

[Petrikamartynes]

La Cámara de Representantes en los Estados Unidos aprobó el martes una legislación para apoyar formalmente a los manifestantes en favor de la democracia en Hong Kong y causó preocupación por la reescalada del conflicto comercial con China. Entre los 11 sectores principales de S&P 500, el índice de tecnología sensible al riesgo ha caído un 0,8% en el día.

Sin embargo, a pesar del sombrío estado de ánimo del mercado, las optimistas cifras de ganancias del tercer trimestre del segundo banco más grande de EE.UU., el Bank of America, permitieron que las acciones de la compañía aumentaran drásticamente y proporcionaron un impulso al Índice Financiero, que fue la última publicación de modestas ganancias diarias.

[edwardg]

Los futuros del petróleo WTI se están inclinando hacia una imagen positiva a corto plazo a pesar de penetrar por debajo del promedio móvil simple (SMA) de 200 períodos. Los osciladores a corto plazo están confirmando que se está desarrollando una perspectiva de neutral a positiva, con el precio ahora rompiendo por encima de la SMA de 200 períodos.

El impulso negativo del RSI está disminuyendo, subiendo en el territorio bajista hasta la marca neutral. El MACD, a pesar de haber caído por debajo de su línea roja de activación, se mantiene por encima de la línea cero. Sin embargo, el Kijun-sen y la SMA de 200 períodos están adoptando una posición horizontal, acercándose a la nube de Ichimoku, mientras que las SMA de 50 y 100 períodos reflejan señales positivas y, por lo tanto, el precio podría restringirse dentro de un mercado lateral.

Por el lado positivo, inicialmente restringir el movimiento hacia arriba es el nivel de 55.66, que es el 38.2% de retroceso de Fibonacci de la pierna baja de 63.22 a 50.98. Superando esto, el columpio de 56.90 con el vecino 50.0% Fibo en 57.10 podría desafiar a los toros. Luego, superar esto podría aumentar el precio para probar el 61.8% de Fibo de 58.56 por delante del nivel de resistencia de 59.26.

Si los osos retoman el control y empujan por debajo de las SMA de 200 y 50 períodos en 55.30 y 54.80, inicialmente podrían encontrar un área de soporte difícil alrededor del nivel de 53.90, que es donde residen la nube, el 23.6% de Fibo y la SMA de 100 períodos. Más abajo, los vendedores podrían apuntar al columpio 52.84 por debajo del soporte de 52.15. Aún más bajo, los canales de 51.37 y 50.98 podrían probar a los osos.